BIỂU ĐỒ NÀY NÊN KHIẾN MỌI NHÀ ĐẦU TƯ CỔ PHIẾU SỢ HÃI

Chênh lệch quyền chọn bán/quyền chọn mua trung bình 3 tháng của các cổ phiếu SPX đã giảm xuống còn 0.04.

Đây là mức thấp thứ hai trong gần 19 năm.

Nhưng tại sao điều này lại quan trọng?

Điều này đo lường mức độ nhà đầu tư sẵn sàng trả để bảo vệ giảm giá so với đầu cơ tăng giá.

Khi tỷ lệ này trở nên quá thấp, đó là dấu hiệu cho thấy nhà đầu tư không còn chú ý đến các rủi ro giảm của thị trường nữa.

Lần cuối cùng điều này xuống rất thấp là vào tháng 1 năm 2025, và thị trường chứng khoán đã giảm 20%.

Điều thú vị ở đây là trong 2 tháng qua, tỷ lệ này đã giảm 84%.

Điều này mặc dù có chiến tranh hoạt động và giá dầu cùng lợi suất trái phiếu tăng.

Điều này cho thấy thị trường không còn lo lắng về việc giảm mạnh nữa và mọi người đều nghĩ "CHỈ TĂNG."

Và chính xác lúc đó thường xảy ra các đợt sụp đổ lớn.

Hiện tại, thị trường đang bị thao túng bằng cách phát hành hàng ngày các tin giả về thỏa thuận hòa bình Mỹ-Iran.

Nhưng điều này không thể kéo dài mãi mãi.

Với lạm phát tăng và thị trường trái phiếu toàn cầu sụp đổ, thị trường sẽ sớm theo kịp thực tế.

Và chính lúc này, bong bóng này sẽ vỡ.