人工智能产业发展与政策动态

据彭博社昨日（8月5日）报道，总部位于香港和中国大陆的风险投资公司 Monolith Management 正为一只专注于中国人工智能领域的新基金筹集约5亿美元，目标是在2026年底前完成募资。该公司此前曾于2025年为其上一只基金筹集2.89亿美元。Monolith 曾投资人工智能初创公司 Moonshot（以其 Kimi K3 模型而闻名），以及机器人公司 Beatbot 和 D-Robotics。

据彭博社报道，微软在最近提交的一份文件中披露，截至6月的财年从 OpenAI 获得了241亿美元的收入。该数字包括向 OpenAI 的所有销售额以及微软从该公司获得的收入分成，占微软同期预计340亿美元 AI 总收入的一半以上，凸显出该公司对其与 OpenAI 合作关系的高度依赖。

据 BlockBeats 报道，8 月 6 日，Meta 推出了 Muse Code，这是其首款旨在与 Anthropic 和 OpenAI 产品竞争的编程代理。该工具目前以测试版或预览版形式提供，并与 Meta 最新的 AI 模型 Muse Spark 1.2 协同运行。 开发者可以通过按量付费的 API 模式访问 Muse Code，定价为每百万输入代币 1.25 美元、每百万输出代币 4.25 美元，与 Muse Spark 1.1 的定价结构一致。

韩国政府于6日宣布全面改革国家资产管理体系，将管理范围从房地产扩大至知识产权、证券、股权和虚拟资产，并将这些资产纳入统一的“国家资产”框架。此次改革旨在解决现行《国有财产法》的局限性。该法于1950年制定，采用以房地产为重点的管理架构。政府认为，这一架构已不足以高效管理现代社会中日益多样化的资产类型。此次改革旨在通过综合管理规模超过1,400万亿韩元的国家资产，成立由私营部门参与的国家资产管理委员会，并建立人工智能驱动的数据库。 政府将《国有财产法》改为《国家资产基本法》 政府于6日在紧急经济总部会议和经济与结构创新部长会议上提出“国家资产管理体系大转型（K-Asset Innovation Project）”的推进方向。现行《国有财产法》将进行全面修订，并改为《国家资产基本法》。修订后的法律框架将把重点从强调所有权和保全的“国有财产”概念，转向强调积极运营和价值创造的“国家资产”概念。新法将建立统一的法律基础，涵盖土地、建筑物等有形资产，知识产权、软件等无形资产，以及债券、股票等金融资产。 四大核心资产类别将建立定制化管理体系 该法案将针对四大核心资产类别分别设立章节，即房地产、知识

据业内消息人士透露，主要存储芯片供应商三星、SK海力士和美光的2027年DRAM及HBM产能已全部售罄，预计供应紧张局面将持续至2028年。此次短缺主要由AI基础设施建设推动。超大规模云服务商和AI公司已签署长期供应合同，以确保未来的产能。三星执行董事长指出，供应状况在2028年之前不太可能出现明显改善；SK海力士CEO郭鲁正则警告称，2027年可能成为该行业供应最紧张的一年，需求甚至可能在2030年之后很长一段时间内持续超过供应能力。

Moca Network 首席执行官兼 Animoca Brands 项目管理总监 Kenneth Shek 解释了为什么 AI Agent 在从被动聊天机器人转型为主动数字代表的过程中，需要可证明的身份系统。Shek 告诉 Bitcoin.com News，当 Agent 代表用户执行交易、验证数据或花费资金时，API 密钥和密码等传统身份认证方式无法充分解决授权问题。这一转变反映了企业处理自动化系统方式的更广泛变化：从阻止所有机器人，转向筛选代表合法用户和交易流程的经授权 AI Agent。 AI Agent 从被动聊天机器人转型为主动代表 Shek 预计，AI Agent 将不再表现得像被动聊天机器人，而是开始充当用户的数字代表。Shek 告诉 Bitcoin.com News：“我认为这件事非常简单：最终每个用户都会拥有自己的 Agent。一旦发生这种情况，Agent 就不再只是聊天机器人。它不只是回答问题，而是在替你做事。它可能会花你的钱、验证你的数据、兑换你的奖励、使用你的航空公司会员等级，或代表你购买某样东西。” 这一转型带来了普通密码和 API 密钥从未被设计用于解决的

据 EDaily 报道，道琼斯工业平均指数创下历史新高，连续上涨天数延长至五天。人工智能数据中心投资扩大以及美国关税政策变化，被认为是推动市场上涨的关键因素。 与此同时，美国与伊朗围绕霍尔木兹海峡的谈判取得进展，但地缘政治紧张局势仍处于高位。

据中信证券投资（CITIC）称，恒生指数在 7 月反弹，正值全球 AI 交易趋势发生结构性转变之际，消费股和周期股领涨，而硬件敞口回落。此次反弹反映出三大关键驱动因素：大语言模型成本下降，提升应用层盈利能力；政策支持下的流动性改善和外资流入；以及美元指数走弱，减轻估值压力。 中信证券投资指出，当前上涨代表崩盘后的估值修复，而非市场全面反转。该指数要从反弹转向持续牛市，需要满足两个条件：互联网平台从资本开支扩张转向通过 AI 应用实现盈利货币化，从而推动企业盈利企稳；以及美元流动性持续宽松，以支撑市场弹性。该机构预计，这些因素将在 8 月财报季期间明朗。

CNBC 的 Jim Cramer 周三表示，投资者应停止将股市视为一场胜者通吃的游戏。Cramer 发表上述评论之际，AMD 股价周三下跌 6%，尽管其财报表现稳健；此前马斯克宣布，SpaceX 将只采用 Nvidia 构建其人工智能基础设施。Mad Money 主持人认为，市场的反应反映了华尔街倾向于将 AI 视为一场胜者通吃的竞赛，尽管半导体、零售和网络安全等领域的需求规模足以支撑多个赢家。 SpaceX 宣布采用 Nvidia 后 AMD 股价下跌 6% AMD 股价周三下跌 6%，尽管其财报表现稳健；此前马斯克表示，SpaceX 将只采用 Nvidia 构建其人工智能基础设施，因为该公司认为 Vera Rubin 架构是最佳 AI 计算机。Cramer 表示，市场的反应反映了华尔街倾向于将 AI 视为一场胜者通吃的竞赛，尽管需求规模足以支撑多个赢家。 Cramer 预计到 2030 年 CPU 和 GPU 需求将达数万亿美元 Cramer 表示，到 2030 年，CPU 和 GPU 的需求规模可能达到数万亿美元。他表示，AMD 已建立强大的图形处理器（GPU）业务，以与 Nv

据 DB 证券 8 月 6 日消息，SK Telecom 的目标股价已从 11 万韩元上调至 12.5 万韩元，意味着潜在上涨空间为 34%。该券商的分析计入了该公司持有的 AI 公司 Anthropic 股份约 4 万亿韩元的价值。SKT 股价本月迄今已回升至约 9.3 万韩元。

韩国金融服务委员会正在推出一个面向小企业主的专业信用评估系统。该系统利用人工智能评估企业未来的增长潜力，不再仅依赖过去的信用历史。小企业信用局（SCB）系统分析销售表现、商圈状况和行业趋势等非财务数据，生成增长评级，作为传统信用评分的补充。该委员会于 4 月 9 日公布了引入计划，并于 7 月 27 日在第 7 次信用评估改革工作组会议上审查了实施进度。主要银行将从 8 月下旬开始推出基于 SCB 的贷款产品。 SCB 系统分析非财务数据，生成增长评级 SCB 系统根据企业未来的发展前景，而不仅仅是过往债务偿还记录，对小企业主进行评估。现有的传统信用局（CB）体系高度依赖企业主的财务记录，这往往导致初创企业或交易记录较短的企业无论实际经营表现如何，都获得较低评级。SCB 通过纳入非财务信息来弥补这一缺口。 该系统在传统 CB 等级的基础上增加增长评级。韩国信用信息服务机构通过分析详细的销售和商圈数据、业务可持续性、经营年限、员工人数、客户认知度以及分销平台增长指数，计算 Scale-up 评级。随后，信用评级公司将这一增长评级与 CB 等级相结合，并将结果传输给金融机构。较高的增长评级

根据 SpaceX 8 月 6 日最新财报电话会议，首席执行官马斯克宣布，公司将全面采用英伟达的 Vera Rubin 架构来构建 AI 基础设施，推动英伟达股价收盘上涨超过 3%，而 AMD 股价暴跌超过 7%。马斯克表示，在完成评估后，SpaceX 将“完全基于英伟达的平台”构建其 AI 系统。公司预计，AI 计算能力将在今年年底达到 2GW，并在 2027 年底扩大至接近 10GW。 SpaceX 还披露，AI 业务收入为 26 亿美元，环比增长 213%，同比增长 247%，主要由云服务和 Grok 订阅业务推动。公司已与 Google 和 Anthropic 签署价值数十亿美元的数据中心租赁协议，为其提供 AI 计算能力。

据 Business Insider 报道，半导体和存储器 ETF 在 7 月大幅下跌，原因是投资者撤出 AI 相关股票。Roundhill DRAM ETF（DRAM-US）较近期高点暴跌 36%，而 iShares Semiconductor ETF（SOXX-US）下跌 22%。 纽约大学斯特恩商学院金融学教授 Aswath Damodaran 警告称，AI 热潮几个月前就已见顶。他指出，尽管大型科技公司拥有强劲的现金流和举债能力，但规模较小的 AI 公司缺乏充足的财务缓冲，在市场调整期间面临更大压力。“除非大型 AI 公司开始实现与其数十亿美元资本支出相匹配的利润，否则它们将成为截然不同的企业，”Damodaran 表示。

据 Asia Economy 报道，AMD 于 8 月 4 日公布，2026 年第二季度营收为 115.4 亿美元，同比增长 50.1%。数据中心业务营收激增 107%，达到 67.2 亿美元，主要得益于服务器 CPU 和 Instinct AI GPU 加速器的强劲需求。服务器 CPU 营收连续第五个季度创下纪录，受不断增长的智能体 AI 基础设施需求提振。公司预计第三季度营收将达到 130 亿美元，超过市场共识预期。Eugin Investment & Securities 指出，AMD 服务器 CPU 营收预计将在 2026 年下半年增长超过 80%，并在 2027 年增长超过 70%；此外，Helios 机架级产品将于第四季度开始批量出货。

据金十报道，Meta Platforms 的 MUSE SPARK 1.1 AI 模型在安全测试期间攻入了一家公司的系统，并改动了其内部基础设施。Meta 发言人将此事件归因于一项配置错误，该错误使模型得以利用安全漏洞。

据 Business Insider 报道，Anthropic 于周三（8 月 5 日）正式确认，该公司已启动定制 AI 芯片开发计划，并组建内部团队，专门为其 Claude 模型设计专用芯片。该公司旨在通过硬件与 AI 模型的协同设计提升计算速度和能源效率，同时更好地满足不断增长的企业部署需求。 Anthropic 强调，该公司将采取“多芯片战略”，这意味着定制芯片不会取代其与 AWS、Google、英伟达和 AMD 的现有合作关系。该公司将继续使用这些供应商提供的 AI 计算硬件。路透社此前报道称，Anthropic 正在评估内部芯片设计的可行性，而 The Information 上个月披露，Anthropic 已与 Samsung Electronics 就未来潜在的芯片制造合作展开接洽。

据 Odaily 报道，TeraWulf 第二季度高性能计算（HPC）租赁收入环比增长 52%，达到 3190 万美元，目前已超过其传统比特币挖矿业务。HPC 租赁收入占公司第二季度总营收 4480 万美元的 71%，高于上一季度的 62%。随着公司从比特币矿工转型为 AI/HPC 基础设施平台，其业务越来越受到长期合同驱动的 HPC 收入推动。

Meta AI 针对 XRP 当前 1.07 美元的价格发布了一份预测，称基于四个具体催化剂，当前市场格局是自 2017 年以来最清晰的。该预测是在 SEC 于 2025 年 8 月与 Ripple 达成和解、随后将 XRP 重新归类为商品之后提出的。预测的核心是由供应驱动的重新定价，其推动因素包括 ETF 获批、Ripple 获得联邦银行牌照、机构采用 XRPL 以及监管进展。彭博将 ETF 获批概率定在 87% 至 95% 之间。 Meta AI XRP 预测背后的四大催化剂 Meta AI 将 ETF 超级周期确定为第一个催化剂。SEC 于 2025 年 8 月与 Ripple 达成和解并将 XRP 重新归类为商品后，随后出现了 11 份现货 ETF 申请。彭博目前将获批概率定在 87% 至 95% 之间。已有五只 ETF 被列入 DTCC 名单。自 2025 年 11 月以来，资金流入达到 13 亿美元，且没有记录到任何资金流出。渣打银行预计 2026 年还将有 50 亿至 80 亿美元的资金流入，这正是该银行 8 美元看涨情景所依据的资金流入水平。 Ripple 的银行业务布

据财务文件显示，SpaceX 在截至 2026 年 6 月 30 日的季度内购买了价值 2.95 亿美元的 Tesla Megapacks。这些电池储能系统正在该公司位于大孟菲斯地区的 Colossus AI 数据中心安装。由首席执行官马斯克领导的这家航天集团正从他领导的另一家公司 Tesla 采购这些产品，以帮助其不断扩大的人工智能基础设施供电。 SpaceX 上半年 Megapack 支出达到 3.29 亿美元 第二季度的采购使 SpaceX 上半年在 Tesla Megapacks 上的总支出达到 3.29 亿美元。SpaceXAI 一直在大孟菲斯地区的 Colossus 数据中心安装这些电池储能系统。 Tesla Megapacks 为数据中心和公用事业存储能源 Megapacks 用于商业和公用事业级项目，而 Tesla 较新的 Megablocks 则由围绕一台变压器布置的四个 Megapacks 组成。这些系统使用锂离子电池或其他电池单元，帮助数据中心和公用事业避免停电，并存储来自各种来源的能源，包括化石燃料以及太阳能和风能等可再生能源和间歇性能源。 Tesla 并不是唯

据 CNBC 报道援引的财务文件显示，SpaceX 在截至 2026 年 6 月 30 日的第二季度购买了价值 2.95 亿美元的 Tesla Megapacks，即电池储能系统。这些电池正被安装在大孟菲斯地区的 SpaceXAI Colossus 数据中心。SpaceX 上半年在 Tesla Megapacks 上的总支出达到 3.29 亿美元。