Ru7longcrypto

@thankUcrypto topo de linha

现在任何经济学模型都预测不了明年的走势，通胀本身就是非线性的。
能看的只有Michigan 3年和5年通胀预期，两个都在往上走，不乐观。霍尔木兹海峡从2月底封到现在已经超过5个月，这个变量已经发生了，通胀影响还在传导中，昨天Fed声明里也专门提到"中东冲突"是供给冲击来源之一。
鲍威尔是历任最不合理的。从格林斯潘的卢卡斯货币政策体系，到伯南克的直升机理论，到耶伦的长短债互换，每一任都有自己的框架。鲍威尔就是纯data driven，完全没有前瞻性的理论支撑。
Warsh上来第一次会议，9-3维持利率不变，三个区域行长全部投票加息。上一次出现三人同向异开还是2016年9月。他拒绝给任何前瞻指引，连为什么不听三个鹰派的理由都没给；MainSky的Schulte直接说，这种沟通风格让市场极难形成连贯分析，由此产生的不确定性会拖累股市、长债和美元。
但这可能就是Warsh的逻辑：不给路线图，但把鹰派的声音留在投票记录里，给9月留足余地。
市场还在幻想降息，实际上内部根本没有共识。
很难。

Depois que a Hynix despencou quase 55%, o forward PE chegou a um nível extremamente vantajoso, 6,29x, com margem de lucro operacional de 76%.
Quanto essa empresa ganhou no trimestre passado?
Ela vendeu $ 54 bilhões em produtos, com lucro de $ 41 bilhões; a cada vender 100, 76 são lucro — e esse número é ainda maior do que o da NVDA.
Ela tem em caixa $ 60 bilhões, dívidas de apenas $ 12,7 bilhões, caixa líquido de $ 47,4 bilhões, mais do que as reservas de câmbio de muitos países, e ainda está aumentando rapidamente.
E mesmo assim despenca… eu realmente não entendo!

A pessoa que usa a história mais sedutora com mais frequência — memória

Por que os coreanos gostam tanto de apostar
Teoria da colher (수저계급론)
O “lugar de nascimento define o destino” versão coreana:
• Colher de ouro = filhos de família rica, nascem já com tudo
• Colher de prata = classe média
• Colher de cobre = trabalhador comum
• Colher de terra = camada mais baixa; não importa quanto se esforce, é difícil sair de onde está
Por volta de 2015, ela se espalhou explosivamente entre os jovens coreanos. No fundo, é um reflexo coletivo diante do engessamento de classes. O preço dos imóveis em Seul é uma renda que levaria 20-30 anos de um trabalhador comum, se

A crise financeira asiática de 1997: a dívida externa da Coreia do Sul ultrapassou US$ 117,5 bilhões e o país ficou à beira da falência.
Recorreu a um empréstimo emergencial do FMI, foi forçado a aceitar condições — abertura obrigatória do mercado de capitais. Em maio de 1998, foi cancelado o limite de participação de estrangeiros (antes o teto era de 20%).
Uma grande entrada de capital estrangeiro (principalmente da Wall Street) invadiu o país, passando a controlar empresas centrais como a Samsung. Nas oito maiores instituições bancárias da Coreia, as participações estrangeiras já superavam 2

Investidores estrangeiros comprando大量 de EWY, e instituições de longo prazo construindo posição
Bloomberg 16/7: “Recorde de entrada nos ETFs da Coreia (EWY) impulsiona aposta em SK Hynix”
Bloomberg 20/7: relata entradas de ₩4,1 trilhões (US$ 2,8 bilhões) em uma semana, mais que o dobro do recorde histórico de US$ 1,2 bilhão de fevereiro
CryptoBriefing 16/7: entradas de US$ 281 milhões no dia, recorde histórico

Eu queria ir à Copa do Mundo há um tempo, mas sempre acabava adiando. Em julho, só em um mês, eu fui ao A (mercado) mais de dez vezes.

A vontade de compartilhar diminuiu claramente. Não quero esgotar os recursos, então tenho publicado bem pouco. Durante o bull market, vou postar com mais frequência; prefiro ter perdas a perder a oportunidade. Mas, em um bear market, fazer muitas transações é negativo em valor esperado (negative EV). Por isso, prefiro falar menos e não acabar confundindo vocês.

A briga por fichas “sangrentas” está acirrada — proteja bem o seu próprio bag, não morra na escuridão antes do amanhecer.

Julho é um grande teste para o setor de armazenamento. Ontem, a ADR (ações americanas) da SK Hynix foi listada na Nasdaq, e um amigo conseguiu, via $SKHYNIX comprado e $SKHY vendido a descoberto, lucrar muito. $MU também caiu mais de 20% nas últimas duas semanas. Agora, ainda há vários eventos importantes pela frente, como os resultados da TSMC, da Samsung, da SK Hynix e outros.
Pessoalmente, sigo otimista com memória, porque se um setor tem lucros reais e gigantescos, não há motivo para não entrar (buy in).
Tenho feito DCA na SK Hynix, na Micron e no $DRAM.