InvestingWithBrandon

Investor ritel: Put yang dijamin portofolio terdengar bagus sampai Anda mendapat assignment & tidak punya uang tunainya.
Saya: Menurut Anda, apa yang terjadi?
Investor ritel: margin call? Anda bangkrut?
Saya: Anggap akun saya $1m & saya berkewajiban membeli $100k saham. Skenario terburuknya, saya mendapat assignment & tidak melakukan roll. Saya kemudian bisa menjual $100k sesuatu dari aset inti saya, seperti obligasi atau $VOO, & sekarang saya memiliki perusahaan yang saya inginkan pada harga yang saya pilih.
Investor ritel: & bagaimana jika seluruh pasar jatuh lebih dulu?
Saya: Itulah menga

PASAR SAHAM SEDANG MELAKUKAN HAL YANG TAK TERPIKIRKAN TEPAT DI DEPAN MATA KITA
Estimasi pertumbuhan EPS Q3 sebesar 29,5% YoY
PE forward sebesar 19,0
Ekonomi baik-baik saja
Suku bunga baik-baik saja (tetapi tetap dalam radar karena terus naik)
Ini bukan “gelembung” yang ditopang oleh hype
Ini adalah pasar yang didorong oleh kekuatan laba NYATA
Ketika laba sekuat ini, harga MEMILIKI alasan untuk naik lebih tinggi
Begitulah cara kerja pasar
EPS kuat & harga saham akan mengikutinya dalam jangka panjang
Akankah kita mengalami pullback & volatilitas? Tentu saja!
Namun investor jangka panjang akan te

Investor ritel: Saya berusia 45 tahun. Apakah sudah terlambat untuk mulai berinvestasi?
Saya: Berapa banyak yang bisa Anda investasikan per bulan?
Investor ritel: Mungkin 1.000 dolar AS jika saya mengurangi beberapa pengeluaran.
Saya: Oke. 1.000 dolar AS per bulan ke S&P 500 selama 20 tahun. Jika hasilnya mencapai rata-rata jangka panjang sekitar 10% per tahun, jumlahnya sekitar 760.000 dolar AS saat Anda berusia 65 tahun.
Investor ritel: Tunggu, serius?
Saya: Ya... Bunga berbunga adalah hal yang cukup menakjubkan
Investor ritel: & jika saya mulai saat berusia 35 tahun?
Saya: Sekitar 2,26 juta

"Saya pikir saham saya adalah gelembung, jadi saya menjual call tertutup untuk melindungi diri."
Kawan... tidak.
Anggap saham itu turun 50%. Anda mengantongi premi call 1% dalam perjalanan turun. Anda tetap rugi 49%.
Premi itu tidak melindungi Anda. Premi itu hanya membuat Anda merasa seolah-olah sedang melakukan sesuatu.
Jika Anda benar-benar berpikir saham itu adalah gelembung, jual sahamnya. Jangan sampai ekor mengendalikan anjing.
Dan jika Anda tidak berpikir saham itu adalah gelembung... mengapa Anda membatasi potensi kenaikan perusahaan yang Anda yakini akan naik?
Call tertutup menempatk

“Brandon, kamu menjual semua opsi put ini... bagaimana jika pasar ambruk & kamu harus menerima penugasan SEMUANYA?”
Arahkan pistol ke kepala saya & tanyakan berapa banyak uang tunai yang bisa saya kumpulkan dalam 7 hari.
Jutaan. Karena portofolio dasar saya ADALAH uang tunai. $VOO , $Q, perusahaan-perusahaan unggulan... semuanya bisa dijual dalam hitungan detik jika saya benar-benar membutuhkannya.
Itulah arti sebenarnya dari “portofolio terjamin”. Agunannya nyata, likuid, & terus bertumbuh sepanjang waktu.
& karena rasio saya selalu terkendali, saya tidak pernah menjual lebih banyak opsi put d

Investor ritel: Saya hanya membeli dan menyimpan dana indeks. Perlahan dan konsisten.
Saya: Bagus. Serius. Itu dasarnya. Saya melakukan hal yang sama persis dengan $VOO & $Q
Investor ritel: Tunggu, kamu juga menyimpan dana indeks?
Saya: Tentu saja. Satu-satunya perbedaan adalah saya tidak membiarkannya begitu saja. Saya menggunakannya sebagai jaminan dan menjual put terhadapnya untuk tambahan sekitar 15% di atasnya.
Investor ritel: Jadi kamu bukan menggantikan investasi indeks… kamu menumpuk strategi di atasnya?
Saya: Tepat. Kamu melakukan langkah pertama dengan sempurna. Kamu hanya berhenti s

Jika Anda menaruh 10.000 dolar AS ke $AMD pada 2010, Anda akan kaya hari ini.
Yah... mari kita lihat jika entah bagaimana Anda tidak melakukan apa pun & menahannya hingga saat ini.
Akhir 2012, 10.000 dolar AS Anda bernilai sekitar 2.500 dolar AS. Turun 75%. Anda tidak melakukan apa pun.
Juli 2015, saham tersebut mencapai 1,62 dolar AS. 10.000 dolar AS Anda kini hanya sekitar 1.670 dolar AS. Setelah 5 tahun, Anda turun 83%. Orang-orang membicarakan AMD yang akan bangkrut. Anda tidak melakukan apa pun.
Akhir 2016, Anda akhirnya kembali di atas 10.000 dolar AS. Butuh sekitar 7 tahun hanya untuk

$AMD memulai tahun ini di sekitar 214 dolar AS. Sekarang harganya sekitar 610 dolar AS.
Sekarang lihat apa yang dilakukan covered call terhadapnya.
Misalkan Anda memiliki 100 saham pada awal Februari. AMD baru saja turun ke sekitar 192 dolar AS. Anda menjual covered call pada harga 220 dolar AS demi sedikit “pendapatan”.
Pada akhir April, AMD berada di sekitar 348 dolar AS. Dalam perjalanan naik, harganya menembus 220 dolar AS dan saham Anda diambil alih.
Hari ini harganya sekitar 610 dolar AS. Itu berarti 390 dolar AS per saham di atas harga kesepakatan Anda. Hanya dari 100 saham... 39.000 d