Cổ phiếu bộ nhớ Đài Loan bị ảnh hưởng bởi sự sụt giảm mạnh của Seagate! Cựu Tổng giám đốc Samsung DS: Nửa cuối năm sau có thể chứng kiến sự giảm giá của chip

Seagate vì mở rộng công suất chậm đã khiến giá cổ phiếu giảm mạnh, kéo theo nhóm bộ nhớ của thị trường Đài Loan cũng bị ảnh hưởng nặng nề. Cựu Tổng giám đốc Samsung DS còn cảnh báo, khi công suất Trung Quốc mở rộng nhanh chóng và lợi ích đầu tư AI không như kỳ vọng, giá chip bộ nhớ có thể đối mặt với rủi ro giảm trong nửa cuối năm tới.

Công suất không theo kịp nhu cầu, Seagate giảm mạnh gây tác động đến cổ phiếu bộ nhớ
-----------------

Giá cổ phiếu của Seagate, nhà sản xuất ổ cứng và bộ nhớ lớn toàn cầu, đã giảm mạnh trong phiên giao dịch Mỹ sáng nay, giảm hơn 6% khi đóng cửa. Nguyên nhân chính gây ra đợt giảm này là do Giám đốc điều hành Dave Mosley của Seagate tiết lộ rằng, việc tăng thiết bị sản xuất hoặc mở rộng nhà máy để sản xuất nhiều chip hơn sẽ mất quá nhiều thời gian.

Ông nhấn mạnh rằng, ngay cả khi cuối cùng có thể đạt được nhiều công suất hơn, quyết định này cũng sẽ làm chậm tốc độ phát triển của công nghệ. Lời phát biểu này đã gây lo ngại cho các nhà đầu tư, và giới phân tích bắt đầu đặt câu hỏi liệu chuỗi cung ứng có thể đáp ứng được nhu cầu lớn do AI thúc đẩy hay không.

Cổ phiếu các đối thủ của Seagate cũng bị bán tháo. Bao gồm cả cổ phiếu của Micron, SanDisk và Western Digital đều chịu ảnh hưởng, đều giảm khoảng 5% khi đóng cửa.



Nguồn hình ảnh: Google Finance Giá cổ phiếu của Seagate đã giảm mạnh trong phiên giao dịch sáng nay tại Mỹ, giảm hơn 6% khi đóng cửa.

### Giá cổ phiếu Seagate giảm mạnh ảnh hưởng đến thị trường Đài Loan

Phiên mở cửa sáng nay, nhóm cổ phiếu bộ nhớ cũng chịu tác động. Nhà sản xuất chip điều khiển bộ nhớ hàng đầu của nhóm, Phân Liên (8299), giảm gần 10%, giá cổ phiếu xuống còn 2.465 Đài tệ; Nanya Technology (2408) giảm hơn 9%, còn 277,5 Đài tệ; Winbond (2344) cũng giảm gần 9%, với khối lượng giao dịch vượt quá 127.000 cổ phiếu.

Các cổ phiếu khác như Transcend (2451), ProMOS (8271), Powerchip (4967) và Apacer (3260) cũng đều giảm từ khoảng 3% đến 5%, toàn bộ nhóm thể hiện xu hướng giảm mạnh và yếu đi rõ rệt.



Nguồn hình ảnh: CMoney Giá cổ phiếu Seagate giảm mạnh đã ảnh hưởng đến nhóm cổ phiếu bộ nhớ của thị trường Đài Loan

Cựu Tổng giám đốc Samsung cảnh báo, chip bộ nhớ sẽ giảm giá trong năm tới
------------------

Cấu trúc cung cầu của thị trường bộ nhớ toàn cầu đang tiềm ẩn nhiều biến số. Theo báo cáo của tờ Seoul Economic Daily, cựu Tổng giám đốc bộ phận bán dẫn của Samsung Electronics, Kyung Kye-hyun, đã phát biểu công khai tại Hội nghị lần thứ 285 của Viện Kỹ thuật Hàn Quốc (NAEK) tại Seoul rằng, các doanh nghiệp Trung Quốc đang mở rộng công suất bộ nhớ với tốc độ cực kỳ tấn công.

Ông dẫn số liệu của nhiều tổ chức nghiên cứu thị trường quốc tế dự đoán rằng, khi công suất bộ nhớ toàn cầu mở rộng nhanh chóng, thị trường sẽ có sự gia tăng rõ rệt về cung trong nửa cuối năm tới, dẫn đến giá chip bộ nhớ bắt đầu đảo chiều giảm, và đến ít nhất là nửa đầu năm 2028, hiệu ứng giảm giá sẽ toàn diện thể hiện.

Kyung Kye-hyun còn nhấn mạnh rằng, nếu các công ty công nghệ lớn trong tương lai không đạt được lợi nhuận kỳ vọng từ đầu tư vốn, họ rất có thể sẽ cắt giảm quy mô đầu tư vào lĩnh vực AI. Lúc đó, thị trường tổng thể không chỉ đối mặt với áp lực giảm giá, mà còn có nguy cơ nhu cầu bộ nhớ sẽ thu hẹp sau năm 2028.

Ngoài ra, Kyung Kye-hyun còn thẳng thắn chỉ ra rằng ngành bán dẫn Hàn Quốc đang tồn tại những vấn đề cấu trúc nghiêm trọng.

Dù Hàn Quốc chiếm tới 70% thị phần DRAM toàn cầu, nhưng trong lĩnh vực thiết kế chip (Fabless), thị phần toàn cầu chỉ khoảng 1,5%. So với Đài Loan sở hữu chuỗi cung ứng hoàn chỉnh, Hàn Quốc thiếu hệ sinh thái bán dẫn toàn diện bao gồm cả thiết kế chip.

Vì vậy, ông đề xuất Hàn Quốc cần hướng tới trở thành quốc gia sản xuất công nghệ sâu (Deep Tech), phát triển bán dẫn hệ thống và công nghệ AI tự chủ, đồng thời đưa AI vào các ngành sản xuất hiện tại một cách hiệu quả.

Liệu chu kỳ siêu tăng của bộ nhớ có còn đỉnh hay không vẫn còn phải chờ quan sát
---------------

Hiện tại, chu kỳ siêu tăng của thị trường bộ nhớ phần lớn dựa trên giả thiết các tập đoàn công nghệ lớn liên tục mở rộng đầu tư vốn.

Trong vài tháng gần đây, nhu cầu xây dựng trung tâm dữ liệu AI đã thúc đẩy các công ty công nghệ lớn liên tục mở rộng mua GPU, bộ nhớ băng thông cao (HBM) và DRAM dung lượng lớn, khiến cổ phiếu bộ nhớ trở thành một trong những mục tiêu đầu tư yêu thích của nhà đầu tư toàn cầu.

Tuy nhiên, từ việc Seagate mở rộng công suất chậm gây giảm giá cổ phiếu, đến cảnh báo của Kyung Kye-hyun, đều cho thấy có những áp lực điều chỉnh tiềm tàng trong chuỗi cung ứng toàn cầu. Liệu cơn sốt đầu tư bộ nhớ do AI thúc đẩy có sắp kết thúc hay không, hay đang bước vào giai đoạn tái cấu trúc ngành công nghiệp, vẫn cần theo dõi sát sao từ thị trường.

Đọc thêm:
DDR5 32G vượt 10.000 đồng! Nhu cầu AI tập trung tranh đoạt bộ nhớ, Transcend: Chu kỳ lớn của ngành lần đầu tiên trong 25 năm
AI tranh đoạt bộ nhớ, thiếu hàng gây sốt cho máy chơi game! Đồn đoán PS6, Xbox mới có thể hoãn ra mắt