ME AI メッセージ、AI計算能力が急激に拡大し、光インターコネクトの分野は「曖昧で美しい」想像の下で評価の天井が急速に上昇している。一方、株価は限界情報の影響を受けやすく激しく変動しやすいが、もう一方では、リバウンド後に時価総額が再び最高値を更新することもある。間もなく、SemiAnalysisのレポートが世界的な光通信セクターの一斉下落を引き起こし、「CPO量産延期」の悲観的なストーリーが市場に大きな衝撃を与え、英偉達の幹部も台北での会議中に緊急に「デマを否定」した。21世紀経済報道の記者も、英偉達に近い業界関係者から確認を得ており、産業側ではCPO量産遅延は存在しないと証明された。市場の大きな意見の相違は、「少量検証導入」と「全産業への普及」という全く異なる二つのサイクルを混同している可能性がある。真実は単純な楽観や悲観よりもはるかに複雑だ。複数の産業関係者は記者に対し、CPOや高速光通信製品全体を制約しているのは、上流のリン化インジウムレーザーチップであると述べている。光チップの生産ラインの構築と顧客検証にかかる長い時間周期が、現在の生産能力拡大の最も大きな課題となっている。長期的には、CPOは超大規模モデルのトレーニングクラスターの最終的なソリューションであり続けるだろう。一方、短期的には、NPO、LPO、従来のプラガブル光モジュールが並行して展開され、超高帯域幅の計算能力需要を分担する可能性が高い。計算能力と帯域幅の競争は熱狂的に続くが、高速光インターコネクト技術の実現は、上流の生産能力が先行し、段階的に進化する遅い市場展開を避けられないだろう。（21世紀経済報道）（出典：同花順）
CPOの量産は延期されておらず、スケジュールの遅れが前倒しされている