Dari infrastruktur Nvidia hingga lapisan aplikasi Reddit, irama pergeseran AI telah berubah, logika PEG≈1 keras tapi jangan kejar kenaikan tinggi

Putaran AI kali ini beralih dari saham infrastruktur yang diwakili oleh Nvidia dan lainnya ke perusahaan lapisan aplikasi yang lebih dekat dengan keuntungan. Diskusi komunitas tentang Reddit (RDDT) paling hangat, menyebutkan bahwa keunggulan data Reddit sebagai inti dari keunggulan kompetitif data, pendapatan dan margin keuntungan yang tinggi, PEG mendekati 1, dipandang sebagai logika terkuat; tetapi juga ada kekhawatiran tentang kualitas data dan kemampuan tawar-menawar. META, Palantir, Snowflake, dan lain-lain memiliki kemampuan menghasilkan keuntungan di lapisan penerapan AI, pasar belum sepenuhnya mewujudkan katalisator di lapisan aplikasi, perbedaan pendapat masih ada, tetapi secara umum optimis terhadap potensi jangka panjang lapisan aplikasi.