Gần đây phát hiện nhiều người hỏi cách nhìn KD, thực ra chỉ số này trong giao dịch khá hữu dụng, hôm nay sẽ chia sẻ cách hiểu của tôi.

Chỉ số KD về bản chất là xem vị trí tương đối của giá cả. Nói đơn giản, nó cho bạn biết giá hiện tại đang ở mức cao hay thấp trong một khoảng thời gian quá khứ. Hai đường tạo thành: đường K phản ứng nhanh, đường D phản ứng chậm. Đường K dao động trong khoảng 0-100, giá trị càng cao càng gần đỉnh, càng thấp càng gần đáy.

Cách dùng như thế nào? Phương pháp đơn giản nhất là xem quá mua quá bán. Khi giá trị KD vượt quá 80, thị trường đã rất nóng, lực mua có thể sắp cạn kiệt, lúc này cần cẩn thận rủi ro điều chỉnh giảm. Ngược lại, khi KD dưới 20, lực bán cũng gần cạn, thường là tín hiệu đáy. Nhưng đây chỉ là tham khảo, không phải chắc chắn.

Cách dùng nâng cao hơn là xem sự giao cắt giữa đường K và D. Khi đường K cắt từ dưới lên qua đường D gọi là giao cắt vàng, ý nghĩa là xu hướng tăng ngắn hạn sắp bắt đầu. Khi đường K cắt từ trên xuống qua đường D gọi là giao cắt tử thần, lúc này đà giảm chiếm ưu thế. Những tín hiệu này khi xuất hiện trong vùng quá mua quá bán sẽ có hiệu quả mạnh hơn.

Còn một khái niệm rất hữu ích gọi là phân kỳ. Khi giá tạo đỉnh mới nhưng KD không theo kịp tạo đỉnh, đó là phân kỳ đỉnh, báo hiệu động lực đã yếu, nên xem xét giảm bớt vị thế. Ngược lại, giá tạo đáy mới nhưng KD không tạo đáy, đó là phân kỳ đáy, cho thấy lực bán đã qua, có thể sẽ bật lên.

Thực chiến thế nào? Theo kinh nghiệm của tôi, đừng chỉ dựa vào một tín hiệu duy nhất. Ví dụ, trong vùng quá bán thấy xuất hiện giao cắt vàng, đồng thời có phân kỳ đáy, lúc đó tự tin hơn nhiều. Hoặc trong vùng quá mua gặp phải giao cắt tử thần cộng phân kỳ đỉnh, khả năng short sẽ cao hơn. Cách quan trọng nhất là nhiều tín hiệu cùng xác nhận.

Cũng có người thích kết hợp KD với RSI, khi cả hai chỉ số đều cho thấy quá nóng, rồi KD xuất hiện giao cắt tử thần, sau đó thường sẽ có điều chỉnh rõ ràng.

Tuy nhiên, thật lòng mà nói, chỉ số KD cũng có nhược điểm. Trong xu hướng mạnh đơn chiều, nó dễ bị kẹt trên 80 hoặc dưới 20, lúc này nếu chỉ nhìn vào các vùng cực đoan, sẽ dễ bị dừng lỗ liên tục. Ngoài ra, trong vùng tích lũy, đường K và D cắt nhau rất nhiều, tín hiệu giả cũng nhiều. Thêm nữa, cách nhìn KD đều dựa trên dữ liệu quá khứ, nó phản ánh động lực nhưng dự đoán xu hướng vẫn có giới hạn.

Vì vậy, lời khuyên cốt lõi là: theo xu hướng lớn dùng KD, đừng chống lại xu hướng. Kết hợp vùng quá mua quá bán với tín hiệu giao cắt sẽ hiệu quả hơn. Trong thị trường biến động, hiệu quả tốt nhất, còn trong xu hướng đơn chiều cần cẩn trọng hơn. Kết hợp nhiều chỉ số để xác nhận, tỷ lệ thắng sẽ rõ ràng tăng lên.