إذا كنت قد وضعت مسدسًا على رأسي وقلت "براندون، تفوق على السوق في السنوات العشر القادمة أو تموت"

كنت سأقول، لا مشكلة.
هناك فرصة بنسبة 99% أن أفعل.
هذه هي الطريقة بالضبط.
أولاً، "السوق" هو مؤشر S&P 500.
سوف أقول إن لدي حساب $1m للبدء.
أول شيء سأفعله لتفوق على السوق هو ببساطة شراء السوق.
لذا سأشتري $1m من $VOO (صندوق ETF لمؤشر S&P 500)
ثانيًا، مجرد شراء السوق عبر $VOO سيؤدي في الواقع إلى أداء أدنى قليلاً بسبب نسبة المصاريف... لا مشكلة
إذن هنا النقطة التي تهم للتفوق.
في تلك الفترة التي تمتد لعشر سنوات، سأكون صبورًا، جالسًا، وأنتظر حدوث صدمة سوقية.
وستحدث بالتأكيد خلال فترة العشر سنوات.
لذا عندما يحدث ذلك، وتكون التقييمات رخيصة والجميع في حالة ذعر، سأبيع عقود خيارات بيع مضمونة بأسهم $VOO وأحقق حوالي $100k كعلاوة.
سأقوم ببيع عقود خيارات بيع لمدة سنتين مع سعر إضراب أقل قليلاً من سعر السوق الحالي.
سأأخذ العلاوة التي حصلت عليها من $100k وأشتري المزيد من أسهم $VOO
ثم سأنتظر ببساطة ولا أفعل شيئًا.
هناك فرصة بنسبة 99% أن يتعافى مؤشر S&P 500 خلال العامين المقبلين وأن تنتهي صلاحية عقود البيع المباعة بدون قيمة. (وإن لم يحدث ذلك، سأقوم بإعادة التداول)
أنا لا أدفع فائدة طوال هذا الوقت (بيع محفظة مضمونة لعقود الخيارات، وليس نقدًا مضمونًا)
لذا كانت لدي أسهم $VOO تتطابق مع السوق، بالإضافة إلى أنني أضفت 100 ألف دولار من البيع المضمون لعقود الخيارات.
إذن، إضافة 100 ألف إلى حساب مليون دولار = زيادة بنسبة 10% خلال فترة العشر سنوات.
بالنسبة للأرقام البسيطة، هذا يعادل 1% سنويًا.
هذه هي الطريقة التي تتفوق بها على السوق بنسبة 99% من اليقين.
ضع في اعتبارك، أن 95% من المستثمرين الأفراد والمؤسسات لن يتفوقوا على مؤشر S&P 500 بعد الرسوم على المدى الطويل، لذا فإن القيام بذلك يضعك فورًا في فئة الـ 5% من القلة الذين ينجحون.
فكر في هذا قبل أن تذهب إلى النوم الليلة.
ليس من "الصعب" أن تتفوق على السوق، لكن معظم الناس لن يفعلوا ذلك ببساطة لأنهم ليسوا صبورين.