عند دراسة أدوات التحليل الفني مؤخرًا، اكتشفت أن سلسلة فيبوناتشي، هذا المفهوم الرياضي القديم، حقًا ممتع في التداول.

هذه السلسلة نشأت في الهند القديمة، لكن من جعلها مشهورة في أوروبا هو عالم الرياضيات الإيطالي ليوناردو من بيزا في القرن الثاني عشر، الذي نشرها باسم مستعار هو فيبوناتشي، وقدم هذه السلسلة البسيطة والأنيقة: 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13، 21، 34، 55، 89، 144… كل رقم هو مجموع الرقمين السابقين. تبدو بسيطة، لكنها مخفية وراءها نسبة التناغم في الطبيعة — نسبة الذهب 1.618.

تم اكتشاف هذا الرقم منذ زمن إقليدس، واستخدم لبناء المضلعات الخمسة الصحيحة. والأمر المدهش أن نسبة الذهب موجودة في كل مكان: لولبة قوقعة الحلزون، مسافات بين الأوراق، أشكال المجرات، وحتى نسب الجسم البشري تتبع هذه الأرقام الغامضة. عالم روسي يدعى إدوارد سوروكو درس هذه الظاهرة بعمق، ووجد أن كل شيء ينمو ويتنافس على الفضاء في الطبيعة يُعطى نسبة تقسيم ذهبية.

كيف نستخدمها في التداول؟ مستويات فيبوناتشي هي في الواقع استنتاجات من نسبة الذهب هذه، وتحدد مواقع مهمة. المستويات الرئيسية هي 0.382، 0.5، 0.618، والمتوسطة هي 0.236 و0.764، والمستويات الممتدة هي 1، 1.382، 1.618. طريقة استخدامها مباشرة: حدد اتجاه واضح، خذ أعلى نقطة وأدنى نقطة، وارسم الشبكة.

في الاتجاه الصاعد، عندما يحدث تصحيح في السعر، يمكن لمستويات فيبوناتشي أن تساعدك في العثور على فرص الشراء. وفي الاتجاه الهابط، عادةً عند 0.5 أو 0.618 تظهر ارتدادات قوية. لماذا هي فعالة؟ لأن معظم المتداولين ينظرون إلى نفس المستويات، مما يؤدي إلى تحقق التوقعات ذاتيًا. ومع حقيقة أن كل شيء في عالمنا يميل إلى نسبة الذهب 0.618، فإن فيبوناتشي يصبح أداة «طبيعية» إلى حد كبير.

لكن من المهم أن نوضح أن فيبوناتشي ليس الكأس المقدسة. هو مجرد أداة مساعدة، تساعدك على تحديد نطاق حركة السعر ومستويات الدعم والمقاومة. وأفضل استخدام له هو دمجه مع تحليل الأنماط، مع التأكد من تحديد اتجاه الاتجاه بشكل صحيح.

إذا أردت التعلم بشكل أعمق، أنصح بقراءة بعض الكتب. كتاب فروست وپريختر «نظرية موجات إليوت» يشرح أساسيات نظرية الموجات الكلاسيكية. وكتاب مانديليبرت وهدسون «(عدم) طاعة السوق» يفسر إيقاع السوق من منظور التحليل الكسري الحديث. وكتاب ويليامز «تداول الفوضى» وكتاب فيشر «سلسلة فيبوناتشي: تطبيقات واستراتيجيات للمتداولين» يقدمون طرقًا عملية لعد الموجات ومستويات فيبوناتشي.

بشكل عام، سلسلة فيبوناتشي ونسبة الذهب هما أدوات قوية لفهم هيكل السوق، ويستحقان الوقت للدراسة.