Gần đây nhiều người hỏi tôi cách nhìn tháng KD, tôi phát hiện nhiều trader thực ra hiểu sai vấn đề này. Trước tiên nói kết luận: sự giao cắt vàng của KD tháng thực sự rất quý giá, nhưng không phải thấy là lập tức bỏ hết vào.

Hãy để tôi bắt đầu từ một cái bẫy phổ biến. Nhiều người mới thấy sự giao cắt vàng của KD ngày rồi xông vào, kết quả bị thị trường quét sạch. Tại sao? Bởi vì họ chưa rõ một điều: chỉ số KD phản ánh sự chuyển đổi động lực, không phải là đảo chiều xu hướng. Nến K là đường nhanh, D là đường chậm, khi K cắt qua D đúng là gợi ý lực tăng ngắn hạn mạnh lên, nhưng đây chỉ là tín hiệu ngắn hạn, nếu cấp độ lớn vẫn trong xu hướng giảm, sự giao cắt vàng nhỏ hơn nhiều khả năng chỉ là phản ứng hồi.

Đây chính là lý do vì sao tín hiệu cấp tháng có giá trị cao như vậy. Cách nhìn KD tháng đúng là gì? Trước tiên phải hiểu rằng sự giao cắt vàng tháng hiếm khi xuất hiện vài tháng hoặc vài năm một lần, điều này đã nói lên độ chính xác của nó là cao nhất. Khi KD tháng xuất hiện sự giao cắt vàng ở vùng đáy, đại diện cho thị trường vừa thoát khỏi vùng quá bán lịch sử, động lực tăng bắt đầu xuất hiện, đúng là vị trí đáng để dài hạn phân bổ.

Chiến lược của tôi như thế này: trước tiên xem tháng có hình thành động lực tăng hay không, nếu có sự giao cắt vàng của KD tháng, rồi quay lại xem tín hiệu phối hợp của tuần và ngày. Nhiều người bỏ qua bước này, trực tiếp tìm giao cắt trên ngày rồi vào lệnh, kết quả bị kẹt. Sự giao cắt vàng của tuần chính xác hơn nhiều so với ngày, tần suất xuất hiện cũng hợp lý hơn tháng, nên tôi thường dùng tuần làm tham chiếu chính cho giao dịch sóng.

Một sai lầm phổ biến khác là đuổi theo sự giao cắt vàng ở vùng quá mua của KD. Khi giá trị KD vượt quá 80, thị trường đã quá lạc quan, sự giao cắt vàng lúc này thường là hơi thở cuối cùng của phe bò, lợi nhuận ít mà rủi ro rất lớn. Ngược lại, nếu thấy sự giao cắt vàng ở vùng quá bán dưới 20, đó mới là tín hiệu dừng giảm, phản ứng hồi phục.

Còn một chi tiết nhiều người bỏ qua là: trong vùng tích lũy, KD thường xuyên giao cắt, những tín hiệu giả này rất dễ bị lừa. Khi thị trường dao động không theo quy luật, KD dễ bị nhiễu bởi biến động nhỏ, nhưng giá không thể phá vỡ vùng tích lũy, ngược lại còn bị quét đi quét lại. Vì vậy, cách nhìn KD tháng quan trọng là không nên chỉ dựa vào tín hiệu cắt, mà phải phối hợp với công cụ xu hướng để đánh giá.

Tóm lại, sự giao cắt vàng và chết của KD chỉ là cảnh báo về sự chuyển đổi động lực, nhưng rõ ràng là điều chỉnh ngắn hạn hay đảo chiều dài hạn thì cần xác nhận bằng các phân tích kỹ thuật khác. Nếu bạn là nhà đầu tư dài hạn có thể bỏ qua biến động ngắn hạn, sự giao cắt vàng tháng thực sự là tín hiệu không thể bỏ qua. Nhưng nếu bạn làm ngắn hạn, cách nhìn KD tháng chỉ là tham khảo vĩ mô, điểm vào thực sự vẫn phải tìm trên biểu đồ tuần hoặc ngày.

Cuối cùng, nhắc nhở rằng, sự chết của KD không nhất thiết phải bán, sự giao cắt vàng cũng không nhất thiết phải mua. Đó chỉ là cảnh báo hoặc cơ hội, quyết định cuối cùng vẫn dựa vào cấu trúc thị trường và khả năng chịu rủi ro của chính bạn.