Como valorizar automaticamente ativos cripto ociosos? Explicação detalhada dos quatro sistemas de rendimento do Gate Finance.

截至 2026 年 7 月 3 日，据 Gate 行情数据显示，比特币报价 61,364.8 美元，过去 30 天变动 -10.73%，过去一年变动 -33.74%；以太坊报价 1,696.74 美元，过去 30 天变动 -20.92%，过去一年变动 -31.14%。两项主流资产在近一年内均呈现下行态势，市场情绪维持中性。

Nesta data de 3 de julho de 2026, de acordo com os dados de mercado da Gate, o Bitcoin está cotado a 61.364,8 dólares, com variação de -10,73% nos últimos 30 dias e -33,74% no último ano; o Ethereum está cotado a 1.696,74 dólares, com variação de -20,92% nos últimos 30 dias e -31,14% no último ano. Ambos os ativos importantes apresentaram tendência de queda no último ano, e o sentimento do mercado permanece neutro.

在这种市场环境下，加密资产持有者面临一个普遍问题：一方面希望在价格波动中保留随时交易的灵活性，另一方面又不愿让闲置资产错失持续产生收益的机会。Gate 理财的自动收益体系，正是为解决这一矛盾而设计的系统性方案。从产品机制、收益结构与配置逻辑三个维度，系统解析如何通过 Gate 理财构建一个“自动收益 + 灵活流动性”的资金结构。

Nesse ambiente de mercado, os detentores de criptoativos enfrentam um problema comum: por um lado, desejam manter a flexibilidade para negociar a qualquer momento em meio às flutuações de preço; por outro, não querem que seus ativos ociosos percam a oportunidade de gerar rendimentos contínuos. O sistema de rendimento automático do Gate Earn foi projetado exatamente para resolver esse dilema, oferecendo uma solução sistemática. A partir de três dimensões – mecanismo do produto, estrutura de rendimento e lógica de alocação –, analisamos como construir uma estrutura de capital de "rendimento automático + liquidez flexível" por meio do Gate Earn.

自动收益体系的三层架构

Arquitetura em três camadas do sistema de rendimento automático

Gate 理财的自动收益体系覆盖不同资金周期与风险偏好，从资金使用效率的角度可以划分为三个层级。

O sistema de rendimento automático do Gate Earn cobre diferentes ciclos de capital e apetites de risco, podendo ser dividido em três níveis sob a perspectiva da eficiência no uso dos fundos.

持币生息：零门槛的被动收益入口

Ganhar juros por manter criptomoedas: entrada de rendimento passivo sem barreiras

持币生息是 Gate 理财自动收益体系中最基础的层级。用户一键启用该功能后，系统每日对现货账户或合约账户中符合条件的代币持仓进行快照，根据平均持仓量自动计算收益，收益每日发放至资产账户。

Ganhar juros por manter criptomoedas é o nível mais básico do sistema de rendimento automático do Gate Earn. Após o usuário ativar essa função com um clique, o sistema tira um instantâneo diário das posições de tokens elegíveis na conta à vista ou na conta de contratos, calcula automaticamente o rendimento com base na posição média e distribui o rendimento diariamente para a conta de ativos.

这一机制的核心优势在于零操作门槛与完全流动性。用户无需主动申购理财产品，无需选择锁仓周期，也无需在多个页面间反复操作。一旦开启持币生息，符合条件的代币持仓将自动进入收益计算流程，收益每日结算并复投。

A principal vantagem desse mecanismo é a ausência de barreiras operacionais e a liquidez total. O usuário não precisa solicitar ativamente produtos de investimento, escolher períodos de bloqueio ou navegar repetidamente entre várias páginas. Uma vez ativado o ganho de juros por manter criptomoedas, as posições de tokens elegíveis entram automaticamente no processo de cálculo de rendimento, com liquidação e reinvestimento diários.

目前 Gate 理财的持币生息功能已覆盖现货与合约两大场景，累计支持 USDT、BTC、ETH、SOL、GT、FLR 及 ATOM 等近 20 种主流加密资产。合约持币生息是行业内独创机制——用户只需在合约账户中持有 USDT 等资产并开启功能，生息资金仍在合约账户中，可正常用于开仓、追加保证金等交易操作，资金实时可用。以 USDT 合约持币生息为例，最低持仓要求仅为 10 USDT。

Atualmente, a função de ganhar juros por manter criptomoedas do Gate Earn cobre os cenários de mercado à vista e de contratos, suportando quase 20 criptoativos populares, como USDT, BTC, ETH, SOL, GT, FLR e ATOM. O ganho de juros por manter criptomoedas em contratos é um mecanismo inovador no setor – o usuário só precisa manter ativos como USDT na conta de contratos e ativar a função; os fundos que geram juros permanecem na conta de contratos e podem ser usados normalmente para abrir posições, adicionar margem e outras operações de trading, com disponibilidade imediata. Por exemplo, no caso do USDT em contratos, o requisito mínimo de posse é de apenas 10 USDT.

这一机制解决了合约用户长期面临的矛盾：保持足够保证金以捕捉交易机会，同时又希望闲置保证金不被浪费。

Esse mecanismo resolve o dilema de longo prazo dos usuários de contratos: manter margem suficiente para capturar oportunidades de trading, ao mesmo tempo que desejam que a margem ociosa não seja desperdiçada.

余币宝：活期理财的自动复投引擎

YuBiBao: motor de reinvestimento automático para produtos financeiros de liquidez diária

当用户希望获得比持币生息更可观的收益时，余币宝活期理财提供了进阶选择。用户将 USDT、BTC、ETH 等资产存入后，系统自动将资金接入平台内置的借贷市场，撮合给有杠杆需求的借入方，借入方支付的利息构成用户的收益。

Quando o usuário deseja obter rendimentos mais atrativos do que os oferecidos pelo ganho de juros por manter criptomoedas, o YuBiBao, um produto financeiro de liquidez diária, oferece uma opção avançada. Após depositar ativos como USDT, BTC e ETH, o sistema conecta automaticamente os fundos ao mercado de empréstimos integrado da plataforma, combinando-os com tomadores que precisam de alavancagem; os juros pagos pelos tomadores constituem o rendimento do usuário.

截至 2026 年 7 月，Gate 理财的余币宝支持 800 余种数字资产。常规年化收益率范围在 4.2% 至 6.8% 之间，具体收益率随市场借贷需求动态浮动。以 USDT 活期理财为例，资金可随时赎回，年化收益每日结算，既不影响交易机动性，又能让闲置资产产生收益。

Até julho de 2026, o YuBiBao do Gate Earn suporta mais de 800 tipos de ativos digitais. A faixa de taxa de rendimento anualizada regular fica entre 4,2% e 6,8%, flutuando dinamicamente de acordo com a demanda do mercado de empréstimos. Tomando como exemplo o produto de liquidez diária em USDT, os fundos podem ser resgatados a qualquer momento, o rendimento anualizado é liquidado diariamente, sem afetar a agilidade das negociações, e permitindo que ativos ociosos gerem rendimentos.

余币宝的核心复投机制为“每日自动结算、次日计入本金”。系统每日 00:00 (UTC+8) 自动结算前一日利息，结算后的利息自动计入本金，参与次日的收益计算。赎回时，本金及已结算的利息一并到账至现货账户。

O mecanismo central de reinvestimento do YuBiBao é "liquidação automática diária e inclusão no principal no dia seguinte". Diariamente, às 00:00 (UTC+8), o sistema liquida automaticamente os juros do dia anterior; os juros liquidados são automaticamente incorporados ao principal, participando do cálculo de rendimento do dia seguinte. No resgate, o principal e os juros já liquidados são creditados juntos na conta à vista.

活期产品支持 7×24 小时随时申购与赎回，赎回秒级到账至现货账户。对于保持部分仓位在场边观望的用户，将资金存入活期产品每日产生复利，是兼顾流动性与收益的实用方案。

Os produtos de liquidez diária suportam subscrição e resgate 24 horas por dia, 7 dias por semana, com resgate creditado em segundos na conta à vista. Para usuários que mantêm parte de suas posições à margem, depositar fundos em produtos de liquidez diária para gerar juros compostos diariamente é uma solução prática que equilibra liquidez e rendimento.

定期理财与结构化产品：锁定周期换取更高收益

Produtos financeiros de prazo fixo e produtos estruturados: bloquear o ciclo para obter rendimentos mais altos

当资金有明确的中长期闲置周期时，定期理财提供更优的年化水平。用户可选择 7 天、14 天、30 天等不同锁仓期限，申购时即可确认收益，完全不受锁仓期间市场价格波动影响。

Quando os fundos têm um ciclo de ociosidade de médio a longo prazo bem definido, os produtos financeiros de prazo fixo oferecem níveis de rendimento anualizado mais vantajosos. O usuário pode escolher diferentes períodos de bloqueio, como 7 dias, 14 dias, 30 dias, e confirmar o rendimento no momento da subscrição, sem ser afetado pelas flutuações de preço de mercado durante o período de bloqueio.

Gate 理财的定期理财产品提供 7 天至 90 天不等的锁仓选择，年化收益率在申购时确认。定期理财的核心特征是收益确定性——年化收益率在申购时即已确认，完全不受锁仓期内市场借贷需求波动的影响。

Os produtos financeiros de prazo fixo do Gate Earn oferecem opções de bloqueio de 7 a 90 dias, com a taxa de rendimento anualizada confirmada no momento da subscrição. A característica central dos produtos de prazo fixo é a certeza do rendimento – a taxa anualizada é confirmada no momento da subscrição e não é afetada pelas flutuações na demanda de empréstimos do mercado durante o período de bloqueio.

定期理财的收益再投资功能以“自动复投”选项的形式呈现，用户在申购时可手动勾选。若勾选自动复投，产品到期后本金与利息由系统自动再次申购同款产品，进入下一个锁仓周期。若因额度不足、产品下架等原因无法成功复投，资金将自动转入活期账户。

A função de reinvestimento dos rendimentos dos produtos de prazo fixo é apresentada como uma opção de "reinvestimento automático", que o usuário pode marcar manualmente no momento da subscrição. Se o reinvestimento automático for marcado, após o vencimento do produto, o principal e os juros serão automaticamente subscritos novamente pelo sistema no mesmo produto, entrando no próximo ciclo de bloqueio. Se o reinvestimento não for bem-sucedido devido a limite insuficiente, produto removido ou outros motivos, os fundos serão automaticamente transferidos para a conta de liquidez diária.

在结构性产品层面，Gate 理财提供双币投资等工具。双币投资是一款基于两种加密货币的结构化理财产品，用户可使用其中一种币种申购产品，系统将在到期时根据标的结算价与目标价格的对比结果，自动确定回款币种。无论到期时价格涨跌，用户均获得固定利息。

No nível de produtos estruturados, o Gate Earn oferece ferramentas como o investimento em duas moedas (dual investment). O investimento em duas moedas é um produto financeiro estruturado baseado em duas criptomoedas. O usuário pode subscrever o produto usando uma das moedas, e o sistema, no vencimento, determinará automaticamente a moeda de pagamento com base na comparação entre o preço de liquidação do ativo subjacente e o preço-alvo. Independentemente da valorização ou desvalorização do preço no vencimento, o usuário recebe juros fixos.

流动性管理的三种收益时间结构

Três estruturas temporais de rendimento para gerenciamento de liquidez

将 Gate 理财矩阵中的所有产品按“收益何时到达您的账户”来分类，可以归为三种时间逻辑。

Classificando todos os produtos da matriz do Gate Earn pelo "momento em que o rendimento chega à sua conta", podemos agrupá-los em três lógicas temporais.

日收益型产品每天结算一次，收益次日自动到账并参与复投。活期理财和持币生息属于这一类型，资金随时可取，收益逐日累积。

Produtos do tipo rendimento diário são liquidados uma vez por dia, com o rendimento creditado automaticamente no dia seguinte e participando do reinvestimento. Os produtos de liquidez diária e o ganho de juros por manter criptomoedas se enquadram nesse tipo, com fundos disponíveis a qualquer momento e rendimento acumulado diariamente.

固定周期型产品要求资产锁定一定天数，锁仓期内的年化收益率在申购时即已确认，到期后本金与利息统一发放。定期理财和部分链上质押属于这一类型。

Produtos do tipo ciclo fixo exigem que os ativos fiquem bloqueados por um certo número de dias, com a taxa de rendimento anualizada durante o bloqueio confirmada no momento da subscrição; após o vencimento, o principal e os juros são liberados em conjunto. Os produtos de prazo fixo e parte do staking on-chain se enquadram nesse tipo.

到期收益型产品的最终回报取决于标的资产在观察期内的价格表现，不到结算日无法确定收益金额。这类产品引入结构化设计，适合对市场有阶段性判断的用户。

Produtos do tipo rendimento no vencimento têm o retorno final dependente do desempenho do preço do ativo subjacente durante o período de observação; o valor do rendimento não pode ser determinado antes da data de liquidação. Esses produtos incorporam design estruturado e são adequados para usuários que têm uma visão de curto prazo do mercado.

理解这三种收益时间结构，是构建“自动收益 + 灵活流动性”资金结构的基础。

Compreender essas três estruturas temporais de rendimento é a base para construir uma estrutura de capital de "rendimento automático + liquidez flexível".

基于资金性质的配置框架

Estrutura de alocação baseada na natureza dos fundos

选择 Gate 理财产品前，需先界定资金的使用周期与风险承受力。

Antes de escolher produtos do Gate Earn, é necessário definir o ciclo de uso dos fundos e a tolerância ao risco.

短期备用金：流动性优先

Reserva de curto prazo: prioridade à liquidez

短期备用金通常指一个月内可能需要动用的部分，包括日常交易备用金、等待入场机会的观望资金以及尚未明确用途的闲置资产。对于这类资金，流动性的优先级高于收益率。

A reserva de curto prazo geralmente se refere à parte que pode ser necessária dentro de um mês, incluindo a reserva para negociações diárias, fundos em espera aguardando oportunidades de entrada e ativos ociosos sem uso definido. Para esses fundos, a prioridade da liquidez é maior do que a taxa de rendimento.

Gate 理财的活期理财产品（余币宝）提供了一种直接的选择。余币宝支持随存随取，资金可在需要时快速赎回至现货账户，不影响捕捉交易机会的能力。对于不习惯主动申购理财产品的用户，持币生息功能提供了另一种无需操作的被动收益方案——只需保持持仓即可获得收益，资金的流动性不受任何限制。

Os produtos de liquidez diária do Gate Earn (YuBiBao) oferecem uma opção direta. O YuBiBao permite depósitos e saques a qualquer momento, com fundos podendo ser resgatados rapidamente para a conta à vista quando necessário, sem afetar a capacidade de capturar oportunidades de negociação. Para usuários que não estão acostumados a subscrever ativamente produtos financeiros, a função de ganhar juros por manter criptomoedas oferece outra solução de rendimento passivo sem operação – basta manter a posse para obter rendimentos, sem qualquer restrição de liquidez.

中期闲置资金：以锁仓换取更高确定性

Fundos ociosos de médio prazo: trocar bloqueio por maior certeza

中期资金通常指 7 天至 90 天内无明确使用计划的闲置资产。这类资金的配置逻辑是：在可接受的流动性牺牲范围内，换取相对活期更优的年化收益率。

Fundos de médio prazo geralmente se referem a ativos ociosos sem planos de uso definidos entre 7 e 90 dias. A lógica de alocação para esses fundos é: dentro de um sacrifício aceitável de liquidez, obter uma taxa de rendimento anualizada melhor em comparação com os produtos de liquidez diária.

Gate 理财的定期理财产品提供 7 天、14 天、30 天等不同锁仓周期选择。从收益水平来看，定期理财的表现显著优于活期产品。用户需要做的是在申购前评估自身的资金使用计划，确保在锁仓期内不会产生临时用款需求。

Os produtos financeiros de prazo fixo do Gate Earn oferecem opções de bloqueio de 7, 14, 30 dias, entre outros. Em termos de nível de rendimento, os produtos de prazo fixo apresentam desempenho significativamente superior aos produtos de liquidez diária. O que o usuário precisa fazer é avaliar seu próprio plano de uso dos fundos antes da subscrição, garantindo que não haverá necessidade temporária de saque durante o período de bloqueio.

长期配置仓位：结合生态权益

Posições de alocação de longo prazo: combinando com benefícios do ecossistema

持有 GT 不仅可享受持币生息，还能在理财收益率上获得 VIP 等级加成。据 Gate 行情数据显示，截至 2026 年 7 月 3 日，GT 价格为 6.67 美元，24 小时交易额为 4.88 万美元，市值为 7.10 亿美元。GT 在过去 7 天变动为 +9.55%，显示出一定的短期强势。

Manter GT não só permite desfrutar do ganho de juros por manter criptomoedas, mas também obter um bônus de nível VIP na taxa de rendimento dos produtos financeiros. De acordo com os dados de mercado da Gate, em 3 de julho de 2026, o preço do GT é de 6,67 dólares, com volume de negociação em 24 horas de 48,8 mil dólares e valor de mercado de 710 milhões de dólares. O GT teve uma variação de +9,55% nos últimos 7 dias, mostrando certa força de curto prazo.

对于长期配置仓位，可结合 GT 生态权益进行综合规划，在享受持币生息的同时获得平台生态的额外收益加成。

Para posições de alocação de longo prazo, é possível planejar de forma abrangente combinando os benefícios do ecossistema do GT, obtendo bônus adicionais de rendimento do ecossistema da plataforma enquanto desfruta do ganho de juros por manter criptomoedas.

自动收益体系的资金流转逻辑

Lógica de fluxo de fundos do sistema de rendimento automático

理解 Gate 理财的资金流转路径，本质上是理解资产从存入到进入市场、从收益结算到最终赎回的完整循环。

Entender o caminho de fluxo de fundos no Gate Earn é essencialmente compreender o ciclo completo, desde o depósito até a entrada no mercado, desde a liquidação do rendimento até o resgate final.

用户将资产转入 Gate 理财对应产品时，系统随即记录用户的份额。以余币宝活期为例，用户存入的资产自动接入平台内置的借贷撮合系统，成为资金池的一部分。

Quando o usuário transfere ativos para o produto correspondente do Gate Earn, o sistema registra imediatamente a participação do usuário. Tomando como exemplo o YuBiBao de liquidez diária, os ativos depositados pelo usuário são automaticamente conectados ao sistema de correspondência de empréstimos integrado da plataforma, tornando-se parte do pool de fundos.

资金进入后，按产品类型归集。活期类产品的资金进入流动性池，用于承接平台内的借款需求；定期类产品则进入有固定期限的配置方案，申购时即确认年化收益率。

Após a entrada, os fundos são agrupados de acordo com o tipo de produto. Os fundos de produtos de liquidez diária entram no pool de liquidez, usado para atender à demanda de empréstimos dentro da plataforma; os produtos de prazo fixo entram em esquemas de alocação com prazo determinado, com a taxa de rendimento anualizada confirmada no momento da subscrição.

归集后的资产实际运用于多个场景。在借贷市场中，用户存入的资金被撮合给有杠杆交易、套利或短期流动性需求的借入方，借入方支付的利息构成理财收益的主要来源。

Os ativos agrupados são efetivamente utilizados em vários cenários. No mercado de empréstimos, os fundos depositados pelos usuários são combinados com tomadores que precisam de negociações alavancadas, arbitragem ou liquidez de curto prazo; os juros pagos pelos tomadores constituem a principal fonte de rendimento dos produtos financeiros.

市场运作产生的收益按产品规则扣除相关成本后，进入收益分配池。活期产品每日结算，收益次日自动到账并参与复投。定期产品锁定一定天数，锁仓期内的年化收益率在申购时确认，到期后本金与利息统一发放。

Os rendimentos gerados pela operação do mercado, após a dedução dos custos relevantes de acordo com as regras do produto, entram no pool de distribuição de rendimentos. Os produtos de liquidez diária são liquidados diariamente, com o rendimento creditado automaticamente no dia seguinte e participando do reinvestimento. Os produtos de prazo fixo bloqueiam por um certo número de dias, com a taxa de rendimento anualizada durante o bloqueio confirmada no momento da subscrição; após o vencimento, o principal e os juros são liberados em conjunto.

赎回与退出路径

Caminhos de resgate e saída

产品到期或用户主动赎回时，本金与已结算收益按原路径返回至用户账户。

Quando o produto vence ou o usuário resgata ativamente, o principal e os rendimentos já liquidados retornam à conta do usuário pelo caminho original.

活期产品支持随存随取，资金秒级到账至现货账户。定期产品锁仓期内不支持提前赎回，到期后系统通常采取自动赎回机制，本金与收益在到期日当天或次日（T+1）自动发放至现货账户。部分定期产品在特定条件下支持提前赎回，但将导致已计息的全部收益损失。

Os produtos de liquidez diária permitem depósitos e saques a qualquer momento, com fundos creditados em segundos na conta à vista. Os produtos de prazo fixo não permitem resgate antecipado durante o período de bloqueio; após o vencimento, o sistema geralmente adota um mecanismo de resgate automático, com o principal e o rendimento sendo automaticamente liberados para a conta à vista no dia do vencimento ou no dia seguinte (T+1). Alguns produtos de prazo fixo, sob condições específicas, permitem resgate antecipado, mas isso resultará na perda de todo o rendimento acumulado.

结构化产品（双币理财）申购后资产进入锁仓期，不支持提前赎回。到期结算时，系统根据行权价与结算价的对比结果，自动将本息以投资币种或挂钩币种发放至账户。

Os produtos estruturados (investimento em duas moedas) entram em período de bloqueio após a subscrição, sem possibilidade de resgate antecipado. Na liquidação do vencimento, o sistema, com base na comparação entre o preço de exercício e o preço de liquidação, libera automaticamente o principal e os juros para a conta na moeda de investimento ou na moeda atrelada.

了解各类产品的赎回规则，有助于在构建资金结构时合理分配不同流动性需求的部分。

Conhecer as regras de resgate de cada tipo de produto ajuda a alocar racionalmente as partes com diferentes necessidades de liquidez ao construir a estrutura de capital.

结语

Conclusão

在市场情绪维持中性、主流资产价格持续承压的环境下，让闲置资产通过低风险理财工具产生稳定收益，已成为越来越多用户的主动选择。

Em um ambiente onde o sentimento do mercado permanece neutro e os preços dos principais ativos continuam sob pressão, gerar rendimentos estáveis a partir de ativos ociosos por meio de ferramentas financeiras de baixo risco tornou-se uma escolha ativa de um número crescente de usuários.

Gate 理财通过持币生息、余币宝活期、定期理财与结构化产品四个层级，构建了一套覆盖不同资金周期与流动性需求的自动收益体系。持币生息解决了“持有即收益”的零门槛需求；余币宝活期满足了“随存随取 + 每日复利”的灵活收益需求；定期理财提供了“锁定周期换取更高收益”的确定性选择；结构化产品则为有市场判断的用户提供了收益增强的可能。

O Gate Earn, por meio de quatro níveis – ganhar juros por manter criptomoedas, YuBiBao de liquidez diária, produtos financeiros de prazo fixo e produtos estruturados –, construiu um sistema de rendimento automático que cobre diferentes ciclos de capital e necessidades de liquidez. O ganho de juros por manter criptomoedas resolve a necessidade de "manter para obter rendimento" sem barreiras; o YuBiBao de liquidez diária atende à demanda por "depósito e saque a qualquer momento + juros compostos diários"; os produtos de prazo fixo oferecem a certeza de "bloquear o ciclo para obter rendimentos mais altos"; e os produtos estruturados oferecem a possibilidade de aumentar o rendimento para usuários com uma visão de mercado.

构建“自动收益 + 灵活流动性”的资金结构，核心在于根据自身资金的使用周期与流动性需求，在 Gate 理财的产品矩阵中进行合理分层配置——让短期资金在活期中保持机动，让中期资金在定期中获取更高收益，让长期持仓在生态权益中获得综合回报。自动复投与秒级赎回的机制设计，则让这一结构在最小化人工操作的前提下持续运转。

Construir uma estrutura de capital de "rendimento automático + liquidez flexível" tem como núcleo alocar racionalmente em camadas dentro da matriz de produtos do Gate Earn, de acordo com o ciclo de uso dos próprios fundos e as necessidades de liquidez – permitindo que os fundos de curto prazo mantenham agilidade na liquidez diária, que os fundos de médio prazo obtenham rendimentos mais altos nos produtos de prazo fixo, e que as posições de longo prazo obtenham retornos abrangentes com os benefícios do ecossistema. O design dos mecanismos de reinvestimento automático e resgate em segundos permite que essa estrutura opere continuamente com o mínimo de intervenção manual.