Gần đây thấy nhiều người hỏi cách đầu tư vàng, tôi đã tổng hợp kinh nghiệm của mình trong vài năm qua, chia sẻ 5 phương pháp mua vàng, mỗi phương pháp đều có ưu nhược điểm riêng.

Trước tiên nói về tình hình giá vàng hiện tại. Từ năm ngoái đến năm nay, vàng liên tục tăng giá, bắt đầu từ đầu năm 2024 đã tăng mạnh, hiện đã vượt qua 3700 USD. Nguyên nhân chính là Cục Dự trữ Liên bang Mỹ hạ lãi suất, rủi ro địa chính trị gia tăng, cùng với các ngân hàng trung ương các quốc gia điên cuồng mua vàng. Năm ngoái, tổng lượng mua ròng vàng của các ngân hàng trung ương toàn cầu đạt 1045 tấn, liên tiếp vượt 1000 tấn trong ba năm, điều này trực tiếp hỗ trợ giá vàng tăng. Goldman Sachs dự đoán giá vàng trung hạn năm nay có thể lên tới 4000 USD.

Tuy nhiên, thành thật mà nói, giá vàng ngắn hạn rất khó dự đoán, các yếu tố ảnh hưởng quá phức tạp. Nếu bạn muốn giữ vàng lâu dài để bảo toàn giá trị và tăng trưởng, trọng tâm là tìm điểm vào tốt, đừng đợi giá tăng rồi mới nghĩ đến việc vào. Về dài hạn, có thể xem xét vàng vật chất, sổ tiết kiệm vàng hoặc ETF vàng. Nếu bạn có thể chấp nhận rủi ro, muốn kiếm lời từ biến động ngắn hạn, thì phải học cách phân tích thị trường, dùng hợp đồng tương lai hoặc hợp đồng chênh lệch sẽ hiệu quả hơn.

Nói về vàng vật chất trước. Vàng thỏi, vàng miếng loại vật chất này rủi ro thấp nhất, cũng đơn giản nhất. Vàng miếng mua ở đâu hợp lý nhất? Ngân hàng Taiwan là lựa chọn đáng tin cậy nhất, là ngân hàng duy nhất ở Đài Loan có giao dịch vàng vật chất, vàng của họ đến từ ngân hàng Thụy Sĩ, chất lượng đảm bảo, mức mua tối thiểu từ 100 gram. Nếu muốn mua vàng nhỏ hơn, tiệm vàng hoặc tiệm cầm đồ cũng được, nhưng cần chú ý đến độ tinh khiết. Tuy nhiên, vàng vật chất có vấn đề là giá cao, cần lưu trữ, phí giao dịch nhiều, lại ít tính thanh khoản, mua bán khá phiền phức. Về thuế, giao dịch trên 50.000 TWD còn phải khai thuế thu nhập.

Sổ tiết kiệm vàng thì tiện hơn nhiều, còn gọi là "vàng giấy". Ngân hàng giúp bạn giữ gìn, chỉ cần xem sổ là xong, không cần lo lắng về an toàn của vàng vật chất. Ngân hàng Đài Loan, China Trust, First Bank đều có dịch vụ này. Mua bằng TWD thì phải chịu rủi ro tỷ giá, mua bằng ngoại tệ thì ban đầu đã có chi phí đổi tiền, tổng thể chi phí cũng tương đương, thuộc mức trung bình. Nhưng cần chú ý, mua bán nhiều lần sẽ tích tụ phí, nên không khuyên giao dịch quá thường xuyên.

ETF vàng là một lựa chọn khác. Có thể mua ETF vàng của thị trường Đài Loan hoặc của Mỹ như GLD hoặc IAU. Ưu điểm là mức tối thiểu thấp, giao dịch dễ dàng, tính thanh khoản tốt, nhược điểm là chỉ có thể mua để mua lên, không thể bán khống, còn phải trả phí quản lý. ETF vàng của Mỹ thường rẻ hơn ETF Đài Loan, nhưng cần mở tài khoản Mỹ và đổi tiền.

Nếu bạn muốn lợi nhuận cao hơn, sẵn sàng chấp nhận rủi ro lớn hơn, có thể xem xét hợp đồng tương lai hoặc CFD. Hợp đồng tương lai vàng có thể giao dịch hai chiều, thời gian giao dịch dài, 24/7 liên kết quốc tế, dùng đòn bẩy có thể vào lệnh với số vốn nhỏ. Nhược điểm là có ngày đáo hạn, cần chuyển vị thế, đòn bẩy cũng làm tăng khả năng thua lỗ. CFD linh hoạt hơn, không có ngày đáo hạn, đòn bẩy đa dạng, chỉ cần vài chục USD là có thể bắt đầu giao dịch. Cả hai công cụ đều phù hợp cho giao dịch ngắn hạn, nhưng đều đòi hỏi kinh nghiệm và ý thức kiểm soát rủi ro.

Thành thật mà nói, đầu tư vàng quan trọng nhất là phải dựa vào mục tiêu của bản thân để chọn phương pháp. Muốn giữ giá trị? Hay muốn kiếm lời từ chênh lệch giá? Vốn đầu tư nhiều hay ít? Có thể chấp nhận rủi ro không? Tất cả đều quyết định bạn nên chọn cách nào. Cá nhân tôi khuyên, người mới bắt đầu nên từ sổ tiết kiệm vàng hoặc ETF, mức đầu tư thấp, rủi ro kiểm soát được. Khi đã tích lũy đủ kinh nghiệm, hãy xem xét các công cụ đòn bẩy cao như hợp đồng tương lai hoặc CFD.

Cuối cùng, nói một câu, tại sao nhiều người đầu tư vàng như vậy? Bởi vì vàng thực sự là một công cụ phòng ngừa rủi ro tốt. Mỗi khi kinh tế bất ổn, chiến tranh, lạm phát tăng cao, mọi người đều đổ xô vào vàng. Các nhà đầu tư tổ chức thường sẽ phân bổ khoảng 10% danh mục vào vàng, chính là lý do này. Chỉ cần xuất hiện rủi ro hệ thống, giá vàng thường sẽ tăng mạnh. Vì vậy, vàng vừa có thể là tài sản giữ giá dài hạn, vừa là công cụ kiếm lời ngắn hạn từ biến động giá.