Đã theo dõi đồng Đô la Úc khá sát sao gần đây, và thực sự có một số điều thú vị đang xảy ra với dự báo AUD mà các nhà giao dịch có thể đang bỏ qua.

Vì vậy, vấn đề là - AUD là một trong những đồng tiền thanh khoản nhất, chiếm khoảng 6% tổng khối lượng ngoại hối. Điều này rất lớn về mặt thanh khoản và spread hẹp, điều này quan trọng nếu bạn thực sự giao dịch những thứ này. Nhưng điều khiến tôi chú ý gần đây là cách AUD đã trải qua những biến động dữ dội trong vòng vài thập kỷ qua.

Nhìn lại đầu những năm 2000 - AUD đã tăng vọt trong thời kỳ bùng nổ khai thác mỏ, đạt 110 điểm vào năm 2011. Sau đó, tăng trưởng của Trung Quốc chậm lại, giá hàng hóa giảm mạnh, và chúng ta thấy AUD bị đánh mạnh, giảm xuống còn 68 vào năm 2016. COVID làm nó giảm sâu hơn nữa xuống còn 58 vào đầu năm 2020, nhưng rồi đã phục hồi. Nhanh chóng đến hiện tại - chúng ta đang dao động quanh mức 68 điểm tính đến giữa năm 2024, điều này cho thấy có áp lực lên đồng tiền này.

Câu hỏi thực sự là liệu bạn nên xem AUD/USD, AUD/JPY hay EUR/AUD ngay bây giờ. Mỗi cặp tiền đều kể một câu chuyện khác nhau.

Với AUD/USD, chúng ta thấy nó giao dịch quanh 0.72 vào đầu năm 2022, bị đẩy xuống còn 0.61 vào giữa năm vì Fed tăng lãi suất mạnh hơn nhiều so với RBA. Đến năm 2023, nó phục hồi lên 0.71 vào tháng 1 nhưng rồi lại gặp khó khăn, kết thúc năm ở mức 0.68. Trong phần lớn năm 2024, nó dao động giữa 0.64 và 0.68 - về cơ bản là tích lũy.

AUD/JPY là nơi mọi thứ trở nên sôi động. Bắt đầu năm 2022 ở mức 91, tăng lên 95 vào tháng 4, rồi giảm trở lại. Nhưng điều quan trọng là - Nhật Bản duy trì lãi suất âm trong khi Australia lại tăng, vì vậy chênh lệch lãi suất đó tạo ra những cơ hội thực sự. Đến giữa năm 2024, chúng ta thấy AUD/JPY tăng lên 108 trước khi giảm trở lại còn 97 vào tháng 9. Đó là một biến động 12 điểm nếu bạn bắt đúng thời điểm.

EUR/AUD là cặp ổn định nhất trong ba, thành thật mà nói. Bắt đầu năm 2022 ở mức 1.56, bị ảnh hưởng nặng bởi tình hình Ukraine (giảm xuống còn 1.42), nhưng đã phục hồi lên 1.57 vào cuối năm. Trong suốt 2023 và sang 2024, nó khá trong phạm vi từ 1.62 đến 1.63.

Bây giờ, nếu bạn đang nghĩ về dự báo đồng Đô la Úc cho vài năm tới, đây là những gì các tổ chức nói. NAB nghĩ AUD/USD có thể đạt 0.75-0.78 vào năm 2025, trong khi một số dự báo thận trọng hơn ở mức 0.66-0.71. Đối với AUD/JPY, kỳ vọng dao động từ 92 đến 116 tùy theo người hỏi. EUR/AUD có vẻ có thể duy trì trong phạm vi 1.6 với khả năng tăng lên 1.7.

Vấn đề là, AUD về cơ bản là một play dựa trên hàng hóa được đóng gói trong một đồng tiền. Khi giá quặng sắt biến động, khi Trung Quốc hắt hơi, khi tâm lý rủi ro toàn cầu thay đổi - AUD di chuyển theo nó. Thêm vào đó là chênh lệch lãi suất giữa Australia và các nền kinh tế lớn, và bạn có một bức tranh khá phức tạp.

Nếu bạn đang nghĩ đến việc giao dịch các cặp này, lợi thế rõ ràng là - thanh khoản cao, spread hẹp, và nền kinh tế Australia có các yếu tố cơ bản vững chắc. Nhược điểm? Bạn hoàn toàn phụ thuộc vào chu kỳ hàng hóa, các cú sốc toàn cầu, và chính sách của RBA. Đây không phải là giao dịch "cài đặt và quên".

Cá nhân tôi, tôi đã theo dõi các mức kỹ thuật khá cẩn thận. Phạm vi 0.65-0.68 trên AUD/USD trông có thể là một vùng hỗ trợ/kháng cự chính. Nếu vượt qua 0.70, đó có thể là điều đáng chú ý. Trên AUD/JPY, phạm vi 100-105 có vẻ quan trọng.

Tóm lại - dự báo đồng Đô la Úc phụ thuộc rất nhiều vào khung thời gian và mức độ chấp nhận rủi ro của bạn. Nhưng nếu bạn quan tâm đến việc khám phá các cặp AUD, Gate có thanh khoản tốt trên các công cụ này nếu bạn muốn thử nghiệm một số mức này. Chỉ cần chắc chắn bạn quản lý rủi ro đúng cách và không đặt cược quá nhiều vào bất kỳ giao dịch nào mà bạn không thể mất. Thị trường ngoại hối tôn trọng kỷ luật, và AUD cũng không ngoại lệ.