黄仁勋 dramaticamente "salva" o mercado de ações da Coreia

Autor: Su Yang, Tencent Technology

5 de junho, o mercado de ações sul-coreano enfrentou uma "Sexta-feira Negra", com o índice KOSPI fechando em queda de 5,54%. Em 8 de junho, após a abertura, a queda durante o pregão chegou a mais de 8%, acionando o mecanismo de circuit breaker, com Samsung e SK Hynix caindo quase 10%.

Em meio ao clima de apreensão do mercado, a visita de Jensen Huang desempenhou de forma dramática o papel de "salvar o mercado".

Anteriormente, na noite de 7 de junho, horário local na Coreia, Jensen Huang realizou um jantar com o presidente do grupo SK, Choi Tae-yoon, e o CEO da SK Hynix, Guo Luozheng.

Após o jantar, Huang confirmou aos meios de comunicação presentes: o novo CPU Vera da Nvidia usará DRAM da SK Hynix; ambos estão se preparando para uma "colaboração de grande escala" na segunda metade deste ano e no próximo; quanto à escassez de chips de memória atualmente, ele acredita que continuará por vários anos.

Em seguida, Nvidia e SK Hynix anunciaram um acordo de cooperação técnica de longo prazo, envolvendo a extensão do supercomputador de IA para robôs, gêmeos digitais e fabricação de semicondutores.

Huang ainda afirmou na coletiva de imprensa: "Se você é acionista de uma empresa de IA, ficará feliz, pois seus preços estão muito baixos atualmente."

Foco na memória da SK Hynix

Vera é o primeiro CPU dedicado a data centers independentes lançado pela Nvidia, enfrentando concorrentes como a linha Xeon da Intel, os chips Epyc da AMD, além de projetos próprios de grandes provedores de nuvem como a Amazon Graviton.

Neste novo campo de batalha, a Nvidia desde o início vinculou o fornecimento de memória à SK Hynix.

Em 7 de junho, Nvidia e SK Hynix anunciaram oficialmente uma parceria técnica de longo prazo, para desenvolver conjuntamente a próxima geração de memória compatível com a rota de infraestrutura de IA da Nvidia.

Segundo informações, a cooperação cobre uma série de produtos, incluindo o supercomputador de IA Vera Rubin, o CPU Vera, PCs com RTX Spark e a plataforma de robótica Jetson Thor, abrangendo linhas de produtos tanto para clientes finais quanto para nuvem.

O anúncio destacou que a parceria visa garantir o fornecimento de memória avançada, enfrentando os longos ciclos de desenvolvimento, processos de fabricação complexos e altos investimentos de capital desses produtos, apoiando a construção contínua de fábricas de IA globais.

O comunicado também listou que a SK Hynix expandirá para novos mercados que a Nvidia está explorando, incluindo infraestrutura de IA, IA pessoal e IA física.

IA alimentando a fabricação de chips

Além de fornecer memória, a SK Hynix começou a aplicar a tecnologia de IA da Nvidia em seus processos de design e fabricação de chips.

Parcerias semelhantes já foram implementadas na TSMC, sendo o exemplo mais típico a "litografia computacional".

De acordo com o anúncio, a SK Hynix está usando a biblioteca CUDA-X da Nvidia e IA para acelerar simulações de semicondutores, abrangendo etapas como projeto assistido por computador (TCAD) e litografia computacional.

As duas empresas também estão promovendo a expansão dessas ferramentas para o ecossistema de automação de projeto eletrônico de semicondutores (EDA) e simulação, preparando o caminho para uma cooperação tripartite entre fabricantes de chips, Nvidia e fornecedores de software EDA.

Isso significa que a cooperação não se limita ao uso interno da SK Hynix, mas está explorando um modelo que possa ser levado a toda a indústria de semicondutores.

Na fase de fabricação, a SK Hynix está avançando no desenvolvimento de funções de gêmeos digitais para suas fábricas de wafers, com o objetivo de alcançar uma operação totalmente autônoma. A base desse trabalho é a plataforma Omniverse da Nvidia. Com o uso da biblioteca Omniverse e do fluxo OpenUSD, a SK Hynix consegue construir cenários 3D de fábricas para visualização, simulação e otimização de ambientes complexos de fabricação de semicondutores.

Na operação das fábricas, essas funções de gêmeos digitais podem se conectar ao motor de otimização de decisão cuOpt da Nvidia e à plataforma Metropolis, para gerenciar robôs móveis autônomos e outros ativos dentro das fábricas de wafers.

O anúncio também revelou que as duas empresas estão explorando a integração de gêmeos digitais com softwares tradicionais existentes e fluxos de trabalho de IA de agentes inteligentes, permitindo que sistemas de IA façam inferências, executem tarefas automaticamente e aprimorem as decisões de fabricação com base nos dados das fábricas.

Preparando o terreno com antecedência

Em outubro de 2025, Nvidia e SK Hynix anunciaram uma grande parceria de infraestrutura.

Na época, o grupo SK estava construindo uma fábrica de IA equipada com mais de 50 mil GPUs Nvidia, com a primeira fase prevista para ser concluída até o final de 2027. Após a conclusão, essa será uma das maiores fábricas de IA da Coreia.

A fábrica adotará um modelo de "GPU como serviço", aberta às subsidiárias do grupo SK e a organizações externas, com o objetivo de acelerar a transformação digital e a inovação industrial na Coreia.

A SK Telecom também está envolvida na implementação.

Como parceira de nuvem da Nvidia, a SK Telecom planeja usar GPUs Nvidia RTX PRO 6000 Blackwell para construir uma nuvem de IA industrial na Ásia, com uma implantação inicial de mais de 2000 GPUs, dedicada a cargas de trabalho do Omniverse, apoiando a fabricação de semicondutores, gêmeos digitais de fábricas de wafers e IA interna.

Durante sua visita à Coreia, Huang também revelou uma informação: ele está em discussões com operadoras de telecomunicações, pois o futuro da IA usará redes de telecomunicações. Essa direção está alinhada com o envolvimento da SK Telecom na cooperação.

Três fornecedores dividem pedidos de HBM4

Apesar de Nvidia e SK Hynix terem assinado um acordo de cooperação técnica de longo prazo, Nvidia não colocou todos os ovos na mesma cesta quanto ao fornecimento de HBM4.

Huang Huang deixou claro aos jornalistas na chegada a Seul: "Três fornecedores já receberam certificação de qualificação. Todos estão produzindo e apoiando a Vera Rubin."

Esses três fornecedores correspondem à Samsung Electronics, SK Hynix e Micron Technology.

Na palestra de abertura na Computex Taipei, Huang confirmou que a Vera Rubin entrará em produção total, com entrega prevista para o terceiro trimestre deste ano. O sistema é baseado na CPU Vera da Nvidia e no cluster de núcleos gráficos Rubin, com cada rack de servidor equipado com memória HBM4 de vários terabytes.

Com base no progresso real do HBM4, a SK Hynix ainda lidera a corrida.

A Reuters relatou em setembro do ano passado que a SK Hynix já havia concluído a certificação interna do chip HBM4 e estabelecido uma cadeia de produção para seus clientes, com previsão de iniciar a produção em massa de produtos de 12 camadas de HBM4 na segunda metade de 2025. O analista sênior da Meritz Securities, Kim Sunwoo, previu que, graças ao fornecimento antecipado para clientes-chave e à vantagem de ser pioneira, a participação de mercado da SK Hynix em HBM deve se manter acima de 60% em 2026.

A escassez de chips deve durar vários anos

A expansão da oferta de HBM4 por três fornecedores não significa que a pressão de fornecimento tenha sido aliviada.

Huang Huang, após o jantar de domingo, também deu um prognóstico pouco otimista. Ele afirmou aos meios de comunicação que a escassez de chips de memória não terminará rapidamente: "Toda a cadeia de suprimentos do setor — desde wafers até embalagem e fotônica de silício — está em falta, porque a demanda é extremamente alta. Essa situação continuará por vários anos."

Essa declaração tem como pano de fundo o consumo quase incessante de memória avançada na construção de fábricas de IA globais.

A escassez mencionada por Huang não se refere à falta de um único componente, mas à tensão em quase todos os elos da cadeia de produção. A Nvidia, ao lançar Vera Rubin, promover fábricas de IA, entrar em IA pessoal e IA física, está elevando continuamente a demanda por memória. Por isso, ele afirmou que os três fornecedores de HBM4 estão todos apoiando a Vera Rubin de forma competitiva.

Ninguém quer ficar para trás em um cenário de oferta apertada.

Nesta viagem à Coreia, embora o grupo SK fosse o foco principal, Huang não tinha apenas compromissos com eles. Ele revelou que tinha reuniões agendadas com Hyundai Motor, LG, SK, Samsung e Naver. Também mencionou que a Nvidia está recrutando ativamente para seu novo centro de pesquisa na Coreia. Com esses movimentos, fica claro que a Nvidia está aprofundando sistematicamente seus laços com toda a indústria de tecnologia sul-coreana, sendo o grupo SK uma peça-chave, mas não a única.