بيانات المشتقات

2月13日消息، بيتكوين بعد أن شهدت شهورًا من التوحيد، أصبحت تقلباتها واضحة بشكل متزايد، ودخل السوق منطقة عالية المخاطر. تظهر بيانات السلسلة أن الفترة بين 5 و6 فبراير شهدت انخفاضًا كبيرًا في سعر البيتكوين بنسبة 14.3%، ثم تعافت بسرعة بنسبة 12.2%، مما أدى إلى تقلبات حادة في فترة قصيرة، حيث تعرض كل من المشتريين والبائعين لتصفية جماعية واسعة النطاق. تشير إحصائيات من Alphractal إلى أن تقلبات 30 يومًا و180 يومًا تتجهان نحو الارتفاع بشكل متزامن. غالبًا ما تظهر هذه الحالة بعد انتهاء فترة طويلة من انخفاض التقلب، مما يعني أن السوق قد يتحول من مرحلة "الاستعداد" إلى "تحديد الاتجاه بسرعة". بالنسبة للمتداولين باستخدام الرافعة المالية العالية، فإن تقلبات الأسعار ذهابًا وإيابًا تزيد بشكل كبير من مخاطر التصفية.

يواجه البيتكوين اتجاهًا هبوطيًا، حيث يتداول حول 66,381 دولارًا بعد جلسة متقلبة. على الرغم من أن مستويات مؤشر القوة النسبية (RSI) المفرطة في البيع تشير إلى احتمال انتعاش، إلا أن الزخم السلبي السائد وبيانات التصفية العالية تشير إلى عدم اليقين في المستقبل، مع وجود مقاومة من المتوسطات المتحركة.

أخبار صحيفة Odaily Star Daily، وفقًا لمراقبة محلل السلسلة على الإنترنت Ai姨، فإن حجم مراكز البيع على المكشوف لـ Hyperliquid BTC في قائمة العناوين TOP3 (0xd62…b7d91) حقق ربحًا غير محقق قدره 2.434 مليون دولار. منذ 2 فبراير، قام هذا العنوان ببيع BTC على المكشوف، ويحتفظ حاليًا بمركز بيع على المكشوف يعادل 40 ضعف كمية 278.76 BTC، بقيمة تقريبية تبلغ 18.51 مليون دولار، ومتوسط سعر فتح الصفقة هو 75,150.5 دولار.

مراجعة البيانات الرئيسية للسوق وتحليل الاتجاهات، من إنتاج PANews. 1. مراقبة السوق يشهد السوق الكلي حاليًا أزمة ثقة عميقة سببها الذكاء الاصطناعي، حيث تحولت السرد من "جنون الذكاء الاصطناعي" إلى "هلع الذكاء الاصطناعي"، ولم يعد المستثمرون يركزون على من سيستفيد، بل يشعرون بالذعر من القطاعات التي قد تتعرض للثورة والاستبدال. في يوم الخميس، شهدت الأسواق المالية بيعًا جماعيًا، حيث تلاشت قيمة سوق الأسهم الأمريكية بمقدار تريليون دولار، وانخفضت أسهم سيسكو بنسبة 12% بعد إصدارها توجيهات أرباح ضعيفة. انخفض مؤشر ناسداك بأكثر من 2%، وتراجع مؤشر S&P 500 بنسبة 1.57%، متجاوزًا متوسط 50 يومًا، وفقد مؤشر داو جونز مستوى 50 ألف نقطة. جميع عمالقة التكنولوجيا السبعة شهدت انخفاضًا، حيث انخفضت أسهم أبل بأكثر من 5%، وتلاشت قيمتها السوقية بحوالي 2020 مليار دولار في يوم واحد، بعد أن تراجعت أسهم أمازون لثماني أيام متتالية، ودخلت رسميًا في سوق الدب الفني يوم الخميس، بعد أن انخفضت بنسبة 21.4% عن أعلى مستوى لها. ويتوقع الخبراء أن يكون تقرير أرباح إنفيديا في 25 فبراير حدثًا مهمًا في مجال الذكاء الاصطناعي.

Greeks.live على منصة X يعلن عن تسوية 38,000 بيتكوين و215,000 خيار إيثريوم، السوق يستمر في الانخفاض، والثقة تتراجع. الخيارات الهابطة تهيمن، وتشكل الحيازات الإجمالية 9٪، وانخفاض في التقلب الضمني. على الرغم من ظهور سلوك الشراء عند القاع، لا يزال السوق في مرحلة هبوط، ومن المبكر مناقشة سوق صاعدة.

وفقًا لبيانات Coinglass، إذا انخفض سعر البيتكوين دون 64,000 دولار، ستصل قوة تصفية مراكز الشراء في البورصات المركزية الرئيسية إلى 8.98 مليار، وإذا تجاوز سعرها 69,000 دولار، ستصل قوة تصفية مراكز البيع إلى 14.17 مليار. يُظهر مخطط التصفية العلاقة بين قوة التصفية وتقلبات السعر.

في 13 فبراير، انتهت صلاحية 38,000 عقد خيار بيتكوين و215,000 عقد خيار إيثيريوم، وكان نسبة الشراء والبيع للخيارات (Put Call Ratio) لبيتكوين وإيثيريوم على التوالي 0.71 و0.82، استمر سوق العملات المشفرة في الانخفاض، وضعف ثقة السوق، لكن الخيارات البيع كانت مسيطرة، وظهرت قوة الشراء عند القاع، لا زال السوق الهابط مستمرًا.

خبراء التشفير KOL CBB والحوت الأزرق يتبادلون الأدوار على سلسلة Hyperliquid، حيث يمتلك كل منهما مراكز بيع وشراء على أسهم التكنولوجيا مثل MU، إنفيديا، GOOGL و SNDK على التوالي. يمتلك CBB حوالي 25 مليون دولار من الأصول، وقد قلص مؤخرًا مركز البيع على MU محققًا ربحًا قدره 660,000 دولار؛ بينما يمتلك الحوت الأزرق حوالي 22 مليون دولار، ويحقق أرباحًا رئيسية من مركز الشراء على MU، مع أرباح غير محققة قدرها 680,000 دولار.

2月13日消息، قيمة خيارات البيتكوين التي تبلغ حوالي 25 مليار دولار أمريكي تنتهي اليوم، مما أثار اهتمام السوق بشكل كبير بالتقلبات السعرية قصيرة الأجل. حتى وقت النشر، كان سعر البيتكوين عند 68,280 دولارًا، بانخفاض 1.1% خلال 24 ساعة، وكان نطاق السعر خلال الأيام السبعة الماضية بين 64,760 و71,450 دولارًا. خلال الثلاثين يومًا الماضية، انخفض السعر بنسبة حوالي 30%، مع تراجع من الذروة التاريخية عند 126,080 دولار في أكتوبر من العام الماضي بما يقرب من 50%. نشاط السوق الفوري والمنتجات المشتقة يتراجعان بشكل متزامن. خلال الـ 24 ساعة الماضية، بلغ حجم تداول البيتكوين حوالي 47 مليار دولار، بانخفاض 11% عن اليوم السابق. انخفض حجم التداول في سوق العقود الآجلة إلى 63 مليار دولار، بانخفاض 18% على أساس شهري، وتراجع عدد العقود غير المغطاة إلى 44 مليار دولار، مما يدل على أن الأموال تتجه نحو تقليل المراكز بدلاً من دخول السوق بشكل كبير.

نظرًا لنفاد طلب المستثمرين، تحول اهتمام المتداولين إلى البيانات الاقتصادية الكلية الأمريكية المثيرة للقلق، حيث انخفض حجم العقود غير المغطاة للبيتكوين إلى 34 مليار دولار. كما أن بعض الانخفاض يُعزى إلى الإغلاق القسري، حيث بلغ إجمالي الإغلاق القسري خلال الأسبوعين الماضيين 5.2 مليار دولار. خلال الشهر الماضي، انخفض سعر البيتكوين بنسبة 28%، وارتد الذهب مرة أخرى إلى مستوى نفسي عند 5,000، وفارق مؤشر S&P 500 عن أعلى مستوى له على الإطلاق فقط 1%.

انخفض إجمالي حجم العقود الآجلة لبيتكوين إلى 34 مليار دولار، بانخفاض قدره 28% مقارنة بـ30 يومًا مضت، وهو أدنى مستوى في عام 2024. على الرغم من استقرار حجم المراكز المقومة ببيتكوين، إلا أن السوق تحول إلى الاتجاه الهبوطي بسبب بيانات التوظيف الأمريكية وانحراف خيارات الشراء، بالإضافة إلى ضعف مؤشرات المشتقات، إلا أن حجم التداول اليومي لصناديق بيتكوين ETF الفورية لا يزال يبلغ 5.4 مليار دولار، مما يعكس التناقض في طلب المؤسسات.

رؤى رئيسية: تواجه سعر كاردانو صعوبة حيث ينخفض دون 0.26 دولار، مع الحفاظ على توقعات هبوطية مع تحول المتوسطات المتحركة إلى مقاومة. يزداد الاهتمام المفتوح بكاردانو قليلاً، مما يشير إلى أن المتداولين يعيدون بناء مراكزهم عند مستويات أدنى وسط تراجع مشاركة السوق. مستمر

رسالة ChainCatcher، وفقًا لبيانات Coinglass، إذا تجاوز سعر ETH 2,049 دولارًا، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز القصيرة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 8.41 مليار دولار. وعلى العكس، إذا انخفض سعر ETH إلى ما دون 1,856 دولارًا، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز الطويلة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 6.37 مليار دولار.

13 فبراير، أخبار، سعر البيتكوين يواصل الضغط مؤخرًا، ولم يتمكن من الاستقرار فوق 72,000 دولار. في الوقت نفسه، انخفض إجمالي العقود الآجلة غير المغطاة للبيتكوين إلى 34 مليار دولار، مسجلًا أدنى مستوى منذ نوفمبر 2024، بانخفاض حوالي 28% عن قبل 30 يومًا. على الرغم من أن العقود غير المغطاة حسب كمية البيتكوين لا تزال حوالي 502,450، مما يدل على أن الطلب على الرافعة المالية لم ينخفض بشكل كبير، إلا أن عمليات الإغلاق القسري بلغت إجمالي 5.2 مليار دولار، مما يزيد من مخاوف السوق من احتمال تراجع البيتكوين إلى مستوى دعم 60,000 دولار. تسليط الضوء على ضعف الطلب على الرافعة المالية الصاعدة في السوق يبرز انفصال البيتكوين عن الأسواق المالية التقليدية. خلال الشهر الماضي، انخفض البيتكوين بنسبة 28%، ويعاني المستثمرون من نقص محفزات واضحة. في الوقت نفسه، عاد سعر الذهب إلى مستوى نفسي عند 5,000 دولار، ومؤشر ستاندرد آند بورز 500 يقترب من أعلى مستوياته التاريخية، ويعتقد بعض المحللين أن مشاعر التحوط تنبع من ضعف سوق العمل الأمريكي. تظهر بيانات وزارة العمل الأمريكية أن التوظيف الجديد في عام 2025 بلغ فقط 181 ألف وظيفة، وهو أقل من المتوقع، لكن البيت الأبيض أكد أن تباطؤ نمو السكان أدى إلى انخفاض الطلب على الوظائف.

رسالة ChainCatcher، وفقًا لبيانات Coinglass، إذا اخترق سعر البيتكوين 69,282 دولارًا، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز القصيرة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 15.36 مليار دولار. وعلى العكس، إذا انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون 62,750 دولارًا، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز الطويلة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 8.1 مليار دولار.

رسالة ChainCatcher، وفقًا لبيانات Coinglass، إذا تجاوز سعر ETH مستوى 2000 دولار، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز القصيرة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 7.3 مليار دولار. وعلى العكس، إذا انخفض سعر ETH دون 1824 دولار، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز الطويلة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 3.77 مليار دولار.

رسالة ChainCatcher، وفقًا لبيانات Coinglass، إذا اخترق سعر البيتكوين 68,457 دولار، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز القصيرة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 10.18 مليار دولار. وعلى العكس، إذا انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون 62,611 دولار، فسيصل إجمالي قوة تصفية المراكز الطويلة في البورصات المركزية الرئيسية إلى 4.86 مليار دولار.

جدير بالذكر أن بيانات التصفية تؤكد أن معظم المراكز الطويلة ذات الرافعة المالية العالية على HYPE تم تصفيتها بالفعل خلال الانخفاض الأخير. ومع ذلك، تظهر خرائط حرارة السيولة أن السعر تحرك باستمرار عبر مناطق الرافعة المالية الكثيفة، مما يشير إلى تصفية منظمة بدلاً من تقلبات مفاجئة.

أودايلي ستيلر ديلي نيوز، تظهر بيانات Coinglass أن إجمالي عمليات الإغلاق في الشبكة خلال الساعة الماضية بلغ 80,370,100 دولار، منها 77,744,100 دولار إغلاق مراكز شراء، و 2,926,000 دولار إغلاق مراكز بيع. ومنها، إغلاق مراكز BTC بقيمة 31,520,000 دولار، و ETH بقيمة 19,770,000 دولار.