هل لاحظت كيف أن توقيت السوق هو في الأساس مستحيل إذا كنت فقط تخمن؟ هنا تأتي أدوات مثل مؤشر القوة النسبية لتكون مفيدة. لقد كنت أستخدمه منذ فترة وأعتقد أنني سأشرح ما يفعله فعلاً وما إذا كان يستحق اهتمامك.

فما هو مؤشر القوة النسبية على أي حال؟ إنه مؤشر زخم يقيس مدى سرعة وكمية تغير سعر السهم مع مرور الوقت. جاء به مهندس ميكانيكي يُدعى ج. ويلز وولدر في الماضي، ومنذ ذلك الحين يستخدمه المتداولون. يتذبذب بين 0 و 100، مما يجعله سهل القراءة بنظرة واحدة.

إليك الفكرة الأساسية: إذا وصل مؤشر القوة النسبية فوق 70، فهذا عادة يعني أن السهم مفرط الشراء، أي أن الناس يدفعون أكثر مما يستحق على الأرجح. وإذا انخفض تحت 30، فأنت تتحدث عن منطقة البيع المفرط، حيث قد يكون السعر في الواقع صفقة جيدة. منطق بسيط جدًا.

الآن، حسابه ليس معقدًا لكنه يتطلب بعض الحسابات. تأخذ بشكل أساسي متوسط الأرباح والمتوسطات للخسائر خلال آخر 14 يومًا، ثم تدخلها في صيغة. فترة 14 يومًا تعتبر قياسية في عالم التداول. خلال الأسواق الصاعدة، سترى عادة قراءات بين 40 و 90، لكن في الأسواق الهابطة تميل إلى التواجد بين 10 و 60. ظروف السوق بالتأكيد مهمة.

شيء أجد أنه مفيد هو مراقبة التباين. وهو عندما يتحرك السعر بطريقة معينة لكن مؤشر القوة النسبية يتحرك بطريقة أخرى. إذا استمر السهم في الوصول إلى أعلى مستويات أعلى لكن المؤشر يظهر ارتفاعات أدنى، فهذا تباين هبوطي ويمكن أن يشير إلى أن الزخم يتباطأ. يحدث العكس مع التباين الصعودي، والذي قد يعني أن السعر على وشك الارتفاع.

أماكن التطبيق العملية: إذا كنت تتداول بنشاط وتدير مراكزك الخاصة، يمكن لهذا الأداة أن تساعدك في تحديد نقاط الدخول والخروج. مؤشر RSI قريب من 1 يشير إلى أن شيئًا ما قد يكون مقيمًا بأقل من قيمته. ومؤشر RSI قريب من 95 يشير إلى أنه ربما يكون في حالة ارتفاع مفرط. لكن الأمر هنا، أنه ليس مثاليًا. إنه ينظر فقط إلى حركة السعر خلال فترة قصيرة، لذلك يفوته الصورة الأكبر مثل أخبار الشركات أو الأحداث العالمية الكبرى. كما أنه مؤشر متأخر، بمعنى أنه ينظر إلى الوراء لما حدث بالفعل، وليس يتنبأ بالمستقبل.

حد آخر هو أنه يركز بشكل كبير على المدى القصير. 14 يومًا قد لا يمنحك بيانات كافية لفهم ما يحدث مع سهم على المدى الطويل. لذلك إذا كنت من نوع المستثمرين الذين يشترون ويحتفظون في صناديق المؤشرات أو الصناديق المتداولة بشكل واسع، فإن مؤشر القوة النسبية ربما لن يكون مفيدًا جدًا لك. تلك الصناديق تحتوي على مئات أو آلاف الأسهم، لذا فهي لا تتحرك بشكل دراماتيكي مثل الأسهم الفردية.

الخلاصة: مؤشر القوة النسبية أداة قوية إذا كنت تتداول بنشاط وتتخذ قراراتك الخاصة بشأن المراكز الفردية. لكنه لا ينبغي أن يكون إشارتك الوحيدة. إذا كنت تفضل الاستثمار السلبي أو تريد أن يتولى شخص آخر الأمر، فقد يكون مدير الصندوق أو صندوق التاريخ المستهدف خيارًا أفضل. وإذا شعرت أن الأمر مرهق جدًا، لا بأس من التحدث إلى مستشار مالي يمكنه وضع خطة بناءً على أهدافك الفعلية وتحمل المخاطر لديك.