Acabei de analisar alguns dados de taxas de hipoteca de outubro de 2023, e honestamente os números estavam bem loucos naquela época. A taxa fixa de 30 anos estava em 8,25% - isso é muito mais alto do que a maioria das pessoas estava acostumada. Lembro de ver as taxas de 15 anos em 7,39%, que também estavam subindo de forma bastante constante semana após semana.

O que chamou minha atenção foi a rapidez com que as coisas estavam se movendo. Na semana anterior, a de 30 anos estava em 8,05%, então havia uma pressão constante de alta. Para quem olhava para hipotecas jumbo naquela época, a média era 8,12%. Se você realmente fizesse as contas de uma hipoteca de 30 anos a 8,25%, estaria pagando cerca de R$751 por mês por $100k emprestado - e ao longo de todo o prazo do empréstimo, você estaria pagando cerca de $170k só de juros. Isso é um dinheiro extra considerável.

O que destacou as taxas de hipoteca de outubro de 2023 foi como elas refletiam o que o Fed estava fazendo com as taxas de juros. Quando o Fed aperta as coisas, os bancos repassam esse custo aos tomadores. Então, se você estava procurando uma hipoteca naquela época, as taxas basicamente refletiam toda essa pressão econômica que vinha se acumulando.

Curiosamente, as pessoas tinham opções mesmo assim. Sua pontuação de crédito importava - qualquer coisa acima de 670 tinha condições melhores. E se você pudesse dar uma entrada de 20%, podia evitar o PMI, o que economiza dinheiro ao longo do tempo. O mercado de jumbo era especialmente interessante porque essas taxas variavam de tão baixas quanto 5% até tão altas quanto 10,5%, dependendo das condições de mercado durante aquele período de 52 semanas.

Olhando para as taxas de hipoteca de outubro de 2023, é um bom lembrete de como essas coisas podem ser voláteis. Os empréstimos convencionais exigiam crédito sólido e entradas altas, mas os empréstimos FHA eram mais flexíveis se você tivesse fundos limitados. Enfim, aquela visão de outubro de 2023 realmente mostrou como o cenário de hipotecas era diferente há apenas alguns anos atrás.