Por qué el Mercado de Cripto no está subiendo a pesar de la inyección de liquidez de $37 mil millones por parte de la Fed

El reciente inyección de aproximadamente $37 mil millones por parte de la Reserva Federal en el sistema bancario de EE. UU. a través de operaciones de recompra se esperaba que impulsara un rally de riesgo en los mercados financieros. Sin embargo, el sector de las Criptomonedas ha contrariado la tendencia, entrando en territorio de “miedo extremo” tras una caída mensual del 6,11% en la capitalización total del mercado. Las inyecciones de liquidez suelen impulsar los precios de los activos, pero varios factores están frenando el impulso alcista de las criptomonedas.

La inyección de $37 mil millones de la Fed: qué significa para los mercados

Las operaciones de recompra de la Fed, diseñadas para abordar las presiones de financiación a corto plazo, inyectaron $37 mil millones en el sistema desde el pasado viernes—el movimiento diario más grande desde la era de las punto com. Este impulso de liquidez busca estabilizar las tasas y aliviar la escasez de colateral, lo que a menudo se refleja en activos de riesgo como las acciones y las criptomonedas. Sin embargo, a pesar del aumento de liquidez, la respuesta de las criptomonedas ha sido moderada, con activos principales como Bitcoin por debajo de $107,000 y Ethereum luchando cerca de $4,000. La desconexión plantea preguntas sobre por qué la inyección no se está traduciendo en un impulso alcista en las criptomonedas.

El sentimiento en las Criptomonedas cae a “miedo extremo”

El Índice de Miedo y Codicia en Cripto ha caído a niveles de “miedo extremo”, reflejando una mayor volatilidad y cautela de los inversores. Este cambio de sentimiento coincide con una retirada general del mercado, donde la liquidez parece estar evitando las criptomonedas en favor de activos tradicionales. El índice, que rastrea la volatilidad, el ruido en las redes sociales y las métricas de dominio, alcanzó mínimos no vistos desde correcciones importantes, señalando que incluso el apoyo de la Fed no es suficiente para detener la marea de ventas impulsadas por el miedo.

Las operaciones de Reversión compensan las ganancias de liquidez

Un culpable clave es la facilidad de Reversión de la Fed, que ha absorbido $1.2 billones en liquidez desde su pico, contrarrestando efectivamente la inyección de $37 mil millones. Los bancos y fondos del mercado monetario que colocan fondos excedentes en operaciones de Reversión drenan la liquidez disponible, creando una “trampa de liquidez” donde las inyecciones no alcanzan los activos de riesgo como las criptomonedas. Esta dinámica de compensación, junto con el aumento de los rendimientos del Tesoro y la incertidumbre política, ha dejado al mercado cuestionando el verdadero impacto de los movimientos de la Fed.

Predicción del mercado de Criptomonedas para 2025: recuperación de $3T-$4T de capitalización

La predicción del mercado de Criptomonedas para 2025 sigue siendo optimista, proyectando una recuperación a una capitalización total de $3-4 billones para fin de año. Los analistas ven la recuperación de liquidez como un catalizador para el impulso alcista, con Bitcoin apuntando a $130K-$200K. Changelly proyecta $123,849 para BTC; CoinDCX $131,500. VanEck apunta a $180K-$200K en impulso de ETF. Los impulsores alcistas: flujos institucionales; los riesgos bajistas: trampas de liquidez que prueban el soporte de $2.5T.

Para los inversores, cómo comprar Bitcoin a través de plataformas conformes garantiza una entrada segura. Cómo vender Bitcoin y cómo convertir Bitcoin en efectivo ofrecen opciones de liquidez. Vender Bitcoin por dinero en efectivo y convertir Bitcoin en efectivo facilitan las conversiones a fiat.

Estrategia de trading: Largos conscientes de la liquidez

A corto plazo: Largo en BTC por encima de $107,000 apuntando a $110,000, stop en $105,000 (1.9% de riesgo). Swing: Acumular en las caídas, staking con un 5% de APY. Vigilar los datos de operaciones de Reversión; por debajo de $105,000, salir.

En resumen, la inyección de liquidez de $37 mil millones de la Fed no logra impulsar las criptomonedas debido a las compensaciones de Reversión y al sentimiento de miedo, pero la recuperación de $3T-$4T de capitalización indica el potencial de rebote en 2025.