Últimamente se ha estado discutiendo nuevamente sobre las expectativas de reducción de tasas, y también se ha estado hablando una y otra vez sobre "cómo el índice del dólar y los activos de riesgo suben y bajan juntos"... De todos modos, yo primero no tomo partido. La transmisión macro a la posición, en pocas palabras, son dos pasos: aumenta la preferencia por el riesgo → más valor en apalancamiento → la tasa de fondos se eleva primero; una vez que las expectativas fallan o los datos contradicen → se retira la liquidez → la liquidación rápida de posiciones supera a las noticias.

Mi método actual es bastante torpe: solo observo algunas señales de probabilidad, si la tasa se mantiene en una dirección durante varias veces, reduzco la posición, si la profundidad se vuelve más delgada, no persigo, y si el dólar se fortalece pero las criptomonedas aún se mantienen firmes, eso requiere más precaución. El resultado no es destino, sino que más bien depende de en qué lado estás en esos minutos en que la "liquidez cambia de cara".