¿Quieres cambiar tu depósito a plazo fijo? Los banqueros tienen algo que decir

Preguntas a la IA · ¿Cómo deben responder los altos ejecutivos bancarios a la marea de vencimientos de depósitos a plazo?

China News Service, 3 de abril — (Wei Wei, practicante, Li Zhaotong) Los depósitos siempre han sido la base de los bancos comerciales, además de ser la piedra angular para la concesión de créditos y la expansión de los negocios de activos.

Recientemente, varias reuniones de resultados de bancos que cotizan en 2025 se han llevado a cabo intensamente, y China News Service ha notado que en muchas de estas presentaciones, los directivos bancarios han sido preguntados sobre la misma cuestión: ¿cómo responder a la “mudanza de depósitos”?

Frente a los depósitos a plazo que están por vencer, cada banco está haciendo todo lo posible por mantener los fondos y estabilizar los depósitos, y ya se ha desatado una “guerra por la estabilidad de los depósitos”.

**　Ocho bancos tienen más del 70% de sus depósitos en cuentas a plazo**

Hasta ahora, 22 bancos que cotizan en A-shares han divulgado sus informes anuales de 2025. Los datos muestran que el total de depósitos de todos los bancos ha crecido en comparación con el año anterior, y la escala general del sector se está expandiendo de manera estable.

Para 2025, el total de depósitos de estos 22 bancos( incluyendo intereses devengados) suma 200,28 billones de yuanes, un aumento de 13,32 billones respecto al año anterior, con una tasa de crecimiento interanual del 7,12%.

Los grandes bancos estatales siguen siendo la “piedra angular” del mercado de depósitos, con los depósitos totales del Banco Industrial y Comercial, Banco Agrícola y Banco de Construcción superando los 30 billones de yuanes, con 37,31 billones, 32,65 billones y 30,84 billones respectivamente, con tasas de crecimiento interanual del 7,10%, 7,74% y 7,39%. Los depósitos del Banco de China, Banco Postal y Banco de Tráfico son de 26,18 billones, 16,54 billones y 9,31 billones de yuanes, respectivamente.

Cinco bancos han mostrado un crecimiento de doble dígito en sus depósitos totales, destacando las instituciones de comercio urbano y rural. Entre ellas, en 2025, los depósitos del Banco de Chongqing alcanzaron 565,704 millones de yuanes, con un crecimiento interanual del 19,32%, siendo el más rápido; seguidos por el Banco de Qingdao, con 512,121 millones de yuanes y un aumento del 15,49%; y el Banco de Zhengzhou, Banco Rural de Wuxi y Banco Huaxia con incrementos del 14,97%, 10,47% y 10,32%, respectivamente.

En comparación, los bancos Everbright, Ping An y Minsheng muestran un crecimiento más moderado en sus depósitos, con tasas interanuales del 1,65%, 1,15% y 0,35%.

En cuanto a la estructura de depósitos, la tendencia a la mayor proporción de depósitos a plazo sigue siendo dominante en el sector. De los 22 bancos, solo Minsheng Bank registró una ligera caída del 0,09% en depósitos a plazo respecto al año anterior, mientras que los otros 21 bancos aumentaron. Entre ellos, el depósito a plazo del Banco de Zhengzhou creció un 27,98%, y Qingdao Bank, Chongqing Bank y Ruifeng Bank registraron aumentos del 19,25%, 18,94% y 18,75%, respectivamente.

Además, la proporción de depósitos a plazo también muestra una tendencia general de aumento. De los 22 bancos, 17 han mejorado este indicador respecto a 2024, solo Minsheng Bank, Ping An Bank, Huaxia Bank, Chongqing Bank y Wuxi Rural Commercial Bank han mostrado una disminución. De estos, 8 bancos tienen una proporción de depósitos a plazo superior al 70%, siendo Chongqing Bank y Chongqing Rural Bank los primeros con 75,27% y 74,27%.

**　Respuesta de los bancos ante la escala de vencimientos de depósitos a plazo**

Entrando en 2026, la atención del mercado sobre los vencimientos y la revaloración de los depósitos a plazo en el sector bancario continúa en aumento. Las estimaciones de las instituciones sobre la escala de depósitos a plazo que vencerán este año varían, pero en general, varias corredurías calculan que entre 50 y 70 billones de yuanes de depósitos a plazo en todo el sector podrían vencer en 2023, y estos fondos serán redistribuidos en depósitos bancarios, productos de inversión, fondos y seguros de dividendos, entre otros canales.

En las reuniones de resultados, se ha preguntado con frecuencia cuánto será exactamente el volumen de vencimientos de depósitos a plazo y sobre el problema de la “mudanza de depósitos”. Muchos altos ejecutivos bancarios han admitido que la escala de vencimientos ha aumentado respecto a años anteriores, pero todavía dentro de un rango normal.

Tang Shuo, vicepresidente del Banco de Construcción, afirmó que en los últimos años, el crecimiento de los depósitos de ahorro del banco ha sido rápido, con un total que supera los 18 billones de yuanes, y los depósitos a plazo cerca de 12 billones. La escala de vencimientos de estos depósitos también ha crecido, pero en general, la tasa de aceptación es bastante buena.

Yang Jun, vicepresidente del Banco de China, mencionó que desde la segunda mitad de 2025, la escala de vencimientos de depósitos a plazo en el Banco de China ha aumentado. La institución está trabajando cuidadosamente para mantener estos fondos. En la práctica, la mayoría de estos depósitos se mantienen, y la proporción de transferencias a otros depósitos a plazo es alta. Se espera que los vencimientos de depósitos a plazo en 2023 mantengan esta tendencia.

“En cuanto a los vencimientos de depósitos a plazo del Banco de招商,** en comparación con el año pasado y con años anteriores, en realidad son un poco mayores, pero no es un dato anormal, creo que todavía está dentro del rango normal.**” dijo Peng Jiawen, vicepresidente, responsable financiero y secretario del consejo del Banco de招商.

Zhou Wanfeng, vicepresidente del Banco de Tráfico, reveló que, según la situación del banco, el volumen de vencimientos de depósitos a plazo en 2023 ha aumentado notablemente, concentrándose en gran medida en el primer trimestre.

Para los bancos, la concentración de vencimientos de depósitos a tasa alta, aunque implica riesgos de pérdida de escala, desde otra perspectiva también representa una “reducción de carga”.

En los últimos años, debido a la severa tendencia a la mayor proporción de depósitos a plazo, los costos de pasivo bancario han sido elevados, y el margen neto de interés(NIM) ha estado bajo presión constante. Datos divulgados por la Administración Nacional de Supervisión Financiera muestran que en 2025, el margen neto de interés de los bancos comerciales cayó al 1,42%, por debajo del umbral internacional del 1,8%. Con la revaloración de los depósitos a tasa alta en 2026, se espera que esta situación se alivie.

Zhou Wanfeng señaló que en los últimos dos años, el sector bancario ha enfrentado en general una desaceleración en la revaloración de los depósitos en comparación con la revaloración de los préstamos, lo que ha provocado una rápida caída del margen neto de interés. Sin embargo, tras la reducción de las tasas de interés de los depósitos en 2025,** en los últimos dos años, muchos depósitos a plazo han sido revalorados, y los costos de pago de intereses disminuirán notablemente.**

Yang Jun también mencionó que, dado que las tasas de interés de los depósitos actuales son inferiores a las de hace tres años, la revaloración de estos depósitos reducirá la tasa de interés pagada, lo que tendrá un efecto positivo en la estabilidad del margen de interés.

**　¿A dónde van los depósitos que se mudan?**

Frente a la redistribución de los depósitos tras su vencimiento, los bancos no han optado por subir indiscriminadamente las tasas para “captar depósitos”, sino que varias instituciones han declarado claramente que, apoyándose en la gestión patrimonial y la asignación de activos, buscan lograr un ciclo interno de fondos.

Peng Jiawen considera que la llamada “mudanza de depósitos” se refiere a la pérdida de depósitos a plazo que vencen en un año. Desde la perspectiva del cliente, si estos fondos se dirigen a productos de inversión y fondos públicos,招商银行 espera retener estos fondos dentro de su sistema mediante servicios. Aunque no sean fondos en balance, son fondos de clientes de招商银行.

Peng Jiawen explicó que, desde la perspectiva del flujo de fondos, también existe la posibilidad de que los depósitos se dirijan al mercado de capitales, donde se convierten en depósitos de terceros en la bolsa, contabilizados por los bancos como depósitos interbancarios a corto plazo. “Los depósitos se pierden, pero si podemos, a través de nuestro servicio, hacer que estos fondos vuelvan a fluir hacia招商银行 a través de canales interbancarios, eso se llama pérdida de depósitos, pero en realidad los fondos no se pierden”, dijo Peng Jiawen.

Sobre la situación de la “mudanza de depósitos”, Wang Jun, asistente del director del Banco de Ping An, afirmó que, en el contexto de la caída de las tasas de interés, y con los cambios en el mercado de capitales y las mejores expectativas de inversión, ha observado** que la preferencia de riesgo de los clientes personales o minoristas del banco ha cambiado, y en un tono general de prudencia, la proporción de productos de renta variable ha aumentado notablemente.** Además, la demanda de esquemas de productos diversificados también es mayor.

Wang Jun señaló que, frente a estos cambios del mercado, Ping An Bank está haciendo lo siguiente: primero, ajustando la estructura de activos y depósitos para seguir el mercado; segundo, satisfaciendo las necesidades de los clientes con productos combinados y servicios de asignación.

“En cuanto a los resultados, algunos depósitos no se han perdido realmente, sino que en nuestro sistema de gestión de activos, se han convertido en una estructura de activos más eficiente”, afirmó Wang Jun. Frente a los cambios en los depósitos en 2026, Ping An Bank planea: primero,** gestionar la renovación de depósitos a largo plazo sin simplemente ofrecer renovaciones a precios altos**; segundo, apoyándose en servicios de gestión patrimonial integrados en línea y en la oficina, para ofrecer productos y esquemas de asignación que respondan a las necesidades de los clientes; y tercero, mediante la construcción de escenarios, seguir promoviendo depósitos de alta calidad.

Tang Shuo analizó que durante el período del “14º Plan Quinquenal”, la estructura de asignación de activos financieros de los residentes ha cambiado, con fondos dirigidos a fondos y nuevas formas de negocio, y se espera que esta tendencia continúe durante el “15º Plan Quinquenal”. En adelante, el Banco de Construcción continuará enriqueciendo su oferta de gestión patrimonial, proporcionando esquemas de aceptación diferenciados según las preferencias de diferentes clientes.

(Para más pistas sobre informes, contacte con la autora Wei Wei: weiwei@chinanews.com.cn)(APP de China News Service)

**　Las opiniones expresadas en el artículo son solo para referencia y no constituyen recomendaciones de inversión. La inversión implica riesgos, y se debe actuar con cautela.**