Bạn biết đấy, sau hơn một thập kỷ hoạt động trong lĩnh vực tiền điện tử, tôi đã học được rằng phần lớn mọi người tiếp cận thị trường này như thể họ đang chơi một trò chơi mà họ chưa hoàn toàn hiểu rõ. Hãy để tôi chia sẻ những gì tôi thực sự đã học được trên đường đi, bởi thành thật mà nói, những bài học này còn vượt xa việc chỉ kiếm tiền.

Khi tôi lần đầu tiên nghiêm túc với lĩnh vực tiền điện tử, tôi khá liều lĩnh. Nhưng sau vài lần thị trường sụp đổ, tôi nhận ra điều gì đó căn bản đã thay đổi trong cách tôi suy nghĩ về đầu tư. Điều đầu tiên khiến tôi nhớ mãi là tầm quan trọng của việc ghi chép chi tiết. Ý tôi là, ghi chép cực kỳ chi tiết. Cảm xúc của bạn, các giao dịch của bạn, lý do tại thời điểm đó. Mọi người nghĩ rằng trí nhớ của họ là đáng tin cậy, nhưng nó luôn dối trá. Chỉ bằng cách quay lại xem xét những gì thực sự đã xảy ra, bạn mới có thể nhận ra các mẫu trong hành vi của chính mình. Và tôi nói thật, đó là nơi sự trưởng thành thực sự của một nhà đầu tư bắt đầu.

Phần nhận thức thứ hai đến một cách khó khăn hơn. Tôi từng đặt tất cả vào các vị trí mà tôi tin tưởng. Vấn đề là? Các sự kiện đen swan không quan tâm đến niềm tin của bạn. Chúng vẫn xảy ra, đặc biệt trong crypto nơi độ biến động là phần không thể thiếu của DNA. Tôi biết cảm giác muốn đặt hết tất cả vào một lần là thật, đặc biệt khi bạn có vốn hạn chế hoặc bạn tin rằng thứ gì đó sắp bùng nổ. Nhưng tôi đã học cách giữ kỷ luật. Bây giờ tôi giữ ít nhất 15% vị trí của mình dành cho các cơ hội khi thị trường giảm. Phải mất một thời gian tôi mới cam kết với điều này vì thành thật mà nói, nhìn tiền mặt nằm im cảm thấy rất tệ. Nhưng khoản dự phòng đó đã cứu tôi nhiều hơn tôi có thể đếm.

Dưới đây là điều mà hầu hết mọi người sẽ không nói với bạn: những đợt giảm mạnh tiết lộ tất cả về bản chất con người. Tôi đã giúp người lạ biến những số tiền nhỏ thành tiền thay đổi cuộc đời, và bạn sẽ ngạc nhiên khi thấy phản ứng của mọi người khác nhau như thế nào. Có người thực sự cảm ơn bạn. Người khác? Họ nhận công khi giá lên và đổ lỗi cho bạn khi giá xuống. Cái vụ sụp đổ gần đây đã dạy tôi chính xác ai xứng đáng với thời gian của tôi và ai không.

Nhưng bí quyết thực sự để không hoảng loạn trong thời kỳ biến động đơn giản hơn bạn nghĩ. Tôi chỉ mua những tài sản mà tôi hoàn toàn thoải mái giữ trong vòng năm năm hoặc hơn thế nữa. Đó đã trở thành chính sách bảo hiểm cá nhân của tôi để ngủ yên mỗi đêm. Ngay cả các vị trí nhỏ, mang tính đầu cơ mà tôi thỉnh thoảng nắm giữ cũng đủ nhỏ để mất chúng hoàn toàn mà không làm tôi lung lay. Khi bạn xây dựng danh mục như vậy, những đợt giảm đột ngột 30% không còn cảm giác như thảm họa nữa.

Nhìn vào lịch sử thực tế của Bitcoin, điều gì đó thú vị xuất hiện. Mỗi đợt sụp đổ lớn khoảng 40% đều được theo sau bởi một đợt phục hồi mạnh, thường từ 20-30%, thường trong vòng vài ngày. Đó không phải là ngẫu nhiên. Đó là mẫu hình. Và các mẫu hình quan trọng khi bạn nghĩ về lĩnh vực tiền điện tử như một trò chơi dài hạn. Lý do tôi không sợ là vì tôi đã nội tâm hóa rằng Bitcoin sẽ không về 0. Nếu nó sẽ về 0, đã xảy ra từ nhiều năm trước rồi. Chính phủ đã cố gắng tiêu diệt nó. Các nhóm lợi ích giàu có đã cố gắng tiêu diệt nó. Nhưng đây chúng ta, và nó vẫn phát triển mạnh. Điều đó nói lên điều gì đó.

Bây giờ, hãy để tôi nói thẳng về đòn bẩy và hợp đồng. Ngày 19 tháng 5 đã dạy tôi bài học này một cách đau đớn. 600.000 người bị thanh lý trong một ngày. Sáu tỷ đô la biến mất trong một giờ. Mười tám tỷ trong 24 giờ. Đó là hình dạng của hợp đồng trong một vụ sụp đổ—một máy xay thịt. Tôi đặt ra một quy tắc cứng sau đó: đòn bẩy không bao giờ vượt quá 3% tổng vốn của tôi. Và bất kỳ tiền nào tôi kiếm được từ hợp đồng? Tôi rút ngay lập tức và tiếp tục. Bởi vì hôm nay là của bạn, ngày mai nó sẽ thuộc về người khác.

Trong những lúc hoảng loạn cực độ, hãy bỏ qua tin tức hoàn toàn. Khi thị trường bùng nổ, các câu chuyện tích cực tràn ngập khắp nơi. Khi chúng sụp đổ, các tiêu đề tiêu cực gây sốc xuất hiện đặc biệt nhằm đẩy bạn vào trạng thái hoảng loạn bán tháo. Đó là mục đích của họ. Các phương tiện truyền thông thêm dầu vào lửa cho đến khi bạn vứt bỏ vị trí cuối cùng của mình. Đừng để bị lừa. Nhớ rằng những gì bạn mua là thứ bạn có thể giữ trong nhiều năm, vậy tại sao các tiêu đề hoảng loạn ngắn hạn lại thay đổi điều đó? Cũng vậy với các nhóm chat trong các đợt sụp đổ—hãy tắt âm chúng đi. Những người đó đang hoảng sợ và chỉ muốn có người đồng hành trong cơn hoảng loạn của họ.

Những nhà đầu tư thành công liên tục hiểu về chu kỳ. Thị trường tăng theo sau thị trường giảm. Đó không phải là triết lý, đó là lịch sử. Ngay cả khi nhìn rộng hơn vào lịch sử nhân loại, mọi cuộc khủng hoảng tài chính cuối cùng đều đảo chiều. Mỗi cuộc chiến tranh, mỗi thảm họa—mọi người đều hồi phục. Lĩnh vực tiền điện tử cũng theo cùng một mẫu hình. Kiên nhẫn trong thời kỳ suy thoái chính là cách bạn chuẩn bị cho sự tăng trưởng tất yếu.

Cuối cùng, hãy tôn trọng thị trường đủ để chọn những con đường người khác không dám đi. Khi Bitcoin chạm đến một mức nhất định, có bao nhiêu người thực sự bán ra? Có bao nhiêu người dám mua vào? Khoảng cách giữa những gì mọi người muốn làm và những gì họ thực sự làm chính là nơi ẩn chứa lợi nhuận thực sự. Mọi người nghĩ rằng crypto dễ dàng trong các thị trường tăng trưởng. Mua một thứ gì đó và xem nó nhân lên. Nhưng khi bạn thực sự giữ qua biến động, đó là lúc bạn học được ý nghĩa thực sự của 'hodling'.

Nếu bạn vẫn đang cố gắng hiểu tất cả điều này, hãy chú ý cách thị trường thực sự di chuyển. Theo dõi $BTC, $ETH, $SHIB—xem cách chúng phản ứng trong các điều kiện khác nhau. Lĩnh vực tiền điện tử thưởng cho những ai học hỏi từ lịch sử và thực thi kỷ luật.