Vừa mới nhận ra nhiều người mới học giao dịch đều gặp phải một vấn đề — làm thế nào để nhìn nhận đường trung bình động? Chính tôi cũng bắt đầu từ đây để mày mò, hôm nay sẽ tổng hợp lại những trải nghiệm của mình.

Thực ra, đường trung bình động chính là đường trung bình cộng trượt (MA), nói đơn giản là cộng giá đóng cửa của N ngày lại rồi chia cho N, để ra một giá trị trung bình. Theo thời gian trôi qua, mỗi ngày đều có giá trị trung bình mới, nối các điểm này lại chính là đường trung bình động mà chúng ta thấy. Điểm mấu chốt nhất là: đường trung bình động cho bạn biết chi phí thị trường đang ở đâu. Ví dụ, đường trung bình 5 ngày thể hiện chi phí trung bình của thị trường trong 5 ngày qua, điều này rất hữu ích để đánh giá xu hướng.

Nhiều người ban đầu sẽ mắc lỗi, đó là nhồi nhét quá nhiều đường trung bình động vào biểu đồ, như 5 ngày, 10 ngày, 20 ngày, 50 ngày, 100 ngày, 200 ngày đều thêm vào. Nhìn có vẻ chuyên nghiệp, nhưng thực tế các tín hiệu sẽ xung đột nhau, không biết nên xem đường nào. Thật ra, điều quan trọng là đường trung bình động phải phù hợp với chu kỳ giao dịch của bạn. Giao dịch ngắn hạn dùng 5 hoặc 10 ngày để bắt động lực, giao dịch trung hạn dùng 20 hoặc 50 ngày để xác định xu hướng, dài hạn thì xem 100 hoặc 200 ngày. Kinh nghiệm của tôi là, đường trung bình không nhất thiết phải là số nguyên ngày, có người dùng MA 14 (vừa đúng hai tuần), cũng có người dùng MA 182 (gần nửa năm), thực tế không có quy tắc cố định nào là chính xác 100%, cần tự mày mò.

Về cách thiết lập đường trung bình động, ngắn hạn phù hợp với tuần (5 ngày), trung hạn phù hợp với tháng (20 ngày) và quý (60 ngày), dài hạn là năm (240 ngày). Nếu đường trung bình 5 ngày tăng mạnh, xếp trên đường trung bình tháng và quý, đó là xu hướng tăng, giá có thể sẽ bật tăng. Ngược lại, nếu đường 5 ngày nằm dưới đường quý và năm, thì thị trường đang trong xu hướng giảm.

Làm thế nào để dùng đường trung bình động để giao dịch? Cơ bản nhất là xác định hướng xu hướng. Đường trung bình hướng lên là xu hướng tăng, hướng xuống là xu hướng giảm. Nhưng quan trọng hơn là giá có đứng trên đường trung bình không. Logic giao dịch của tôi rất đơn giản: giá đứng trên đường trung bình và đường hướng lên thì thiên về mua, giá phá xuống dưới đường trung bình và đường hướng xuống thì thiên về bán hoặc chờ đợi. Khi tuần nằm trên tất cả các đường trung bình tháng và quý, gọi là sắp xếp theo chiều tăng, thể hiện sẽ có một giai đoạn tăng giá. Ngược lại, là sắp xếp theo chiều giảm, xu hướng giảm sẽ kéo dài một thời gian.

Một cách thực dụng khác là cắt nhau của các đường trung bình động. Đường trung bình ngắn hạn cắt lên trên đường dài hạn gọi là “Giao cắt vàng”, đây là tín hiệu mua. Đường trung bình ngắn hạn cắt xuống dưới đường dài hạn gọi là “Giao cắt tử thần”, đây là tín hiệu bán. Nhưng cần chú ý, đường trung bình có độ trễ, thị trường có thể đã đi xa rồi, đường trung bình mới phản ánh xu hướng. Vì vậy, tốt nhất nên kết hợp với các chỉ số dao động như RSI để bổ sung. Khi bạn phát hiện RSI xuất hiện phân kỳ (giá mới cao nhưng chỉ số không cao), cùng lúc đường trung bình cũng xuất hiện dấu hiệu chậm lại hoặc đi ngang, lúc này có thể xem xét đảo chiều.

Một cách sử dụng dễ bỏ qua nữa là đường trung bình như một mức hỗ trợ và kháng cự. Trong xu hướng tăng, giá điều chỉnh về gần đường 20 ngày mà không thủng thì bật lên, đó là hỗ trợ. Trong xu hướng giảm, giá bật lên chạm vào đường 20 ngày rồi bị đẩy lui, đó là kháng cự. Thực ra, chính là vùng chi phí để phòng thủ, phần lớn người dùng đều đặt kỳ vọng ở đây, tự nhiên sẽ có lực mua hoặc bán.

Về phân loại các đường trung bình động, có SMA (đường trung bình cộng giản đơn), WMA (đường trung bình trọng số) và EMA (đường trung bình trượt theo cấp số nhân). SMA là trung bình cộng thuần túy, WMA và EMA là các loại trung bình có trọng số lớn hơn dành cho giá gần nhất, nên so với SMA, WMA và EMA phản ánh biến động giá gần đây tốt hơn. Giao dịch ngắn hạn thường thích EMA vì nó nhạy hơn với biến động giá.

Tuy nhiên, cần nói rõ, đường trung bình động có nhược điểm cố hữu. Nó dựa trên trung bình giá quá khứ, không phải giá hiện tại, nên có độ trễ. Thời gian dài hơn thì độ trễ càng rõ. Hơn nữa, quá khứ không thể dự đoán chính xác tương lai, nên đường trung bình động mang tính dự đoán và không chắc chắn. Đó là lý do tôi khuyên không nên dựa hoàn toàn vào đường trung bình, mà phải kết hợp RSI để xác định quá mua quá bán, dùng volume để xác nhận phá vỡ giả, dùng trendline để xác nhận hướng từ cấu trúc. Không phải chỉ dựa vào chỉ số, mà là tín hiệu phải nhất quán. Khi đường trung bình, RSI, volume đều hướng về cùng một phía, xác suất thành công sẽ cao hơn rõ rệt.

Cuối cùng, cần sửa một hiểu lầm lớn: nhiều người nghĩ rằng đường trung bình động là công cụ dự đoán, sau khi xuất hiện Giao cắt vàng thì chắc chắn sẽ tăng, Giao cắt tử thần thì chắc chắn sẽ giảm. Đây hoàn toàn là hiểu lầm. Công dụng thực sự của đường trung bình động là giúp bạn đứng về phía đúng của xu hướng. Nó không thể nói trước ngày mai sẽ tăng hay giảm, nhưng sẽ cho bạn biết chi phí thị trường hiện tại nằm ở đâu, xu hướng đang đi về đâu. Không có chỉ số hoàn hảo, chỉ có hệ thống giao dịch không ngừng tối ưu. Nếu bạn muốn thử nghiệm phương pháp này, có thể mở phần mềm xem biểu đồ, chỉ giữ lại đường trung bình 20 ngày và 50 ngày, chọn một thị trường rõ ràng có xu hướng để thử chiến lược “đi theo xu hướng về lại” trong hai tuần, bạn sẽ thấy đường trung bình thực ra còn hữu dụng hơn bạn nghĩ.