#BTCFallsBelow77000
ما يجعل إعداد CPI مثيراً للاهتمام اليوم هو وضع Bitcoin.
لا أنظر إلى BTC بمعزل عن غيره. فالسوق يحمل بالفعل ضغوطاً تضخمية من بيانات PPI الصادرة أمس، بينما تقترب عوائد سندات الخزانة من 5%، ولا يزال النفط فوق 100 دولار. ويوضح هذا المزيج سبب معاناة Bitcoin في الحفاظ على المستويات الأعلى.

جاءت بيانات PPI لشهر أغسطس عند 0.4% على أساس شهري و5.4% على أساس سنوي، مما أبقى سردية أسعار الفائدة «المرتفعة لفترة أطول» حية. وتسعّر الأسواق الآن احتمالاً يقارب 71.1% لرفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع 15–16 سبتمبر.

أما CPI فهو الاختبار الحقيقي التالي.

يتوقع السوق قراءة رئيسية لـCPI تبلغ نحو 0.4% على أساس شهري و3.4% على أساس سنوي، مع قراءة أساسية عند 0.2% على أساس شهري و2.4% على أساس سنوي. ومن المقرر صدور البيانات في الساعة 13:30 بالتوقيت العالمي UTC.

يتداول BTC حالياً قرب 78,338 دولاراً، مع قيمة سوقية تقترب من 1.572 تريليون دولار وحجم تداول فوري خلال 24 ساعة يقارب 34.1 مليار دولار. ويتراوح نطاق التداول الأخير خلال 24 ساعة بين 77,832.79 و79,701.36 دولاراً، بينما يتراوح نطاق 7 أيام بين 77,452.29 و82,107.69 دولاراً. وارتفع BTC بنحو 0.8% خلال 24 ساعة و1.0% خلال 7 أيام، وفق أحدث بيانات CoinGecko.

ما أراه على الرسم البياني هو سوق تعافى من منطقة 77.45 ألف دولار الأخيرة، لكنه لم يستعد بعد منطقة 80–82.1 ألف دولار الأكبر.

تقع المقاومة الأولى قرب 79.7 ألف دولار، لأنها تمثل أعلى مستوى حالياً خلال 24 ساعة. وسيُظهر الاختراق الواضح فوقها أن المشترين بدأوا أخيراً في امتصاص مخاطر CPI.

وفوق ذلك، يمثل $80K المستوى النفسي، لكن ما يهمني أكثر هو 82.1 ألف دولار، وهو أعلى مستوى حالياً خلال 7 أيام. وإذا تجاوز BTC مستوى 82.1 ألف دولار وتمكن فعلياً من الحفاظ عليه، فستبدأ البنية في الظهور بصورة أكثر صحة.

على الجانب الهابط، يمثل مستوى 77.8 ألف دولار الدعم الفوري خلال التداول اليومي. أما المستوى الأهم فهو 77.45 ألف دولار، وهو أدنى مستوى حالياً خلال 7 أيام. وسيعني فقدان هذه المنطقة أن التعافي الأخير قد فشل وأن البائعين يستعيدون السيطرة.

إعدادي الصعودي ليس «اشترِ لأن CPI قد يأتي جيداً».

أريد أن يستعيد BTC مستوى 79.7 ألف دولار، ويحافظ عليه عند إعادة اختباره، ثم يتجاوز $80K بحجم تداول مقنع.

لن تكون صفقة دخول تأكيدية قرب 79.8 ألف دولار–$80K منطقية إلا بعد ذلك الاسترداد. وقد يكون إبطال السيناريو أسفل 78.9 ألف دولار. ومن دخول عند 79.8 ألف دولار مع وقف عند 78.9 ألف دولار، تبلغ المخاطرة التقريبية 900 دولار لكل BTC. وسيمنح تحقيق الهدف الأول قرب 80.8 ألف دولار، والهدف الثاني قرب 82.1 ألف دولار، والهدف الثالث قرب $84K نسب عائد إلى مخاطرة تبلغ نحو 1.1R و2.6R و4.7R على التوالي.

يصبح السيناريو الهابط أوضح بكثير إذا انكسر مستوى 77.45 ألف دولار.

لن أفتح صفقة بيع على أول شمعة حمراء. أريد هبوطاً حاسماً يتبعه فشل في استعادة مستوى 77.45 ألف دولار. وسيعني ذلك أن الدعم تحول فعلياً إلى مقاومة.

وبالنسبة إلى هذا السيناريو، فإن تأكيداً قرب 77.2–77.4 ألف دولار، مع إبطال السيناريو عند العودة فوق نحو 78.1 ألف دولار، يبقي المخاطرة محددة. وسيكون الهدف الهابط النفسي الأول عند 76 ألف دولار، يليه $75K إذا اتسع ضغط البيع.

هناك أيضاً قدر كبير من مخاطر الأحداث المرتبطة بالمشتقات اليوم. وتُظهر بيانات Deribit أن الفائدة المفتوحة لعقود خيارات BTC بقيمة تقارب 2.23 مليار دولار ستنتهي في 11 سبتمبر، منها نحو 1.39 مليار دولار في عقود الشراء و844.5 مليون دولار في عقود البيع. ولا تخبرني هذه البيانات بالاتجاه الذي يجب أن يتحرك فيه BTC، لكنها توضح أن التقلبات خلال جلسة اليوم تستحق الحذر.

أمتنع عمداً عن استخدام معدل محدد لتمويل العقود الآجلة أو رقم للتصفية أو إجمالي الفائدة المفتوحة للعقود الآجلة هنا، لأنني لم أتمكن من التحقق من رقم حالي موثوق بما يكفي من المصادر المتاحة. وأفضل حذف رقم بدلاً من وضع رقم زائف في التحليل.

لذلك فإن استراتيجيتي حول CPI بسيطة: لا تطارد الشمعة الأولى.

إذا جاء CPI أعلى من المتوقع، فأريد أن أرى ما إذا كان مستوى 77.45 ألف دولار سينكسر.

أما إذا جاء CPI أقل من المتوقع واستعاد BTC مستوى 79.7 ألف دولار، فأريد أن أرى ما إذا كان المشترون قادرين على تحويل تلك المقاومة إلى دعم.

رقم CPI مهم، لكن رد فعل السعر أهم.

بالنسبة إلى إدارة المخاطر، سأبقي حجم الصفقة صغيراً بما يكفي بحيث لا تكلف الخسارة الكاملة سوى نحو 1–2% من رأس مال التداول. وكلما اتسع وقف الخسارة، وجب تقليص حجم الصفقة. والصيغة بسيطة: قسمة مبلغ المخاطرة على المسافة بين الدخول ووقف الخسارة تعطي الحد الأقصى لحجم صفقة BTC.

ميلي الحالي محايد إلى هابط قليلاً دون مستوى 79.7 ألف دولار.

وسيحوّلني الاسترداد المستمر لمستوى 79.7 ألف دولار، يليه اختراق مستوى 82.1 ألف دولار والثبات فوقه، إلى الاتجاه الصعودي.

أما الفقدان المؤكد لمستوى 77.45 ألف دولار فسيحوّلني إلى الاتجاه الهابط.

وإلى أن يخرج أحد هذين المستويين عن نطاقه، أفضل تداول التأكيد بدلاً من تخمين ما سيفعله CPI.

$BTC

‌

#AppleEvent #GateMeme #GateLaunchesTrenchesWith0GasFee @GateSquare @Gate_Square