Gần đây trên cộng đồng thấy nhiều người mới bị dọa sợ, nói về cháy tài khoản thì mặt trắng bệch, thực ra không cần phải sợ đến vậy đâu, chỉ cần hiểu rõ cách nó xảy ra là có thể tránh được rủi ro.

Cháy tài khoản nói đơn giản là bạn đặt cược sai hướng, thua lỗ đến mức không đủ tiền ký quỹ, bị hệ thống buộc đóng vị thế. Tưởng tượng bạn dùng 10 triệu đồng vốn mở vị thế đòn bẩy 10 lần, tương đương chơi với vị thế 100 triệu. Kết quả là thị trường đi ngược lại 1%, bạn đã mất 10% vốn ban đầu. Nếu biến động ngược 10%, tiền ký quỹ sẽ bị cạn sạch, còn phải bù lỗ, cuối cùng bị đóng vị thế bắt buộc. Đó chính là cháy tài khoản.

Tại sao lại cháy tài khoản? Chủ yếu là do đặt cược sai hướng, cộng thêm đòn bẩy quá lớn. Tôi thấy nhiều người cứ nghĩ “chờ chút nữa sẽ hồi phục”, kết quả gặp phải cú giảm mạnh không kịp phản ứng, bị cắt lệnh theo giá thị trường, thua lỗ vượt xa dự tính. Cũng có người chơi các mã ít phổ biến hoặc giao dịch ban đêm, chênh lệch giá mua bán lớn đến mức phi lý, lệnh dừng lỗ thực hiện ở giá xấu, muốn dừng ở 100 đồng nhưng chỉ có 90 đồng người mua. Thậm chí còn gặp các sự kiện đen, như dịch bệnh hay chiến tranh, liên tục giảm sàn, thậm chí cả nhà môi giới cũng không thể đóng lệnh, ký quỹ bị trừ hết rồi còn nợ.

Rủi ro cháy tài khoản khác nhau rất lớn ở các loại tài sản khác nhau. Tiền điện tử vì biến động lớn, được xem là rủi ro cao. Tôi nhớ Bitcoin từng có lúc dao động 15% gây cháy tài khoản cho phần lớn nhà đầu tư trên toàn mạng, và khi cháy thì không chỉ mất ký quỹ mà còn mất luôn cả coin bạn đang nắm giữ. Ngoại hối là trò chơi dùng ít tiền để chơi lớn, ký quỹ = (hợp đồng × lot) ÷ đòn bẩy, khi tỷ lệ ký quỹ giảm xuống mức thấp nhất (thường 30%) thì hệ thống sẽ tự động cắt lệnh. Còn cổ phiếu thì giao dịch cổ phiếu hiện tại an toàn nhất, dù giảm đến zero cũng chỉ mất vốn, không bị nợ. Nhưng vay margin mua cổ phiếu thì nguy hiểm, tỷ lệ duy trì dưới 130% sẽ nhận lệnh bù lỗ, ngày hôm sau giảm sàn không bán được, nhà môi giới sẽ đóng lệnh.

Để tránh cháy tài khoản, công cụ quản lý rủi ro là quan trọng nhất. Dừng lỗ, chốt lời như là “bảo hiểm sinh mạng” của giao dịch, đặt sẵn giá tự động cắt lệnh và chốt lời tự động, khi thị trường đảo chiều sẽ không bị thua lỗ quá nhiều. Người mới có thể dùng phương pháp đơn giản theo phần trăm, đặt mua bán trong phạm vi 5% là đủ, không cần phải canh chặt cả ngày. Còn có cơ chế bảo vệ số dư âm, tất cả các sàn giao dịch có quản lý đều phải cung cấp, đơn giản là bạn sẽ không mất nhiều hơn số tiền trong tài khoản, không bị nợ nhà môi giới.

Lời khuyên dành cho người mới rất đơn giản: bắt đầu bằng giao dịch cổ phiếu hiện có, dùng tiền nhàn rỗi để mua cổ phiếu ít nhất không bị mất ngủ khi tỉnh dậy. Tránh các sản phẩm đòn bẩy, hợp đồng tương lai, những thứ này để dành cho người chơi lâu năm. Chiến lược phải ổn định, định kỳ đều đặn còn an toàn hơn chơi tất tay gấp trăm lần. Nếu thực sự muốn chơi hợp đồng, hãy bắt đầu từ quy mô nhỏ, đòn bẩy không nên quá cao, khuyên dùng dưới 10 lần, nhất định phải đặt stop loss, đừng cố gắng chống lại thị trường. Đầu tư có lãi có lỗ, trước khi giao dịch bất kỳ thứ gì, nhất định phải hiểu rõ kiến thức giao dịch, tận dụng công cụ quản lý rủi ro để đặt stop loss và chốt lời, như vậy mới kiểm soát tốt rủi ro cháy tài khoản, sống lâu dài và ổn định trên thị trường.