Primeira aparição do novo grupo! Transmissão ao vivo da reunião de resultados do setor bancário de Zhejiang: não lucrar com ganhos rápidos, usar três certezas para atravessar o ciclo

Pergunte à IA · Como a nova equipe pode usar as três grandes certezas para enfrentar os desafios do setor?

Este artigo é de origem: Times Weekly Autor: Huang Yukun

“Em um ambiente de setor onde a diferença de juros continua a diminuir, a concorrência aumenta e a gestão de riscos está sob pressão, não buscamos obsessivamente o tamanho, nem nos concentramos excessivamente no desempenho de curto prazo ou em ganhar dinheiro rápido, nem seguimos o velho caminho dos grandes investidores, mas insistimos no longo prazo, fortalecendo a base, ajustando a estrutura, reforçando a conformidade e controlando riscos, alcançando um desempenho geral estável.” Em 31 de março, Chen Haiqiang, presidente do Banco Zhejiang Merchants, afirmou na reunião de apresentação de resultados de 2025 da instituição.

Esta foi a primeira aparição conjunta de Chen Haiqiang, oficialmente nomeado presidente do Banco Zhejiang Merchants, e Lü Linhua, que assumiu como futuro presidente do banco, após suas nomeações, e que se manifestaram publicamente na reunião de resultados.

Para 2025, o Banco Zhejiang Merchants concluiu a troca de sua alta administração, com uma tendência evidente de juventude, com vários executivos nascidos na década de 70. Chen Haiqiang afirmou na reunião que o novo time apresenta uma característica de especialização aprofundada, estrutura racional e juventude vigorosa, possuindo uma sólida base profissional, vasta experiência na gestão de bancos comerciais, além de paixão e resiliência empreendedora.

De acordo com o relatório anual divulgado recentemente pelo Banco Zhejiang Merchants, até o final de 2025, o total de ativos do banco ultrapassou 3,4 trilhões de yuans, tendo uma receita operacional e um lucro líquido atribuível aos acionistas controladores que diminuíram nesse ano, mas a proporção de dividendos permaneceu acima de 30%, com um dividendo em dinheiro de 0,131 yuan por ação, e uma previsão de distribuição de dividendos em dinheiro de 3,598 bilhões de yuans.

Chen Haiqiang destacou na mensagem do relatório anual que o Banco Zhejiang Merchants continuará a manter a visão de “um banco comercial de primeira classe”, insistindo na gestão orientada por valores, no serviço de excelência, na inovação tecnológica e no fortalecimento do talento, sendo um firme defensor do longo prazo.

Reunião de resultados do Banco Zhejiang Merchants de 2025. Foto do repórter do Times Weekly

Sobre desempenho: esforço para estabilizar o diferencial de juros líquido, mantendo uma gestão rigorosa

Em 2025, o total de ativos do Banco Zhejiang Merchants atingiu 3.481.092 bilhões de yuans, um aumento de 155,553 bilhões de yuans (4,68%) em relação ao final do ano anterior. A receita operacional e o lucro líquido atribuível aos acionistas controladores foram de 62,514 bilhões e 12,931 bilhões de yuans, respectivamente. Quanto à estrutura de receita, a receita líquida de juros e a receita não relacionada a juros foram de 44,459 bilhões e 18,055 bilhões de yuans.

Sobre o desempenho de 2025, a gestão do banco afirmou que os resultados estão em linha com as metas. Lü Linhua explicou que, do ponto de vista da receita de juros, a economia ainda está em uma fase de recuperação fraca, com a demanda de crédito ainda se recuperando gradualmente, e a tendência de redução do diferencial de juros do setor continua; do lado da receita não relacionada a juros, o mercado de títulos apresentou oscilações amplas e voláteis em 2025, impactando os ganhos com ativos financeiros negociáveis do banco.

Em 2025, o diferencial de juros e a taxa de retorno líquido de juros do banco foram de 1,46% e 1,60%, uma redução de 6 e 11 pontos base em relação ao ano anterior. O banco afirmou no relatório anual que continuou a reduzir o custo de financiamento das empresas, com a rentabilidade média dos ativos geradores de juros caindo 46 pontos base em relação ao ano anterior. Para enfrentar a pressão de redução do diferencial de juros em um cenário de baixas taxas, o banco aprimorou a gestão da qualidade dos passivos, reduzindo a taxa média de juros dos passivos remunerados em 40 pontos base em relação ao ano anterior.

Lü Linhua afirmou que, em 2025, o diferencial de juros do banco diminuiu significativamente. Atualmente, as estruturas de ativos e passivos de cada banco, bem como seus ciclos de reajuste de preços, variam, refletindo diferentes comportamentos do diferencial de juros e padrões operacionais. A curto prazo, o diferencial de juros do banco ainda enfrenta certa pressão, mas, com as medidas já tomadas e as futuras, acredita-se que o diferencial de juros do setor bancário possa se estabilizar gradualmente.

Para as perspectivas de gestão de 2026, Lü Linhua afirmou que o banco continuará a focar no crescimento de ativos e passivos, esforçando-se para manter o diferencial de juros, além de aumentar as receitas de serviços de intermediação, garantindo uma receita sólida e sustentável. Além disso, continuará a promover o controle de custos abrangente, mantendo uma gestão rigorosa, eliminando despesas desnecessárias e garantindo lucros satisfatórios.

“Estamos atualmente implementando um plano de aumento de receitas de médio prazo e um projeto de três anos, que visa mudar o fenômeno de crescimento de receitas intermediárias baseado na alocação de ativos e expansão de crédito, buscando desenvolver receitas de serviços de liquidação e distribuição, que sejam de ativos leves e de alta fidelidade. Fortalecer a ligação entre receitas e despesas, calcular cuidadosamente cada receita intermediária e ajustar a estrutura,” disse Lü Linhua.

Os dados do relatório anual mostram que, em 2025, a receita líquida de taxas e comissões do banco foi de 3,752 bilhões de yuans. Entre elas, a receita de taxas de negócios de agência e mandato foi de 2,791 bilhões de yuans, um aumento de 526 milhões em relação ao ano anterior, principalmente devido ao crescimento das receitas de negócios de distribuição.

No que diz respeito à gestão de ativos, até o final de 2025, o volume de ativos sob custódia do banco foi de 2,72 trilhões de yuans, um aumento de 209,836 bilhões de yuans (8,35%) em relação ao início do ano. Durante o período, a receita de serviços de custódia foi de 662 milhões de yuans, um aumento de 3,92%. O volume de fundos públicos sob custódia atingiu 581,911 bilhões de yuans, um crescimento de 58,143 bilhões de yuans (11,10%) em relação ao início do ano. Durante o período, a receita de fundos públicos foi de 389 milhões de yuans, um aumento de 13,25%, sendo a terceira maior entre os bancos de ações.

Sobre estratégia: aprofundar-se em Zhejiang, servir mais de 6.000 empresas de inovação tecnológica no estado

Como banco de ações de âmbito nacional com sede em Zhejiang, o Banco Zhejiang Merchants iniciou uma nova rodada de aprofundamento na região em 2025.

O vice-presidente do banco, Luo Feng, apresentou na reunião de resultados que dois terços dos novos recursos de crédito do banco em 2025 foram destinados a Zhejiang, alinhando-se ao perfil de risco de baixo risco e retorno médio da instituição. O crescimento de depósitos e empréstimos na província lidera entre os bancos de ações, com uma redução significativa nos custos de juros e uma taxa de inadimplência abaixo da média do setor.

Dados mostram que, até o final de 2025, o banco tinha um total de 1.1755 trilhões de yuans em serviços de financiamento na Zhejiang, um aumento de 155 bilhões de yuans em relação ao início do ano, com 10,6 bilhões de yuans em novos financiamentos para grandes projetos. Os saldos de depósitos e empréstimos na província eram de 6.333 bilhões e 6.614 bilhões de yuans, respectivamente, com aumentos de 687 milhões e 465 milhões de yuans, liderando o setor de bancos de ações. Os clientes corporativos locais, micro e pequenas empresas e clientes de varejo atingiram, respectivamente, 65 mil, 83 mil e 5,23 milhões de clientes, com crescimentos de 21,35%, 30,02% e 31,12% em relação ao início do ano.

“Baseados na nossa plataforma de banco de talentos, construímos um sistema de financiamento para inovação tecnológica que já atendeu mais de 6.000 empresas de inovação na província, além de acompanhar 42 empresas de tecnologia listadas na A-share,” afirmou Luo Feng. “No futuro, o Banco Zhejiang Merchants seguirá a filosofia do longo prazo, oferecendo serviços diferenciados que possam ser replicados e promovidos, apoiando o governo, as empresas de Zhejiang e os residentes locais. Queremos integrar-se ao desenvolvimento geral de Zhejiang, focando no atendimento às empresas de Zhejiang, além de oferecer uma gestão de patrimônio para os residentes, criando um sistema de atendimento ao cliente ao longo de todo o ciclo de vida na província, com sistemas de dados que elevem a renda patrimonial dos residentes.”

Chen Haiqiang reforçou ainda mais que o banco continuará a aprofundar sua estratégia de atuação em Zhejiang, aproveitando sua licença de banco de ações nacional e suas vantagens de negócios exclusivos, fortalecendo sua presença na região e aumentando sua influência e competitividade dentro do Zhejiang.

Sobre desenvolvimento: primeira inclusão como banco de importância sistêmica, usando as três grandes certezas para atravessar ciclos

Em fevereiro deste ano, o Banco Central e a Administração de Supervisão Financeira divulgaram os resultados da avaliação de bancos de importância sistêmica de 2025, reconhecendo 21 bancos de importância sistêmica doméstica, com o Banco Zhejiang Merchants sendo incluído pela primeira vez.

“Esta inclusão é um reconhecimento da força e competitividade do banco por parte dos reguladores, além de estabelecer padrões mais elevados e requisitos mais rigorosos para nossa responsabilidade, conformidade e operação,” afirmou Chen Haiqiang.

Chen Haiqiang acrescentou que, no futuro, a nova equipe usará as três certezas para conduzir o Banco Zhejiang Merchants através dos ciclos econômicos. Primeiro, a certeza de melhoria contínua na qualidade dos ativos, considerando a gestão de riscos como a linha de vida da operação do banco, mantendo uma abordagem de risco primeiro e conformidade como base, otimizando o sistema de gestão de riscos, fortalecendo mecanismos de controle independente e profissional, e buscando valor de longo prazo com uma filosofia de baixo risco e retorno médio.

Segundo, a certeza de impulso de crescimento, mudando de uma estratégia de expansão baseada em escala para uma de valor, deixando de buscar apenas recursos humanos, de capital e de agências, e focando na otimização do sistema de gestão, no fortalecimento da qualificação profissional, na inovação tecnológica e na elevação da produtividade de todos os funcionários, promovendo um desenvolvimento sustentável de dentro para fora.

Por fim, a certeza de aumento do retorno de capital. O Banco Zhejiang Merchants continuará a expandir sua base de clientes, otimizar a alocação de ativos e passivos, e, por meio da melhoria na qualidade dos ativos e na mudança de impulso de crescimento, buscará elevar o ROE de forma constante até atingir a média do setor, fortalecendo a confiança do mercado.