Ações de Taiwan dispararam 1.200 pontos atingindo nova máxima! MediaTek e Delta Electronics atingem o limite de alta, TSMC sobe 55 yuan.

Na manhã de 27 de maio, as ações de Taiwan subiram mais de 1.200 pontos, levando o índice a 44.750 pontos, atingindo uma nova máxima histórica. MediaTek e Delta Electronics atingiram o limite de alta, enquanto TSMC saltou 55 yuan em um único dia.
(Resumo anterior: Rumores de que o Google estaria colaborando com a MediaTek para desenvolver a próxima geração de chips de IA, reduzindo a dependência da NVIDIA... A Broadcom está em perigo?)
(Informação adicional: Os resultados financeiros do primeiro trimestre da Nvidia foram incríveis! Receita de 81,6 bilhões de dólares, recorde, Huang Renxun comemorou dizendo que a era da IA Agentic chegou, e os dividendos aumentaram 24 vezes)

As ações de Taiwan voltaram a subir! Hoje (27), na manhã, chegaram a subir mais de 1.200 pontos, atingindo uma máxima histórica de 44.750 pontos. TSMC subiu 55 yuan, atingindo 2.325 yuan (+2,2%), enquanto MediaTek e Delta Electronics atingiram o limite de alta. O grupo de memórias, incluindo UMC, Winbond, Nanya e Macron, também disparou simultaneamente.

Divisão de poder de cálculo de IA das três principais ações: em que ponto cada uma está

MediaTek por trás do limite de alta, representa uma mudança de identidade. Em 22 de maio, na Google Cloud Next 2026, foi revelado que a MediaTek entrou na divisão de design do TPU de oitava geração do Google: o Google é responsável pelo núcleo de computação e aquisição de HBM, enquanto a MediaTek cuida do design do I/O Die (camada de interface de comunicação do chip), aquisição de todas as wafers e integração do encapsulamento final.

Na teleconferência, Cai Lixing revelou que há projetos subsequentes a partir de 2028. O Goldman Sachs elevou o preço-alvo para 5.000 yuan, com previsão de receita de ASIC de IA para o ano inteiro já revisada para 2 bilhões de dólares, o que é o dobro da estimativa original.

Delta Electronics tem um ponto de entrada mais direto: o consumo de energia de servidores de IA é de 5 a 10 vezes maior do que o de servidores tradicionais, e a participação de Delta no mercado de fontes de energia para IA ultrapassa 50%. A receita de resfriamento líquido deve ultrapassar 1,6 bilhão de dólares em 2025.

O catalisador chave é a tecnologia HVDC de 800V: Delta Electronics já enviou amostras, as quatro maiores CSPs da América do Norte estão em fase de certificação, com previsão de envio na segunda metade do ano, e o preço-alvo dos investidores estrangeiros chegou a 1.288 yuan.

TSMC é a infraestrutura comum para todos os clientes de IA. A capacidade do CoWoS é o gargalo comum para Nvidia, AMD, MediaTek e outros clientes de IA. Várias instituições financeiras de Wall Street estabeleceram um preço-alvo de até 3.000 yuan, com previsão de EPS de 98,86 yuan em 2026 e até 243,45 yuan em 2030.