Gần đây thấy nhiều người mới hỏi ý nghĩa của việc爆倉, tôi quyết định giải thích rõ ràng nhất có thể về chuyện này.

Trước tiên, bắt đầu từ những điều cơ bản nhất. Nếu bạn có 50.000 đô la Mỹ, mua một Bitcoin trị giá 50.000 đô la, đó là giao dịch bình thường. Nhưng giao dịch ký quỹ thì khác, bạn chỉ dùng 5.000 đô la, phần còn lại 45.000 tôi thay bạn bỏ ra, đó là đòn bẩy mười lần. Tất nhiên số tiền tôi bỏ ra không phải là cho không, đó là vay bạn, bạn phải trả lại.

Nghe có vẻ hấp dẫn phải không? Khi Bitcoin tăng lên 55.000 đô la, bạn chỉ bỏ ra 5.000 vốn ban đầu, rồi có thể thu về lợi nhuận ròng 10.000 đô la. Tương đương với việc vốn của bạn nhân đôi trực tiếp. Nhưng vấn đề là gì nếu Bitcoin giảm xuống còn 44.000 đô la? Chỉ giảm 10%, nhưng dưới đòn bẩy mười lần, 5.000 của bạn sẽ biến mất. Lúc đó bạn nghĩ giá sẽ hồi phục, tôi có thể chờ, nhưng tiền tôi vay bạn thì không thể chờ. Tại sao 45.000 của tôi phải cùng bạn đánh cược? Tôi có quyền bán coin ngay lập tức, lấy lại tiền của tôi.

Nếu bán chậm quá, Bitcoin lại giảm xuống còn 44.000 đô la, bạn không những mất sạch vốn, còn phải nợ tôi 1.000 đô la. Số tiền 1.000 đó trở thành khoản nợ của bạn, phải trả lại. Đó chính là爆倉.

Muốn tránh爆倉? Cách duy nhất là bổ sung thêm vốn. Thêm 5.000 đô la vào tài khoản, như vậy tổng giá trị tiền mặt cộng với giá trị Bitcoin của bạn lại vượt quá 45.000 đô la, tôi mới yên tâm.

Nhưng ở đây có một câu chuyện đen tối. Trong nước từng có nhiều sàn giao dịch giả mạo, khác với những trang web lừa đảo tự tạo dữ liệu giả, những sàn này dữ liệu đều thật, nhưng vẫn có thể khiến nhà đầu tư mất sạch vốn.

Cách thức thực ra rất đơn giản. Ví dụ một loại sản phẩm đòn bẩy mười lần, giá ở mức 50.000. Giao dịch kiểm soát toàn bộ vị thế của nhà đầu tư, số dư tài khoản, tỷ lệ đòn bẩy thực tế, rõ ràng từng chút một. Chỉ cần vào giữa đêm, chọn một thời điểm tối tăm, hợp tác cùng vài nhà cái có thực lực, chuẩn bị nguồn vốn lớn, là có thể quét sạch tất cả mọi người.

Tại sao phải là ban đêm? Bởi vì phần lớn nhà đầu tư đều đang ngủ. Bạn ngủ rồi làm sao kịp bổ sung vị thế?

Vào đêm, vài nhà cái điên cuồng mua vào, đẩy giá từ 50.000 lên 55.000. Lúc này, các nhà đầu tư short toàn bộ, đòn bẩy mười lần trực tiếp chạm mức giới hạn. Nhà đầu tư còn đang ngủ, không thể bổ sung vị thế, coin của họ sẽ bị thanh lý. Việc này không tốn nhiều tiền, vì phần lớn người đều ngủ, chỉ cần một lượng vốn nhỏ cũng có thể đẩy giá lên cao. Sau đó, các vị thế short bị thanh lý, tự tạo thành các lệnh mua mới, giúp nhà cái tiếp tục đẩy giá.

Khi giá tiếp tục tăng, các nhà đầu tư đòn bẩy tám, chín lần cũng bắt đầu爆倉. Nhà cái chỉ cần ít tiền, có thể liên tục nhân lên, quét sạch các nhà đầu tư đòn bẩy tám, bảy, thậm chí những người cẩn trọng hơn. Giả sử giá từ 50.000 lên 75.000, các nhà short đòn bẩy trên 5 lần đều爆倉. Những khoản tiền爆倉 đó đi đâu? Nếu nhà cái cũng dùng đòn bẩy mười lần, từ 50.000 đến 75.000, lợi nhuận thu về có thể gấp bốn lần.

Điều thú vị hơn nữa là, nhà cái sau khi quét sạch các vị thế short còn có thể đảo chiều. Họ có thể điên cuồng short, bán tháo để đẩy giá xuống. Vì từ 50.000 đến 75.000 đều do nhà cái kéo lên, lượng bán theo kiểu theo sóng không nhiều. Từ 75.000 đập xuống 50.000, không quá khó. Thêm vốn nữa, đảo chiều một lần nữa, từ 50.000 đập xuống 25.000. Lúc này, các nhà đầu tư mua dài trên 5 lần đòn bẩy,爆倉 hết, nhà cái mua vào chốt lời, kiếm lời khủng.

Tất cả các giao dịch đều thật, chỉ là cần số vốn lớn hơn nhiều so với nhà đầu tư nhỏ lẻ, và có dữ liệu nội bộ về các vị thế, tỷ lệ đòn bẩy của nhà đầu tư nhỏ. Biết rõ giá trị vị thế, tỷ lệ đòn bẩy, thời điểm nhà đầu tư không hoạt động, có thể nhắm đúng mục tiêu quét sạch. Nhà đầu tư nhỏ dù mua dài hay short đều爆倉, nhà cái kiếm lời gấp nhiều lần.

Câu chuyện trên không phải về Bitcoin, chỉ là các sàn giao dịch đen tối không có kiểm soát của dân trong dân. Dù Bitcoin rất chính quy, đâu có nhà cái? Đâu có 20% người kiểm soát 80% vốn? Và Bitcoin an toàn như vậy, làm sao có thể có người chơi dữ liệu giao dịch để lừa tiền?

Tóm lại, Bitcoin rất tốt,爆倉 chắc chắn là hiện tượng bình thường của thị trường, chắc chắn không có màn che đậy gì.

Nếu bạn muốn sâu vào thị trường coin mà chưa biết bắt đầu từ đâu, muốn nhanh chóng vào nghề, có thể xem phần giới thiệu trên trang chủ của tôi, chúng ta có thể trao đổi, tạo ra nơi thảo luận cho mọi người. Có cơ hội tôi sẽ cùng mọi người xây dựng các dự án hợp đồng và spot. Nhưng trước tiên, nói rõ một câu, đừng hỏi tôi có nên mua coin nào đó hay làm sao để kiếm tiền từ coin, tôi thật sự không biết. Hy vọng cuộc gặp gỡ của chúng ta luôn giữ được vẻ ban đầu.