Gần đây có nhiều bạn hỏi tôi cách sử dụng chỉ số DMI để xác định xu hướng, hôm nay tôi sẽ tổng hợp lại những hiểu biết của mình để chia sẻ với mọi người.

Thật lòng mà nói, chỉ số DMI khá hữu dụng trong giao dịch theo xu hướng, đặc biệt khi bạn muốn định lượng cường độ xu hướng. Chỉ số này do Welles Wilder đề xuất từ năm 1978, đến nay vẫn là công cụ phổ biến của nhiều nhà giao dịch chuyên nghiệp.

Trước tiên nói về thành phần cốt lõi của DMI. Nó chủ yếu gồm ba đường: đường +DI dùng để đo mức độ tăng giá, đường -DI đo mức độ giảm giá, còn đường ADX đo độ mạnh yếu của toàn bộ xu hướng. Khi +DI tăng lên, thị trường thường bước vào xu hướng tăng; khi -DI tăng lên, cho thấy xu hướng giảm đang hình thành. Đường ADX là chìa khóa, nó cho biết xu hướng mạnh đến mức nào — ADX trên 25 thể hiện rõ ràng có xu hướng, dưới 25 là thị trường đi ngang.

Về tham số của chỉ số DMI, mặc định là chu kỳ 14 ngày, nhưng không phải lúc nào cũng cố định. Trong thực chiến, tôi thường điều chỉnh theo loại tài sản và khung thời gian, ví dụ trong các thị trường biến động nhanh, tôi sẽ đổi từ 14 thành 9 để tăng độ nhạy. Phương pháp tính liên quan đến di chuyển theo chiều dương, di chuyển theo chiều âm, phạm vi thực, và một loạt dữ liệu khác, nhưng bạn không cần tự tính thủ công, các nền tảng giao dịch đều tích hợp sẵn, quan trọng là hiểu logic đằng sau nó.

Tôi chủ yếu dùng chỉ số DMI để làm ba việc.

Thứ nhất là xác định cường độ xu hướng. Nhìn vào giá trị ADX là biết thị trường hiện tại có thực sự có xu hướng hay không. Tôi thường dùng DMI trên các loại hàng hóa như vàng, dầu thô có xu hướng rõ ràng, khi ADX trên 25 tôi sẽ tự tin hơn trong việc theo xu hướng.

Thứ hai là tìm tín hiệu giao dịch. Khi đường +DI cắt lên trên đường -DI, đó là tín hiệu mua; ngược lại khi cắt xuống là tín hiệu bán. Tôi đã xem ví dụ cổ phiếu Apple, đầu tháng 11 +DI cắt lên trên -DI, giá cổ phiếu từ 179 USD tăng lên 199 USD, tín hiệu này khá chính xác. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải phối hợp với giá trị ADX, nếu ADX quá thấp, tín hiệu này dễ bị giả.

Thứ ba là bắt tín hiệu phân kỳ. Cái này nâng cao hơn một chút. Khi giá tạo đỉnh mới nhưng +DI và ADX lại đi xuống, đó là phân kỳ đỉnh, báo hiệu đà tăng đang suy yếu. Tôi đã xem biểu đồ tuần của USD/JPY, từ tháng 4 đến tháng 10 giá liên tục tạo đỉnh mới, nhưng các chỉ số lại thấp hơn các đỉnh trước, cuối cùng đúng là đỉnh và giá giảm trong tháng 10. Cách tương tự cũng áp dụng cho phân kỳ đáy.

Thật lòng mà nói, chỉ số DMI cũng không hoàn hảo. Nó dựa trên trung bình biến động trong một chu kỳ nhất định, nên phản ứng chậm, đôi khi bỏ lỡ những biến động lớn. Ngoài ra, trong thị trường đi ngang dễ xuất hiện tín hiệu giả. Để khắc phục, tôi thường điều chỉnh tham số của DMI, đồng thời kết hợp với các chỉ số khác như MACD hoặc RSI để xác nhận. Thỉnh thoảng tôi còn chờ tín hiệu phân kỳ của DMI xuất hiện rồi mới xem MACD có tạo đường vàng hay không, như vậy độ chính xác sẽ cao hơn nhiều.

Tổng thể, DMI là một công cụ xu hướng khá tốt, nhưng không thể dựa hoàn toàn vào nó. Cách tốt nhất là điều chỉnh tham số của DMI phù hợp với loại tài sản và khung thời gian bạn giao dịch, rồi kết hợp với các chỉ số kỹ thuật và phân tích mẫu hình để kiểm soát rủi ro và nắm bắt cơ hội tốt hơn. Nếu bạn muốn thử nghiệm trực tiếp, nhiều nền tảng giao dịch có tài khoản demo, bạn có thể dùng vốn ảo để thử, tìm ra bộ tham số phù hợp với mình.