Tôi vừa đọc lại câu chuyện của Jesse Livermore và thực sự tôi bị mê hoặc bởi cách mà người này đã cách mạng hóa Phố Wall hơn một thế kỷ trước. Hầu hết mọi người biết đến ông như một nhà giao dịch huyền thoại dự đoán vụ sụp đổ năm 1929, nhưng còn nhiều điều trong câu chuyện của ông đáng để khám phá hơn thế.

Jesse Livermore sinh năm 1877 tại Massachusetts và bắt đầu giao dịch khi mới 14 tuổi làm việc tại một sàn môi giới địa phương. Điều thú vị là ông đã phát triển kỹ năng của mình từ rất sớm, gần như theo bản năng. Đến năm 1900, ông đã có mặt tại New York như một thành viên của Sở Giao dịch Chứng khoán, và nhanh chóng nổi tiếng với các hoạt động giao dịch tích cực của mình. Người ta gọi ông là "Gấu lớn của Wall Street" vì khả năng kiếm tiền cả trong thị trường tăng và giảm.

Nhưng điều thực sự làm ông trở thành huyền thoại là cuộc hoảng loạn tài chính năm 1907. Trong khi nhiều nhà giao dịch khác phá sản, Jesse Livermore đã bán khống và kiếm được triệu đô la đầu tiên của mình. Đó chỉ là khởi đầu. Thành tựu lớn nhất của ông đến vào năm 1929 khi dự đoán được sự sụp đổ của thị trường chứng khoán. Trong khi phần còn lại của thế giới sụp đổ, ông đã kiếm được khoảng 100 triệu đô la. Hãy tưởng tượng điều đó trong giá trị hiện tại.

Điều hấp dẫn về Jesse Livermore không chỉ là ông kiếm được khối tài sản khổng lồ, mà còn là các nguyên tắc giao dịch của ông vẫn còn phù hợp ngày nay. Ông hiểu rằng thời điểm thị trường là yếu tố quyết định, rằng phải giao dịch theo xu hướng, cắt lỗ nhanh chóng và để lợi nhuận chạy. Nhưng điều quan trọng nhất là kiểm soát cảm xúc. Nhiều nhà giao dịch không hiểu điều này.

Cuốn sách của ông "Những hồi ức của một nhà giao dịch chứng khoán" xuất bản năm 1923 gần như là kinh thánh của giới trading. Ngay cả bây giờ, hơn 100 năm sau, các nhà giao dịch tiền mã hóa và thị trường truyền thống vẫn nghiên cứu những gì Jesse Livermore đã viết. Các chiến lược của ông phù hợp hoàn hảo với thị trường hiện đại vì tâm lý con người vẫn không thay đổi.

Tất nhiên, cuộc sống cá nhân của Jesse Livermore khá hỗn loạn. Bốn cuộc hôn nhân, chiến đấu với chứng nghiện, những chỉ trích liên tục. Ngày 28 tháng 11 năm 1940, ở tuổi 63, ông tự tử để lại một bức thư nói rằng cuộc đời ông đã là một thất bại. Thật trớ trêu khi một người thành công đến vậy trong thị trường lại kết thúc như vậy.

Nhưng đây chính là bài học: những nguyên tắc mà Jesse Livermore phát triển vượt ra ngoài bi kịch cá nhân của ông. Dù bạn giao dịch cổ phiếu, phái sinh hay tiền mã hóa, những bài học về quản lý rủi ro, kỷ luật và kiểm soát cảm xúc của ông vẫn còn nguyên giá trị. Hầu hết các nhà giao dịch thất bại vì họ không hiểu điều mà Jesse Livermore đã biết một cách bản năng: thị trường không phải lúc nào cũng thắng, mà là để tồn tại và để thời gian cùng kỷ luật làm công việc của nó.