Gần đây tôi đã theo dõi cuộc căng thẳng thú vị này diễn ra trên thị trường.

Vì vậy, chúng ta có các công ty AI như Amazon và Microsoft bị đánh mạnh vì họ đang chi tiêu cực kỳ lớn cho trung tâm dữ liệu và vốn đầu tư cố định - Amazon giảm 9% trong năm nay sau khi công bố kế hoạch chi 200 tỷ đô la cho AI, và Microsoft giảm 17% mặc dù lợi nhuận vượt kỳ vọng với tăng trưởng doanh thu 17%.
Nhưng điều thú vị là cổ phiếu phần mềm còn bị ảnh hưởng nặng hơn.
Toàn bộ ngành SaaS đang trong giai đoạn mà người ta gọi là "SaaSpocalypse" ngay bây giờ.
Salesforce, Adobe, Oracle - tất cả đều bị bán tháo vì các nhà đầu tư nghĩ rằng các đại lý AI cuối cùng sẽ thay thế phần mềm doanh nghiệp truyền thống.
Thật lòng mà nói, câu chuyện này có vẻ khá sai lệch đối với tôi.
Jensen Huang của Nvidia đã lên tiếng và gọi điều đó là phi lý, và tôi nghĩ ông ấy có lý.
Các công ty SaaS này đã xây dựng phần mềm chuyên biệt cho các nhu cầu ngành cụ thể.
AI chung sẽ không thể thay thế chúng trong một đêm.
Có khả năng cao hơn là chúng ta sẽ thấy các công ty AI hợp tác với các nhà sản xuất phần mềm để cải thiện công cụ của họ, chứ không phải phá hủy chúng.
Nếu bạn cũng nghĩ như vậy - rằng đợt bán tháo này bị đẩy quá xa - thì thực sự có một cách chơi hợp lý.
Quỹ ETF iShares Extended Tech-Software (IGV) cung cấp cho bạn khả năng tiếp xúc với 114 công ty phần mềm Bắc Mỹ trong một lần.
Các khoản nắm giữ hàng đầu là Microsoft (9,7%), Palantir (8,2%), Salesforce (7,7%), Oracle (7,2%), và Intuit (5,2%).
Quỹ này đã trung bình lợi nhuận hàng năm là 10,4% kể từ năm 2001, chỉ tính phí 0,39%, và đang giao dịch với tỷ lệ P/E là 35,2 - cao hơn chút so với Nasdaq-100 là 32,4, nhưng hợp lý nếu bạn đang đặt cược vào sự phục hồi của ngành phần mềm.
Điều thú vị là nhiều công ty phần mềm này cũng đang mở rộng sang các nền tảng học trực tuyến và giáo dục trực tuyến, đó là một hướng tăng trưởng khác mà mọi người chưa thực sự định giá.
Bạn đang có một cược tập trung vào ngành phần mềm, điều này còn tốt hơn nhiều so với việc cố gắng chọn các nhà chiến thắng riêng lẻ.
Theo quan điểm của tôi, nếu bạn nghĩ rằng câu chuyện SaaSpocalypse bị thổi phồng - và tôi cũng nghĩ vậy - thì ETF này cho phép bạn mua vào các tên phần mềm chất lượng khi giá giảm.
Đây có thể là điểm vào tốt trong vài tháng tới.