GLD, IAU atau GLDM: Mana yang merupakan ETF emas spot terbaik?

Harga emas (CM:XAUUSD) telah meningkat sebesar 12,7% sejauh tahun 2024. Emas telah mendapatkan popularitas sebagai pilihan investasi karena gejolak makroekonomi yang terus berlanjut. Sejak awal pandemi COVID-19, harga emas telah melambung lebih dari 73% dalam lima tahun terakhir. Adalah bijaksana untuk memiliki eksposur tertentu terhadap logam kuning berharga dalam portofolio Anda untuk menjamin diversifikasi dan sebagai perlindungan terhadap inflasi. Namun, beli emas fisik memiliki tantangannya. Para investor dapat memasukkan emas ke dalam portofolio mereka dengan berinvestasi di ETF emas. Kami menggunakan alat perbandingan ETF dari Gate untuk ETF emas spot untuk membandingkan SPDR Gold Shares (GLD), iShares Gold Trust (IAU), dan SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) dan menentukan opsi terbaik.

Penting untuk diperhatikan bahwa, karena semua ETF emas spot mengikuti harga logam fisik yang sama, yaitu emas, hasilnya serupa, seperti yang terlihat pada grafik di bawah ini. Variasi kecil dalam hasil ETF emas disebabkan oleh perbedaan dalam biaya manajemennya. Berinvestasi dalam ETF emas memiliki berbagai manfaat, termasuk likuiditas, kemudahan perdagangan, transparansi harga emas, dan kenyamanan serta keamanan. Selain itu, berinvestasi dalam ETF emas lebih murah daripada membeli/menjual dan menyimpan batangan emas.

Alat perbandingan ETF Gate memungkinkan untuk membandingkan ETF berdasarkan berbagai parameter, termasuk AUM (aset yang dikelola), aliran dana, rasio biaya, teknis, dan kinerja dalam berbagai periode waktu.

SPDR Gold Shares (GLD)

ETF SPDR Gold Shares adalah ETF yang didukung oleh emas fisik terbesar di dunia, dengan AUM sebesar 61.310 juta USD. AUM yang lebih tinggi juga berarti harga yang lebih tinggi per unit dari dana, yang membuat beli unit GLD sedikit lebih mahal. Dana ini diluncurkan pada November 2004 untuk mengikuti harga emas dengan mengikuti indeks LBMA Gold Price PM.

Pada 18 Juni, GLD memiliki 26.534.572,50 ons emas dalam trust. Penting untuk dicatat bahwa GLD memiliki rasio biaya tertinggi sebesar 0,40% di antara ketiga. Meskipun rasio biaya yang tinggi, GLD telah memperoleh hasil tertinggi dari harga baik dalam periode tahun hingga tanggal (12,71%) maupun dalam setahun terakhir (19,87%). Namun, dana tersebut mengalami keluaran bersih sebesar 513 juta dolar dalam tiga bulan terakhir.

SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM)

SPDR Gold MiniShares Trust memiliki rasio biaya terendah sebesar 0,10% untuk ETF emas di industri. GLDM memiliki AUM sebesar 7.380 juta USD, jauh lebih rendah dibandingkan ETF GLD. AUM yang lebih rendah juga berarti NAV yang lebih rendah, yang memudahkan investor untuk mendapatkan eksposur jangka panjang terhadap emas dengan biaya kepemilikan yang relatif lebih murah. Diluncurkan pada bulan Juni 2018, GLDM juga mengikuti harga emas melalui indeks LBMA Gold Price PM.

Pada 18 Juni, GLDM memiliki 3.172.941,60 ons emas dalam keranjang. Dari ketiga ETF, GLDM memiliki kinerja terbaik kedua, dengan pengembalian 12,39% sejauh tahun ini dan 19,68% dalam setahun. Dalam tiga bulan terakhir, GLDM melihat aliran masuk bersih sebesar 110 juta USD.

iShares Gold Trust (IAU)

iShares Gold Trust bertujuan untuk mencerminkan harga batangan emas mengikuti indeks LBMA Gold Price PM. Diluncurkan pada Januari 2005, IAU memiliki AUM sebesar 28,400 juta USD dan rasio pengeluaran sebesar 0,25%.

Pada 18 Juni, IAU memiliki 12.188.952,03 ons emas fisik dalam trust. ETF IAU telah memberikan imbal hasil sebesar 12,35% sejauh tahun ini dan 19,55% dalam satu tahun. Sama seperti GLD, IAU mengalami aliran keluar bersih sebesar 617 juta USD dalam tiga bulan terakhir.

Refleksi Akhir

ETF SPDR Gold Shares tampaknya menjadi pilihan terbaik di antara tiga ETF emas spot berdasarkan hasil harga yang sedikit lebih tinggi tahun ini dan tahun lalu, serta basis AUM yang lebih besar. GLD tampaknya berada dalam posisi yang baik untuk mendapatkan manfaat dari permintaan yang terus meningkat untuk logam berkilau.