Explorando Opções de Stablecoin: Uma Comparação dos Principais Dólares Digitais

Principais Conclusões

• As stablecoins oferecem o potencial para rendimentos anuais substanciais sobre os seus fundos de reserva, ao mesmo tempo que mantêm a prontidão para oportunidades no mercado de criptomoedas.

• A plataforma que você escolhe muitas vezes tem um impacto maior em seus rendimentos de stablecoin do que a seleção específica de moedas.

• Embora a Gate trate as principais stablecoins de forma igual, algumas plataformas podem mostrar preferência por moedas específicas.

No âmbito do investimento em ativos digitais, o foco nem sempre está em maximizar os retornos. As stablecoins, concebidas para manter um valor estável, podem parecer contra-intuitivas se o seu único objetivo é superar o mercado. No entanto, elas desempenham um papel crucial em um portfólio de criptomoedas bem equilibrado.

Considere as stablecoins como suas “reservas estratégicas” dentro de uma estratégia de investimento orientada para o lucro. Embora não apreciem em valor - um dólar digital permanece atrelado a um dólar físico - sua verdadeira utilidade reside em outro lugar.

O Potencial Oculto das Stablecoins

À primeira vista, as stablecoins podem parecer pouco emocionantes, mas oferecem mais do que aparentam.

Os investidores mantêm stablecoins por várias razões. Além de servir como uma ferramenta transparente para simplificar transações em cripto, elas oferecem benefícios adicionais.

Imagine o cenário: você está de olho em uma ação, esperando que ela alcance o seu preço de compra-alvo. Tradicionalmente, seus fundos investíveis ficariam parados em uma conta de corretagem, gerando retornos mínimos. As stablecoins transformam esse jogo de espera.

Com as stablecoins, os seus fundos de reserva podem potencialmente render entre 5% e 15% anualmente. É como ser compensado pela sua paciência.

O verdadeiro valor deles brilha durante a volatilidade do mercado. Quando a sua criptomoeda preferida sofre uma queda significativa, as stablecoins permitem compras instantâneas. Sem atrasos devido a transferências bancárias ou limitações de fim de semana - os seus fundos estão prontos e preparados. Muitas plataformas de criptomoeda líderes preferem converter o fiat que recebem em stablecoins em vez de manter saldos em dinheiro.

Além disso, vender seus investimentos em criptomoedas lucrativos por stablecoins em vez de moeda fiduciária mantém você dentro do ecossistema cripto. Essa abordagem pode oferecer potenciais vantagens fiscais, uma vez que o investimento não é convertido em moeda tradicional até que você inicie uma transferência para um banco convencional. No entanto, é crucial consultar um profissional de impostos, uma vez que as circunstâncias individuais variam.

O potencial de rendimento é notável. Enquanto uma conta de poupança de alto rendimento pode oferecer um rendimento percentual anual (APY) de 4%, as stablecoins podem potencialmente render 8% ou mais em fundos igualmente “seguros”. Embora possa não corresponder ao crescimento explosivo procurado em investimentos em criptomoedas, supera significativamente o dinheiro ocioso.

Considere esta perspetiva: alocar 15% do seu portfólio a stablecoins que rendem 10% anualmente não é uma oportunidade perdida. Em vez disso, é uma reserva estratégica que gera retornos enquanto você procura investimentos mais lucrativos. Não é um lugar de estacionamento permanente para fundos, mas uma área de retenção produtiva entre movimentos estratégicos.

Examinando Dois Principais Jogadores do Dólar Digital

Vamos explorar os fundamentos de duas stablecoins proeminentes.

Essas stablecoins estão entre as maiores do mercado. Em 3 de setembro, uma ocupa a quarta maior capitalização de mercado no espaço das criptomoedas, avaliada em $168 bilhões. A outra segue de perto, garantindo a sétima posição com uma capitalização de $72,7 bilhões.

Do ponto de vista técnico, ambos são principalmente tokens ERC-20 na blockchain Ethereum. A Ethereum fornece a base para a segurança dos dados e transações digitais flexíveis. Cada stablecoin é respaldada por uma quantia equivalente de dólares, tipicamente na forma de títulos do governo que rendem juros.

Enquanto uma stablecoin está intimamente associada a uma troca de criptomoedas específica, servindo como a opção de conversão padrão para transferências de fundos, a outra não está oficialmente alinhada a nenhuma plataforma em particular. No entanto, continua a ser a opção maior e mais respeitada no mercado atual. Consequentemente, muitos serviços de negociação de criptomoedas que não possuem sua própria stablecoin muitas vezes optam por usar esta opção amplamente reconhecida.

Potencial de Rendimento Revelado

Ambas as stablecoins possuem sólidas reputações e um forte respaldo em dinheiro. Mas e quanto ao seu potencial de rendimento?

A resposta não é simples. Essas moedas digitais não vêm com APYs inerentes. Em vez disso, cada plataforma de negociação estabelece programas de empréstimo onde os usuários podem pegar emprestados os seus stablecoins e pagar-lhe uma porcentagem em troca.

Assim, os retornos podem variar não apenas entre diferentes stablecoins, mas também entre diferentes serviços que oferecem a mesma moeda digital em dólares.

• Uma grande exchange atualmente oferece um APY de 4,1% para os ativos na sua stablecoin associada, enquanto não oferece rendimento para a outra.
• Outro serviço de criptomoedas proeminente oferece um APY de 5,5% para a manutenção de stablecoins.
• Uma terceira plataforma permite que você aplique ambos os saldos de stablecoin em vários programas de geração de juros, com rendimentos anuais variando de 3,65% a 11,81%, dependendo da sua tolerância ao risco.

Para aqueles que procuram tratar as stablecoins como alternativas que geram juros em relação às contas de poupança tradicionais, a maioria dos serviços trata essas opções de forma semelhante. A exceção são as plataformas que promovem suas próprias stablecoins associadas.

Se o seu objetivo principal é uma experiência de negociação de criptomoedas suave com potenciais benefícios fiscais, a sua escolha deve depender em grande parte da sua bolsa de criptomoedas preferida. Algumas plataformas estão intimamente ligadas a stablecoins específicas, enquanto outras oferecem mais flexibilidade.

Uma abordagem prudente? Diversifique os seus ativos. Considere manter a maior parte na stablecoin associada à sua plataforma principal para tranquilidade, mas mantenha algum equilíbrio em outras stablecoins principais para negociação em plataformas com diferentes preferências. Esta estratégia espelha a manutenção de contas em diferentes bancos, cada uma servindo a um propósito específico no seu plano financeiro global. Felizmente, a maioria das escolhas de stablecoin é automatizada pela sua exchange de cripto escolhida, simplificando o processo para os utilizadores.