Análisis de la relación entre volumen y precio: guía de análisis técnico para los traders del mundo Cripto

¿Qué es la relación precio-volumen?

"La relación entre el precio y el volumen de las criptomonedas se refiere a la correlación entre el precio del token y el volumen de transacciones correspondiente."

Esta relación es un concepto importante en el análisis técnico. Cuando el precio de las criptomonedas sube o baja, el volumen de transacciones asociado sugiere el interés de los participantes del mercado en los cambios de precio. Analizar esta relación puede ayudar a los inversores a predecir la tendencia futura de los precios.

La tabla a continuación resume las características de cinco tipos típicos de relaciones entre volumen y precio, así como su posible impacto en el precio de las monedas en el futuro:

Relación precio-volumen|Características|Impacto en la tendencia del precio de la moneda en el futuro (positivo/negativo/neutro) :--|:--|:-- Aumento de precios y reducción de volumen | El precio de la moneda sube mientras el volumen de transacciones disminuye gradualmente | Negativo Precio estable y volumen decreciente | El precio de la moneda oscila dentro de un rango estrecho mientras el volumen de transacciones sigue disminuyendo | Neutral Caída masiva|Mientras el precio de la moneda cae drásticamente, el volumen de transacciones se dispara|Negativo Reducción de volumen|El precio de la moneda cae mientras el volumen de transacciones continúa disminuyendo|Negativo Precio cae, volumen aumenta | El precio de la moneda cae mientras el volumen de transacciones aumenta | Neutro

Relación precio-volumen 1: Precio en alza y volumen en disminución

Para los inversores, el aumento del precio de las criptomonedas es naturalmente algo bueno, pero si durante el proceso de aumento de precios el volumen de transacciones muestra una tendencia a la disminución constante, esto podría indicar que los participantes del mercado están perdiendo gradualmente interés en el aumento del precio de esa criptomoneda, lo que puede presagiar un debilitamiento de la tendencia a corto plazo. El aumento de precio y la disminución del volumen pueden indicar que la emoción de espera en el mercado continúa en aumento, y la falta de apoyo de más compradores, por lo que los inversores deben tratar con precaución esta relación entre volumen y precio.

Tendencia del mercado reflejada por el aumento de precios y la reducción del volumen:

Si se supone que un tipo de moneda ha estado subiendo de precio durante esta semana, pero el volumen de transacciones en comparación con la semana anterior muestra una tendencia general a la baja, esta situación podría sugerir que el aumento de precio carece de suficiente impulso, y podría ser un rebote técnico en lugar de una señal de tendencia sostenida.

Por ejemplo, a principios de 2021, cuando el precio de Ethereum (ETH) alcanzó un nuevo máximo, el volumen de transacciones, sin embargo, disminuyó relativamente. Esto despertó la atención de los inversores, ya que el aumento de precio con disminución de volumen puede presagiar una disminución de la confianza de los inversores en el aumento, y efectivamente, el precio de ETH experimentó un ajuste posteriormente. Esto resalta el peligro del aumento de precio con disminución de volumen.

Otro ejemplo es el rendimiento de BNB a finales de 2022. El precio de BNB mostró un aumento continuo en ese momento, pero el volumen de transacciones seguía disminuyendo. En ese momento, no hubo noticias claramente positivas sobre los fundamentos del proyecto. El aumento del precio parecía más una corrección de la caída previa. Efectivamente, el precio de BNB pronto dejó de subir y comenzó a caer.

Relación precio-volumen 2: precio estable y reducción de volumen

La reducción de precio y volumen en criptomonedas se refiere a que el precio de la moneda fluctúa durante un largo período dentro de un rango de precios estrecho, mientras que el volumen de transacciones disminuye gradualmente. Esto puede indicar que el sentimiento del mercado se ha vuelto tranquilo, con un aumento gradual en la espera de los inversores, y el mercado carece de suficiente impulso para impulsar el aumento de precios. La reducción de precio y volumen puede presagiar la incertidumbre de las tendencias futuras, por lo que se requiere un análisis y tratamiento cauteloso.

La tendencia del mercado reflejada por la reducción del volumen de precios:

Si una criptomoneda fluctúa dentro de un rango de precios específico durante varios meses, mientras que el volumen de negociación disminuye gradualmente. Esta situación puede indicar que los participantes del mercado carecen de una opinión clara sobre la dirección del precio de la moneda.

Un ejemplo en el mercado real es el movimiento de SOL después de entrar en el tercer trimestre de 2023. El precio de la moneda ha fluctuado durante mucho tiempo dentro de un rango de precios específico, mientras que el volumen de operaciones ha disminuido gradualmente, lo que muestra una actitud de espera en el mercado y la incapacidad de formar una tendencia clara. Esto enfatiza que la consolidación del precio con disminución del volumen puede significar que el mercado está esperando más información o un posible punto de inflexión, y los inversores deben actuar con cautela.

Otro ejemplo es la tendencia de DOT a principios de 2023. El precio de DOT fluctuó durante mucho tiempo dentro de un rango de precios específico, mientras que el volumen de operaciones disminuyó gradualmente. Esto podría deberse a que el mercado está esperando más información fundamental, y los inversores están a la espera de más datos para juzgar la tendencia futura del precio del token.

Relación precio-volumen 3: Caída con gran volumen

La caída masiva de criptomonedas se refiere a una situación en la que el precio de la moneda cae drásticamente y va acompañada de un aumento significativo en el volumen de transacciones. Esto puede indicar que el sentimiento del mercado es extremadamente pesimista, y que un gran número de inversores venden sus activos criptográficos por pánico. La caída masiva puede presagiar un ajuste de precios más profundo o un cambio de tendencia, y esta relación entre volumen y precio es la más peligrosa para los inversores, lo que requiere una mayor vigilancia.

La tendencia del mercado reflejada por la caída masiva:

Si el precio de una criptomoneda cae rápidamente en un corto período de tiempo, mientras que el volumen de transacciones aumenta drásticamente. Esto podría significar que una gran cantidad de inversores están vendiendo dicha criptomoneda, posiblemente influenciados por noticias desfavorables o por el pánico en el mercado.

Un ejemplo en el mercado real es el colapso de UST en mayo de 2022, que provocó una agitación en el mercado debido a la desvinculación de UST, lo que resultó en una caída masiva de muchos activos, como LUNA. Esta situación refleja la preocupación del mercado de que el colapso del sistema de stablecoins afectará la confianza en todo el ecosistema cripto, lo que provocó una caída drástica en los precios de los activos, acompañada de un gran volumen de ventas. La caída masiva recuerda a los inversores que deben operar con cautela en momentos de incertidumbre del mercado y deben prestar atención a la dinámica del mercado para adaptarse a los riesgos.

Pero a veces, la fuerte caída de las criptomonedas también puede ofrecer a los inversores una excelente oportunidad para comprar a bajo precio. Por ejemplo, después de que ETH anunciara ciertas actualizaciones técnicas en septiembre de 2023, el precio de la moneda cayó drásticamente debido a que no cumplió con las expectativas del mercado, mientras que el volumen de transacciones aumentó considerablemente. Sin embargo, a la vista de la tendencia futura del mercado, esta caída de pánico claramente exageró la pausa temporal en el avance técnico; si los inversores pueden aprovechar la oportunidad para comprar a tiempo, podrían lograr un rendimiento bastante considerable.

Relación precio-volumen 4: disminución del volumen y caída

La disminución del volumen en la caída de criptomonedas se refiere al proceso de caída del precio acompañado de una reducción en el volumen de transacciones. Esto puede indicar una insuficiencia en la cantidad de compradores en el mercado, una falta de interés general en esa criptomoneda, o puede ser una pausa temporal. La disminución del volumen en la caída puede presagiar que los cambios de precio carecen de un fuerte impulso, y los inversores deben tener cuidado de no sobreinterpretar.

La tendencia del mercado reflejada por la disminución del volumen y la caída:

Si el precio de una criptomoneda baja, pero el volumen de negociación en comparación con el periodo anterior disminuye. Esta situación puede reflejar que el sentimiento de los inversores es relativamente tranquilo, pero también puede ser una señal de que el mercado está esperando más información o cambios futuros.

Un ejemplo en el mercado real es el LTC a finales de 2022. En ese momento, el precio de la moneda cayó, pero el volumen de transacciones disminuyó notablemente, lo que muestra una falta de interés del mercado en esta moneda, mientras que los vendedores tampoco estaban apresurados por vender. Esta situación de caída con reducción de volumen se transformó en cierto grado en un aumento de precios, reflejando la complejidad del análisis de volumen y precio.

Otro ejemplo es el rendimiento de LINK en el verano de 2022. Debido a la falta de noticias emocionantes en el mercado, el precio de LINK estaba en un proceso de caída lenta a largo plazo. Posteriormente, el sentimiento del mercado mejoró significativamente después de que el proyecto lanzó una actualización técnica que superaba las expectativas, y el precio de la moneda también mostró un punto de inflexión, comenzando a subir.

Relación precio-volumen 5: precio cae, volumen aumenta

La caída del precio de las criptomonedas acompaña un aumento en el volumen de transacciones. Esto puede indicar que los participantes del mercado son pesimistas sobre esa criptomoneda, lo que genera más acciones de venta.

La tendencia del mercado reflejada por la caída de precios y el aumento del volumen:

La caída de precios con un aumento en el volumen puede indicar una tendencia a la baja continua, por lo que los inversores deben evaluar con cautela para evitar ampliar las pérdidas. Sin embargo, al mismo tiempo, la caída de precios con un aumento en el volumen también puede indicar que los inversores están recuperando gradualmente su interés en comprar esta criptomoneda, lo que podría señalar un punto de inflexión en el precio.

Por ejemplo, a finales de 2022, debido a factores macroeconómicos y eventos negativos en la industria, el precio de BTC continuó cayendo, pero junto con esta caída hubo un aumento constante en el volumen de transacciones, y rápidamente el precio de BTC experimentó un rebote. En plataformas de trading digital como Gate, este fenómeno es especialmente evidente, ya que el aumento del volumen de transacciones a menudo es un signo anticipado de un cambio en el sentimiento del mercado.

Otro caso es el rendimiento de XRP en 2023 después del anuncio de noticias regulatorias. A medida que los casos de litigio relacionados han tenido avances significativos, la incertidumbre de los inversores sobre el futuro de XRP ha disminuido. Aunque el precio del token comenzó a bajar, con el aumento del volumen de negociaciones, el precio posteriormente tocó fondo y se recuperó, lo que demuestra que el mercado ha restablecido la confianza en el proyecto.

Aplicación de la relación precio-volumen en el mercado de criptomonedas

La relación entre el volumen y el precio de las criptomonedas se refiere a la interacción entre los cambios en el precio de la moneda y el volumen de transacciones correspondiente. Una relación volumen-precio positiva generalmente significa que el mercado está interesado en los cambios de precio de la moneda, lo que puede presagiar una fuerte tendencia de aumento de precios. Por el contrario, una relación volumen-precio negativa puede indicar una falta de confianza en el mercado, lo que sugiere que la tendencia futura de la moneda puede ser más débil.

La investigación empírica demuestra que existe una relación bidireccional entre el volumen de transacciones y los cambios en los precios de los activos; bajo ciertas condiciones del mercado, el volumen de transacciones a menudo precede a los cambios de precio. Los estudios indican que un mayor volumen de transacciones puede amplificar las tendencias de precios. Este punto es especialmente evidente en el mercado de criptomonedas, donde la relación entre volumen y precio es más importante para el juicio de las tendencias del mercado debido a la naturaleza de las operaciones 24/7 y la participación global.

Los inversores pueden evaluar la fiabilidad de las proyecciones de precios futuros de las criptomonedas observando la relación entre el volumen y el precio. Un aumento de precio acompañado de un alto volumen de transacciones generalmente confirma una tendencia fuerte, mientras que una caída de precio acompañada de un alto volumen de transacciones puede presagiar que la tendencia podría continuar. Sin embargo, confiar únicamente en la relación volumen-precio no es suficiente para hacer un juicio completo; también se deben combinar con otros indicadores técnicos y análisis fundamental. Comprender en profundidad la relación entre el volumen y el precio ayuda a los inversores a evaluar más precisamente la dinámica del mercado y a formular estrategias de inversión más informadas.