Visão geral dos principais índices globais: Análise dos quatro principais índices e estratégias de investimento

Como o coração do mercado financeiro global, o mercado de ações dos Estados Unidos tem sido o foco de atenção dos capitais internacionais. Então, quais índices conseguem refletir a tendência geral do mercado de ações dos EUA? Este artigo irá detalhar quatro principais índices, incluindo sua evolução histórica e os critérios de seleção das ações que os compõem, ajudando os leitores a entender melhor as tendências do mercado global e o ambiente de investimento.

O que é o índice de mercado principal?

Normalmente, o “índice de mercado principal” é composto por empresas cotadas de um país ou região, com o objetivo de permitir que os investidores compreendam rapidamente a tendência geral desse mercado e analisem o estado de desenvolvimento econômico da região através de dados históricos.

No entanto, devido ao tamanho vasto dos mercados financeiros globais e ao grande número de empresas, não existe um único índice que possa abranger todas as empresas. Em vez disso, existem vários índices representativos no mercado, sendo os quatro índices mais influentes os seguintes:

1. Índice Dow Jones Industrial (DJI)
2. Índice Standard & Poor's 500 (SPX)
3. Índice Composto Nasdaq (NASDAQ)
4. Índice de Semicondutores da Filadélfia (SOX)

Comparação das características dos quatro índices

Índice Dow Jones Industrial

O Índice Dow Jones de Média Industrial (Dow Jones Industrial Average Index) (US30) é o índice de mercado de ações mais antigo, criado em 1896. No início da era industrial americana, o índice inicialmente incluía apenas 12 empresas industriais representativas. Com a passagem do tempo, o número de ações que compõem o índice foi gradualmente expandido para 30, abrangendo setores mais diversificados.

Índice S&P 500

Para criar um índice mais abrangente e representativo, a S&P lançou o “Índice S&P 500” (SP500). Atualmente, essas 500 ações representam cerca de 75% do valor total de mercado da bolsa de valores dos EUA.

Estas empresas abrangem diversos setores principais, desde gigantes da tecnologia, marcas de consumo diário até grandes instituições financeiras. Para garantir a qualidade das ações que compõem o índice, foi criado posteriormente um comitê especializado para revisar a situação operacional real das empresas, e apenas as empresas que realmente apresentam lucros estáveis têm a oportunidade de ser incluídas no índice.

Índice Composto da NASDAQ

Com o surgimento dos computadores e das transações eletrónicas, a Nasdaq tornou-se em 1971 na primeira bolsa de valores puramente eletrónica dos Estados Unidos, lançando simultaneamente o índice Nasdaq Composite, que é principalmente composto por ações de tecnologia. Com o florescimento da indústria tecnológica, esse índice gradualmente se tornou o barómetro das ações de tecnologia a nível global. Posteriormente, surgiu o índice Nasdaq 100 (NAS100), focado nas grandes empresas de tecnologia.

É importante notar que, uma vez que vários mercados asiáticos também são dominados por ações eletrônicas, a evolução do Nasdaq tem uma alta correlação com esses mercados, sendo um indicador importante que os investidores que acompanham o mercado asiático não podem ignorar.

Índice de Semicondutores da Filadélfia

Desde a assinatura do Acordo da Praça em 1985, a importância da indústria de semicondutores tem aumentado globalmente. Para ajudar os investimentos a focarem melhor nas empresas-chave, a Bolsa de Valores da Filadélfia estabeleceu em 1993 o Índice de Semicondutores de Filadélfia (Índice de Semicondutores da Filadélfia), selecionando 30 empresas representativas do setor.

Com o crescimento explosivo da demanda por 3C, computação em nuvem, inteligência artificial, entre outros, o valor de mercado das ações de semicondutores continua a subir, e o índice Philadelphia Semiconductor tornou-se o “quarto grande índice” de atenção global. Com várias empresas de semicondutores renomadas sendo incluídas nas ações componentes, as flutuações do índice Philadelphia Semiconductor têm um impacto profundo no mercado global de ações de tecnologia, sendo um dos indicadores importantes que os investidores em ações de tecnologia devem seguir.

Como participar no investimento em principais índices globais?

Em comparação com os riscos enfrentados ao investir em ações individuais, investir em índices principais pode ser dito que, desde que o país ou região escolhida mantenha um crescimento contínuo, o índice subirá.

Os investidores podem participar do investimento nesses índices através de ETF, futuros e CFD (contratos por diferença).

1. ETF de índice

ETF (Fundo Negociado em Bolsa) é um fundo que é configurado de acordo com os componentes e pesos do índice em proporções iguais. Em comparação com fundos tradicionais, as taxas de gestão dos ETFs são geralmente mais baixas, pois os gestores de fundos não precisam selecionar ações, apenas ajustar conforme os componentes e pesos do índice.

2. Futuros de índice

Os futuros são um instrumento financeiro de longa data, que remonta ao século XVII, e cujo objetivo inicial era resolver o problema da volatilidade excessiva dos preços dos produtos agrícolas. Hoje em dia, os futuros tornaram-se uma ferramenta comum para muitos investidores na realização de investimentos ou na cobertura de riscos. As características do investimento em futuros são a sua temporalidade e o efeito de alavancagem.

3. Contratos por Diferença (CFDs)

Os Contratos por Diferença (CFD) são uma ferramenta semelhante a futuros, que permite a negociação em ambas as direções, permitindo que os investidores especulem sobre a variação de preços dos ativos subjacentes sem realmente possuí-los. A negociação de CFD permite que os investidores façam investimentos com uma margem mais baixa e podem ser encerrados no mesmo dia de negociação, o que significa que os investidores podem entrar e sair rapidamente das negociações.

Perspectiva Geral

Os principais índices globais representam o barômetro da economia mundial, e tanto os investidores em investimentos diretos quanto aqueles que seguem outros mercados prestam atenção de perto à evolução desses índices. Assim, o mercado oferece uma ampla gama de ferramentas de investimento em índices.

Para os investidores que desejam investir a longo prazo em índices globais principais, pode-se considerar a compra de ETFs de índice através de um método de investimento sistemático. Já para os investidores que buscam lucros de curto prazo, podem tirar proveito de ferramentas como futuros e CFDs, utilizando suas características de negociação bidirecional, condições de negociação flexíveis e alavancagem moderada. Quer seja para hedging de risco ou para fins especulativos, essas ferramentas podem proporcionar boas opções.

No entanto, os investidores devem ter em mente que qualquer investimento envolve riscos, especialmente ferramentas que envolvem alavancagem. Ao tomar decisões de investimento, é importante compreender plenamente os riscos associados e fazer escolhas prudentes com base na sua capacidade de suportar riscos e nos seus objetivos de investimento.