O Comitê Federal de Mercado Aberto (FOMC) decidiu reduzir a taxa de juros, mas a reação da mídia mostra que a magnitude parece ser inferior ao esperado. Embora a situação no próximo ano seja prevista como mais lenta, com uma redução esperada de apenas 25 pontos de base, todos parecem ignorar a expectativa de uma redução de 50 pontos de base este ano, o que parece ser bastante agressivo.

O FOMC planeja reduzir a Taxa de juros em 100 pontos de base entre setembro de 2025 e possivelmente meados de 2026, o que significa que proporcionará algum alívio ao sistema financeiro. Embora o impacto inicial possa ser pequeno, a redução da Taxa de juros acabará por ter um efeito acumulativo. Com uma grande redução da Taxa de juros em um curto período, isso pode criar alguns ventos favoráveis para a economia.

Esta situação é um sinal positivo para o mercado. O índice S&P 500 deve gerar um bom crescimento dos lucros nos próximos seis trimestres e espera-se que acelere no desenvolvimento nos próximos três a quatro trimestres.

A boa notícia é que, com a melhoria das expectativas, o índice deverá ter um caminho mais claro para o aumento de preços. Os próximos relatórios financeiros, especialmente na parte das orientações, podem superar as expectativas e impulsionar as correções otimistas dos analistas sobre ações individuais, setores e o índice geral.

Em relação à análise técnica, o índice S&P 500 deverá atingir novas máximas mais tarde este ano, variando entre 7400 e 7600 pontos, com esses objetivos confirmados após a redução da taxa de juros. A reação inicial do mercado foi um tanto morna, com o índice mantendo-se em níveis elevados, mas na próxima negociação alcançou novas máximas, acelerando a tendência de alta.

O setor de tecnologia continuará a impulsionar o mercado. As empresas sentirão em primeiro lugar os impactos positivos da Gota nas taxas de juros, e espera-se que o fluxo de capital na área de tecnologia seja mais abundante. Com a vantagem da inteligência artificial, esses setores já começaram a ser favorecidos, e os fluxos de investimento também estão gradualmente se estendendo a outras marcas.

Empresas de infraestrutura de inteligência artificial de grande porte estão se beneficiando bastante, enquanto empresas de inteligência artificial menores, com foco em aplicações, também começam a mostrar dinamismo. Elas oferecem diversos benefícios ao simplificar tarefas complexas, Gota custos, promover receitas e otimizar margens de lucro, prevendo um crescimento constante nos próximos cinco a dez anos.

As ações de pequena capitalização também receberão apoio. A redução da taxa de juros não apenas impulsionará as pequenas empresas no setor tecnológico, mas também promoverá quase todas as pequenas empresas, e essa tendência já começou desde 2024. O índice de ações de pequena capitalização tornou-se um dos mais fortes movimentos do mercado após a declaração do FOMC, subindo mais de 2% no dia do anúncio, alcançando um novo recorde histórico.

Se o mercado responder a essa tendência, espera-se que até meados do próximo ano, o índice das pequenas ações possa subir mais 700 pontos, com um aumento mínimo de 30% e um aumento máximo de 40%.

Os gastos dos consumidores podem ser melhores do que o esperado. O consumo durante as festas de 2025 é previsto para ser o pior em anos, podendo cair em dígitos únicos em relação ao ano anterior - mas isso pode ser excessivamente pessimista. A redução da taxa de juros pelo Fed deve, pelo menos, melhorar a confiança do consumidor e pode levar a um desempenho de consumo que supere as expectativas.

Embora o Q3 e o Q4 possam apresentar contração, espera-se que o mercado de bens de consumo tenha um ligeiro crescimento em 2025, recuperando-se em 2026. Um cenário mais provável é que os bens de consumo essenciais apresentem um desempenho fraco no final do ano, mas melhor do que o esperado ao longo do ano, acelerando o desenvolvimento posteriormente.

O que acontecerá com o mercado imobiliário é uma questão. O mercado imobiliário, que esteve estagnado por muitos anos, pode começar a se ativar devido à Gota das taxas de juros, estimulando a atividade econômica e os gastos dos consumidores até 2026. Atualmente, a taxa de juros dos empréstimos habitacionais caiu para 5,5%, em comparação com 6,25% em meados de setembro, o que pode ser suficiente para catalisar a prosperidade do mercado imobiliário e trazer uma nova era de glória para a indústria da construção.

Antes de tomar decisões de negociação, lembre-se de que as tendências de mercado recentes ainda são dignas de atenção. Embora não haja grandes empresas de renome na lista de recomendações dos analistas, essas empresas de topo são consideradas como opções que os investidores podem considerar comprar agora.

Este conteúdo não constitui aconselhamento de investimento. Por favor, tome decisões com base na sua situação e em fontes de informação oficiais.