Gần đây phát hiện nhiều nhà giao dịch mới vẫn còn khá xa lạ với chỉ báo SMA (đường trung bình động đơn giản), thực ra đây là một trong những công cụ phân tích kỹ thuật hữu dụng nhất. Mình đã dùng nó nhiều năm, muốn chia sẻ cách chơi nó cho mọi người.

Đầu tiên nói về SMA thực sự là gì. Nói đơn giản, chính là cộng tất cả giá đóng cửa của một khoảng thời gian rồi chia cho số ngày đó. Ví dụ bạn muốn tính SMA 20 ngày, thì cộng tất cả giá đóng cửa của 20 ngày qua rồi chia cho 20. Lợi ích của cách làm này là gì? Có thể giúp bạn lọc bỏ "nhiễu" của biến động giá, nhìn rõ hơn xu hướng chung.

Lấy ví dụ thực tế. Giả sử giá đóng cửa của một cổ phiếu trong 15 ngày là 30, 35, 38, 29, 31, 28, 33, 35, 34, 32, 33, 29, 31, 36, 34. Bạn muốn tính SMA 10 ngày, thì điểm dữ liệu đầu tiên chính là trung bình của 10 ngày đầu, khoảng 32.6. Sau đó, điểm tiếp theo bỏ đi ngày đầu tiên (30), cộng thêm ngày 11 (33), rồi tính trung bình, ra khoảng 32.9. Dần dần tích lũy đủ dữ liệu, nối lại sẽ thành một đường xu hướng.

Nhiều nhà giao dịch thích dùng SMA các chu kỳ khác nhau để xác định xu hướng. Đường SMA 200 ngày thường đại diện cho xu hướng dài hạn, SMA 50 ngày cho trung hạn, còn 10 đến 20 ngày dùng để xác định xu hướng ngắn hạn. Khi giá vượt lên trên đường trung bình, thường là tín hiệu mua vào; khi giá phá xuống dưới đường trung bình, có thể nên xem xét bán ra.

Nhưng cần nhắc một điểm quan trọng. SMA dựa trên giá quá khứ, nên nó vốn dĩ có độ trễ, tức là khi tín hiệu xuất hiện, thị trường có thể đã đi qua một đoạn rồi. Trong các thị trường dao động, đặc biệt dễ xuất hiện tín hiệu giả, giá sẽ liên tục xuyên qua đường trung bình, tạo ra nhiều tín hiệu mua bán không chính xác.

Chiến lược mình thường dùng là cắt nhau của các đường trung bình động. Ví dụ, vẽ cùng lúc SMA 20 và SMA 50, khi đường ngắn hạn cắt lên trên đường dài hạn (gọi là "Golden Cross"), thường có nghĩa là giá có thể sẽ tăng; ngược lại, khi đường ngắn hạn cắt xuống dưới đường dài hạn ("Death Cross"), cần cẩn thận xu hướng giảm có thể đến. Phương pháp này rất hiệu quả trong các thị trường xu hướng rõ ràng.

Việc thiết lập SMA thực ra rất đơn giản. Trong hầu hết phần mềm phân tích, tìm mục chỉ báo kỹ thuật, chọn đường trung bình động, rồi theo nhu cầu thiết lập chu kỳ là xong. Mình thường đặt 3 đến 4 đường SMA các chu kỳ khác nhau, dùng màu sắc khác nhau để phân biệt, giúp dễ nhìn ra xu hướng của các khung thời gian khác nhau.

Cuối cùng muốn nhấn mạnh rằng, không có chỉ báo nào là hoàn hảo. SMA chỉ là công cụ, quyết định giao dịch thực sự còn cần kết hợp với RSI, MACD và các chỉ báo khác để xác nhận, như vậy mới có thể lọc tín hiệu giả hiệu quả, nâng cao tỷ lệ thắng. Đặc biệt, nếu bạn dùng SMA trong thị trường chứng khoán, nhất định phải nghiên cứu kỹ, đừng chỉ dựa vào một chỉ báo duy nhất.