Đang theo dõi một điều gì đó thú vị diễn ra trên thị trường gần đây. Tất cả các công ty công nghệ vốn hóa lớn này đang đổ hàng trăm tỷ vào hạ tầng AI, điều này rõ ràng đồng nghĩa với nhu cầu điện năng khổng lồ. Nhưng điều khiến tôi chú ý là cổ phiếu năng lượng sạch đang âm thầm có một khoảnh khắc nhờ vào đó.

Quỹ ETF Năng lượng Sạch Toàn Cầu của iShares đã thực sự vượt trội. Tăng 66% trong năm qua, nghĩa là nó đang vượt xa S&P 500, Nasdaq-100, và thậm chí các tên tuổi dầu mỏ lớn như ExxonMobil. Đó là loại hiệu suất khiến bạn phải chú ý và để ý hơn.

Điều gì đang thúc đẩy điều này? Các trung tâm dữ liệu cần nguồn điện - lượng lớn đến điên cuồng. Các công ty như Alphabet, Meta, và Microsoft đang ký các hợp đồng với các công ty tiện ích để khởi động lại các nhà máy hạt nhân cũ chỉ để duy trì hoạt động AI của họ. Và ngành năng lượng tái tạo đang bước vào để lấp đầy khoảng trống đó. Không gian ETF năng lượng xanh đang hưởng lợi trực tiếp từ sự chuyển đổi này.

Theo dự báo mới nhất của IEA, nhu cầu điện toàn cầu dự kiến sẽ tăng ít nhất 40% vào năm 2035. Đầu tư vào sản xuất điện đã đạt một nghìn tỷ đô la mỗi năm, tăng 70% kể từ năm 2015. Phần thú vị nhất? Năng lượng mặt trời sẽ chiếm 80% sự mở rộng của năng lượng tái tạo trong năm năm tới. Nó rẻ hơn, dễ cấp phép hơn, và mọi người thực sự muốn nó.

Nhìn vào các khoản holdings của ICLN, các vị trí hàng đầu kể câu chuyện. Bloom Energy chiếm 10,4% của quỹ - họ cung cấp pin nhiên liệu cho các trung tâm dữ liệu. Nextpower chiếm 9,8% với các hệ thống năng lượng mặt trời tiên tiến. First Solar chiếm 6,9% là nhà sản xuất năng lượng mặt trời lớn nhất của Mỹ. Bạn còn có Iberdrola và China Yangtze Power đứng trong top năm. Đây không phải là những lựa chọn ngẫu nhiên - chúng được định vị trực tiếp cho việc xây dựng năng lượng.

Bây giờ, quỹ ETF năng lượng xanh này chưa phải lúc nào cũng suôn sẻ. Việc tăng lãi suất trong 2022-2023 đã gây áp lực lớn lên các cổ phiếu năng lượng tái tạo. Quỹ trung bình giảm 8,9% mỗi năm trong vòng năm năm. Nhưng đã có một sự thay đổi. Khi lãi suất giảm và nhu cầu năng lượng AI tăng tốc, ETF đã tăng 46,6% trong năm ngoái và đã tăng hơn 10% trong năm 2026.

Điều thú vị là định giá. Tỷ lệ P/E hiện tại là 17,3 so với 30 của S&P 500. Ngay cả sau đợt tăng gần đây, nó không trông có vẻ quá đắt. Tỷ lệ chi phí quản lý là 0,39%, khá hợp lý cho những gì bạn nhận được.

Rõ ràng có những rủi ro. Năm cổ phiếu hàng đầu chiếm 37% danh mục, nên mức độ tập trung là có thật. Một quý tệ từ một vị trí lớn có thể gây ảnh hưởng lớn. Và các biến động chính trị có thể tác động đến chính sách hỗ trợ cho năng lượng tái tạo. Nhưng nếu bạn tin rằng việc xây dựng AI sẽ tiếp tục và bạn muốn có sự tiếp xúc với quá trình chuyển đổi năng lượng sạch, quỹ ETF năng lượng xanh này xứng đáng để xem xét nghiêm túc. Các yếu tố cơ bản đã có, nhu cầu là thực, và thời điểm có thể thực sự phù hợp.