MONTREAL, ngày 19 tháng 2 năm 2026 (GLOBE NEWSWIRE) – Supremex Inc. (“Supremex” hoặc “Công ty”) (TSX: SXP), nhà sản xuất và tiếp thị phong bì hàng đầu Bắc Mỹ và nhà cung cấp các giải pháp đóng gói dựa trên giấy ngày càng mở rộng, hôm nay công bố kết quả cho quý 4 và năm tài chính kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025. Công ty sẽ tổ chức cuộc gọi hội nghị để thảo luận về các kết quả này hôm nay lúc 10:00 sáng (giờ miền Đông).

Điểm nổi bật tài chính Quý 4 và các sự kiện gần đây

Tổng doanh thu 72,9 triệu đô la, tăng 5,6% so với 69,1 triệu đô la trong quý 4 năm 2024.

Doanh thu phân khúc phong bì là 48,9 triệu đô la, so với 48,8 triệu đô la trong quý 4 năm 2024.

Doanh thu phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt là 24,0 triệu đô la, tăng 18,3% so với 20,3 triệu đô la năm ngoái.

Lợi nhuận ròng tổng cộng 1,3 triệu đô la, so với 5,8 triệu đô la trong quý 4 năm 2024.

Thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,05 đô la, so với 0,23 đô la trong quý 4 năm 2024.

EBITDA điều chỉnh1 là 9,1 triệu đô la, hoặc 12,5% doanh thu, so với 12,9 triệu đô la, hoặc 18,7% doanh thu, năm ngoái.

Mua lại vào ngày 8 tháng 12 năm 2025 của Elite Envelope & Graphics Inc. (“Elite Envelope”), một nhà sản xuất phong bì đặt tại Randolph, Massachusetts.

Vào ngày 18 tháng 2 năm 2026, Hội đồng quản trị đã tuyên bố cổ tức hàng quý 0,05 đô la trên mỗi cổ phiếu phổ thông, sẽ thanh toán vào ngày 2 tháng 4 năm 2026, cho cổ đông ghi danh vào cuối ngày làm việc ngày 19 tháng 3 năm 2026.

Vào ngày 18 tháng 2 năm 2026, Công ty đã gia hạn thời hạn đáo hạn của hạn mức tín dụng xoay vòng có đảm bảo đến tháng 7 năm 2028.

Điểm nổi bật năm tài chính

Tổng doanh thu 274,8 triệu đô la, so với 281,0 triệu đô la năm ngoái.

Doanh thu phân khúc phong bì là 186,3 triệu đô la, so với 199,2 triệu đô la một năm trước.

Doanh thu phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt là 88,5 triệu đô la, tăng 8,1% so với 81,9 triệu đô la năm 2024.

Lợi nhuận ròng là 12,0 triệu đô la, so với khoản lỗ 11,7 triệu đô la năm 2024.

Thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,49 đô la, so với khoản lỗ 0,47 đô la một năm trước.

EBITDA điều chỉnh1 là 30,0 triệu đô la, hoặc 10,9% doanh thu, so với 40,3 triệu đô la, hoặc 14,4% doanh thu, năm ngoái.

Hoàn tất giao dịch bán và thuê lại hai bất động sản tại LaSalle, Quebec và Etobicoke, Ontario với tổng số tiền thu về 53,0 triệu đô la.

Vào ngày 25 tháng 9 năm 2025, Công ty đã trả cổ tức đặc biệt 0,50 đô la cho cổ đông ghi danh vào ngày 10 tháng 9 năm 2025.

Mua lại vào ngày 7 tháng 7 năm 2025, các tài sản của Trans-Graphique, nhà cung cấp giải pháp đóng hộp gấp.

Mua lại vào ngày 14 tháng 7 năm 2025, các tài sản của Enveloppe Laurentide, nhà cung cấp phong bì tại Đông Canada.

Mua 171.098 cổ phiếu với số tiền 0,6 triệu đô la theo chương trình Mua lại cổ phiếu thông thường.
  
  
  

 






Tiếp tục câu chuyện

Điểm nổi bật tài chính (tính bằng nghìn đô la, trừ các khoản trên mỗi cổ phiếu và biên lợi nhuận)	Kỳ kết thúc 3 tháng tính đến ngày 31 tháng 12				Kỳ kết thúc 12 tháng tính đến ngày 31 tháng 12
2025		2024		2025		2024
Báo cáo kết quả hoạt động
Doanh thu	72,917		69,075		274,780		281,035
Lợi nhuận hoạt động	4,188		8,811		10,022		(4,090	)
EBITDA điều chỉnh(1)	9,089		12,919		29,952		40,333
Biên lợi nhuận EBITDA điều chỉnh(1)	12.5%		18.7%		10.9%		14.4%
Lợi nhuận (lỗ) ròng	1,284		5,819		12,022		(11,743	)
Thu nhập ròng cơ bản và pha loãng trên mỗi cổ phiếu	0.05		0.23		0.49		(0.47	)
Lợi nhuận ròng (đã điều chỉnh)(1)	1,528		5,211		8,429		11,874
Thu nhập ròng (đã điều chỉnh) trên mỗi cổ phiếu(1)	0.06		0.20		0.34		0.48
Dòng tiền
Dòng tiền ròng từ hoạt động kinh doanh	14,088		9,201		20,749		32,087
Dòng tiền tự do(1)	13,409		8,676		73,200		31,698

(1) Các số liệu tài chính không theo IFRS hoặc tỷ lệ tài chính không chuẩn. Các số liệu này không có ý nghĩa chuẩn hóa theo IFRS và có thể không so sánh được với các số liệu tương tự của các tổ chức khác. Tham khảo phần các số liệu tài chính không theo IFRS để biết định nghĩa và đối chiếu.

“Dù chúng tôi chưa đạt được mục tiêu vào cuối năm, chúng tôi hài lòng với sự tăng trưởng doanh thu theo tuần tự và biên lợi nhuận EBITDA điều chỉnh của cả hai lĩnh vực kinh doanh trong quý 4 năm 2025, so với quý 3,” ông Stewart Emerson, Chủ tịch và Giám đốc điều hành của Supremex, cho biết. “Trong lĩnh vực phong bì, có vẻ như các sức ép lớn do các cuộc đình công của Canada Post trong ba quý đầu đã giảm bớt và chúng tôi tiếp tục thâm nhập thị trường Mỹ trong khi thúc đẩy hiệu quả hoạt động trên toàn mạng lưới. Chúng tôi cũng hoàn tất một thương vụ mua lại nhỏ để nâng cao sự hiện diện của mình tại khu vực Đông Bắc nước Mỹ. Trong lĩnh vực đóng gói & Sản phẩm đặc biệt, hiệu suất mạnh mẽ từ hoạt động gấp hộp, cùng với đà duy trì trong các giải pháp đóng gói thương mại điện tử, đã tạo ra gần 20% tăng trưởng doanh thu, cả theo tuần tự và so với cùng kỳ năm ngoái.”

“Bước vào năm 2026, Supremex có vị thế vững chắc với bảng cân đối kế toán gần như không nợ, mang lại sự linh hoạt lớn để thực hiện kế hoạch kinh doanh và duy trì tăng trưởng lợi nhuận dài hạn. Chiến lược của chúng tôi tập trung vào tối đa hóa dòng tiền, thúc đẩy tăng trưởng doanh thu, kiểm soát chặt chẽ chi phí và nâng cao hiệu quả mạng lưới. Về mặt tạo giá trị, chúng tôi vẫn cam kết tối ưu hóa lợi nhuận cho cổ đông,” ông Emerson kết luận.

Tóm tắt các kỳ ba và mười hai tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025

Doanh thu

Tổng doanh thu trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 đạt 72,9 triệu đô la, tăng 3,8 triệu đô la, tương đương 5,6%, so với cùng kỳ năm 2024.

Tổng doanh thu trong kỳ mười hai tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 274,8 triệu đô la, giảm 6,3 triệu đô la, tương đương 2,2%, so với cùng kỳ năm 2024.

Phân khúc phong bì

Doanh thu trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 48,9 triệu đô la, tăng nhẹ so với 48,8 triệu đô la trong cùng kỳ năm 2024. Sự biến động phản ánh mức tăng 5,3% về số lượng đơn vị bán ra, nhờ sự đóng góp của Enveloppe Laurentide, các khách hàng mới và tăng thị phần tại Mỹ, cũng như doanh số từ Elite Envelope. Mức tăng về khối lượng bị giảm bớt phần nào bởi các cuộc đình công của Canada Post và sự không chắc chắn của thị trường liên quan. Giá bán trung bình giảm 4,8%, chủ yếu do giảm mạnh doanh số bán cho một khách hàng lớn tại Mỹ trong quý 4 năm 2025 so với quý 4 năm ngoái và do giá bán trung bình thấp hơn từ khối lượng mua từ Enveloppe Laurentide. Phân khúc phong bì chiếm 67,1% tổng doanh thu trong quý, so với 70,6% cùng kỳ năm ngoái.

Doanh thu trong kỳ mười hai tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 186,3 triệu đô la, giảm so với 199,2 triệu đô la năm 2024. Sự biến động phản ánh mức giảm giá trung bình 7,0% so với năm trước, chủ yếu do các lý do đã nêu ở trên. Khối lượng đơn vị bán ra tăng 0,5%, phản ánh đóng góp của các thương vụ mua lại, bù đắp cho các ảnh hưởng của các cuộc đình công của Canada Post và sự không chắc chắn của thị trường. Phân khúc phong bì chiếm 67,8% doanh thu của Công ty trong năm 2025, so với 70,9% năm trước.

Phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt

Doanh thu trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 24,0 triệu đô la, tăng 18,3% so với 20,3 triệu đô la trong cùng kỳ năm 2024. Sự tăng trưởng chủ yếu phản ánh doanh thu từ hoạt động gấp hộp tăng do các khoản tăng thị phần với các khách hàng tiêu dùng lớn đa quốc gia, mở rộng thị trường đóng gói phụ trong thương mại điện tử, các thương vụ mới từ khách hàng hiện tại, và đóng góp từ Trans-Graphique, mua lại vào tháng 7 năm 2025. Phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt chiếm 32,9% tổng doanh thu trong quý, so với 29,4% cùng kỳ năm ngoái.

Doanh thu trong kỳ mười hai tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 88,5 triệu đô la, tăng 8,1% so với 81,9 triệu đô la năm 2024. Sự tăng trưởng phản ánh doanh thu từ gấp hộp cao hơn, như đã trình bày ở trên, và sự mở rộng trong các giải pháp đóng gói thương mại điện tử của Công ty, phản ánh nhu cầu cao hơn từ khách hàng hiện tại và các khách hàng mới. Các khoản tăng này bị giảm bớt phần nào bởi doanh thu thấp hơn từ các hoạt động giảm dần theo xu hướng tự nhiên và hoạt động gửi thư trực tiếp không phải phong bì trong in ấn thương mại. Phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt chiếm 32,2% doanh thu của Công ty năm 2025, so với 29,1% năm 2024.

EBITDA2_ và EBITDA điều chỉnh_****2

EBITDA là 8,8 triệu đô la trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 13,7 triệu đô la cùng kỳ năm ngoái. EBITDA điều chỉnh đạt 9,1 triệu đô la, so với 12,9 triệu đô la trong quý 4 năm 2024. Sự giảm này phản ánh chi phí hoạt động cao hơn và chi phí bán hàng, quản lý cao hơn, phần nào bù đắp bởi doanh thu cao hơn, như đã trình bày ở trên. Biên lợi nhuận EBITDA điều chỉnh là 12,5% doanh thu, so với 18,7% cùng kỳ năm 2024.

EBITDA trong năm là 34,8 triệu đô la, bao gồm khoản lãi 6,1 triệu đô la từ giao dịch bán và thuê lại, so với 15,6 triệu đô la năm 2024, trong đó có 23,4 triệu đô la chi phí suy giảm tài sản. EBITDA điều chỉnh đạt 30,0 triệu đô la trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 40,3 triệu đô la một năm trước. Sự giảm này phản ánh doanh thu thấp hơn, chi phí hoạt động cao hơn và chi phí bán hàng, quản lý cao hơn, như đã trình bày ở trên. Biên lợi nhuận EBITDA điều chỉnh là 10,9% doanh thu, so với 14,4% năm 2024.

Phân khúc phong bì

EBITDA điều chỉnh trong quý 4 năm 2025 là 7,8 triệu đô la, giảm so với 9,2 triệu đô la trong quý 4 năm 2024. Sự giảm này chủ yếu phản ánh ảnh hưởng của giá bán thấp hơn đạt được với khách hàng lớn tại Mỹ và giảm khối lượng liên quan, cũng như ảnh hưởng của các cuộc đình công của Canada Post trong nửa cuối năm 2025. Tỷ lệ EBITDA điều chỉnh của phân khúc phong bì là 15,9%, so với 18,8% cùng kỳ năm 2024.

EBITDA điều chỉnh trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 27,6 triệu đô la, giảm so với 36,0 triệu đô la năm ngoái. Sự giảm này phản ánh doanh thu thấp hơn do giảm giá trung bình chủ yếu do giảm khối lượng bán cho khách hàng lớn tại Mỹ và các ảnh hưởng của các cuộc đình công của Canada Post trong nửa cuối năm 2025. Các yếu tố này được bù đắp một phần bởi các thương vụ mua lại Envelope Laurentide và Elite Envelope cùng với các thương vụ mới và tăng thị phần với khách hàng tại Mỹ. Tỷ lệ EBITDA điều chỉnh của phân khúc phong bì là 14,8%, so với 18,1% năm 2024.

Phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt

EBITDA điều chỉnh trong quý 4 năm 2025 là 3,2 triệu đô la, tăng so với 2,4 triệu đô la một năm trước. Sự tăng này chủ yếu phản ánh khối lượng cao hơn, tuy nhiên sự tăng trưởng về khối lượng bị bù đắp bởi các thách thức trong hoạt động in ấn thương mại liên quan chủ yếu đến các cuộc đình công của Canada Post và sự suy giảm theo xu hướng tự nhiên. Tỷ lệ EBITDA điều chỉnh của hoạt động đóng gói & Sản phẩm đặc biệt là 13,2%, so với 11,6% cùng kỳ năm 2024.

EBITDA điều chỉnh trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 11,5 triệu đô la, tăng so với 8,8 triệu đô la năm 2024. Sự tăng này phản ánh khối lượng cao hơn theo năm và hoạt động cải thiện, phần nào bù đắp bởi các thách thức trong hoạt động in ấn thương mại trong nửa cuối năm 2025 do các cuộc đình công của Canada Post và sự suy giảm theo xu hướng tự nhiên. Tỷ lệ EBITDA điều chỉnh của phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt là 12,9%, so với 10,7% cùng kỳ năm 2024.

Chi phí công ty và các chi phí không phân bổ khác

Chi phí công ty và không phân bổ là 1,9 triệu đô la trong quý 4 năm 2025, so với khoản thu hồi 1,4 triệu đô la trong quý 4 năm 2024. Sự biến động chủ yếu do khoản lỗ tỷ giá hối đoái không phải tiền mặt trên các tài khoản thương mại liên công ty năm nay, so với lãi tỷ giá hối đoái trong năm ngoái.

Chi phí công ty và không phân bổ trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 9,6 triệu đô la, so với 4,5 triệu đô la năm 2024, chủ yếu phản ánh tác động của tỷ giá hối đoái như đã đề cập ở trên.

**Lợi nhuận ròng (lỗ), Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh, Thu nhập ròng (lỗ) trên mỗi cổ phiếu và Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu**3

Lợi nhuận ròng là 1,3 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng 0,05 đô la trên mỗi cổ phiếu, trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 5,8 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng 0,23 đô la trên mỗi cổ phiếu, cùng kỳ năm ngoái. Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh là 1,5 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng đã điều chỉnh 0,06 đô la trên mỗi cổ phiếu, trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 5,2 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng đã điều chỉnh 0,20 đô la trên mỗi cổ phiếu, cùng kỳ năm 2024.

Lợi nhuận ròng là 12,0 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng 0,49 đô la trên mỗi cổ phiếu, trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với khoản lỗ 11,7 triệu đô la, hoặc khoản lỗ 0,47 đô la trên mỗi cổ phiếu, cùng kỳ năm 2024. Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh là 8,4 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng đã điều chỉnh 0,34 đô la trên mỗi cổ phiếu, trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 11,9 triệu đô la, hoặc lợi nhuận ròng đã điều chỉnh 0,48 đô la trên mỗi cổ phiếu, cùng kỳ năm 2024.

Thanh khoản và Nguồn vốn

Dòng tiền

Dòng tiền ròng từ hoạt động kinh doanh là 14,1 triệu đô la trong kỳ ba tháng kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 9,2 triệu đô la cùng kỳ năm 2024. Sự tăng này chủ yếu do giải phóng vốn lưu động trong năm nay, trái ngược với yêu cầu vốn lưu động của năm ngoái, phần nào bù đắp bởi lợi nhuận thấp hơn.

Dòng tiền ròng từ hoạt động kinh doanh trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 20,7 triệu đô la, so với 32,1 triệu đô la năm 2024. Sự biến động chủ yếu phản ánh lợi nhuận thấp hơn, loại trừ các yếu tố không phải tiền mặt như khoản lãi từ bán và thuê lại trong năm nay và các khoản chi phí suy giảm tài sản của năm ngoái, phần nào bù đắp bởi giải phóng vốn lưu động cao hơn trong năm nay so với năm trước.

Dòng tiền tự do đạt 13,4 triệu đô la trong quý 4 năm 2025, tăng so với 8,7 triệu đô la cùng kỳ năm ngoái, chủ yếu phản ánh dòng tiền từ hoạt động kinh doanh cao hơn.

Dòng tiền tự do trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 là 73,2 triệu đô la, tăng so với 31,7 triệu đô la năm 2024, chủ yếu do số tiền thu về 53,0 triệu đô la từ giao dịch bán và thuê lại, phần nào bù đắp bởi dòng tiền từ hoạt động thấp hơn.

Nợ và Tỷ lệ đòn bẩy

Tổng nợ giảm xuống còn 4,1 triệu đô la tính đến ngày 31 tháng 12 năm 2025, so với 43,1 triệu đô la vào ngày 31 tháng 12 năm 2024. Sự giảm này phản ánh việc trả nợ dài hạn 39,0 triệu đô la trong năm kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025, nhờ vào số tiền thu từ giao dịch bán và thuê lại và khả năng tạo dòng tiền tự do vững chắc của Công ty. Tính đến ngày 31 tháng 12 năm 2025, tỷ lệ Nợ ròng trên EBITDA điều chỉnh4 là 0,03 lần, giảm so với 1,02 lần vào ngày 31 tháng 12 năm 2024. Sau năm, Công ty đã gia hạn thời hạn của hạn mức tín dụng xoay vòng có đảm bảo đến tháng 7 năm 2028.

Tuyên bố cổ tức

Vào ngày 18 tháng 2 năm 2026, Hội đồng quản trị đã tuyên bố cổ tức hàng quý 0,05 đô la trên mỗi cổ phiếu phổ thông, sẽ thanh toán vào ngày 2 tháng 4 năm 2026, cho cổ đông ghi danh vào cuối ngày làm việc ngày 19 tháng 3 năm 2026. Cổ tức này được xem là cổ tức “đủ điều kiện” theo Luật Thuế Thu nhập (Canada) và các luật tương tự của tỉnh.

Triển vọng

Nhu cầu đối với các sản phẩm của Công ty bị ảnh hưởng bởi biến động kinh tế hiện tại, bất ổn thương mại liên tục, tăng giá bưu phí và giảm tiêu chuẩn dịch vụ của Bưu điện Hoa Kỳ cùng các vấn đề lao động tại Canada Post, tạo ra mức độ biến động trong môi trường hoạt động. Khi tiếp tục mở rộng trong thị trường phong bì lớn và phân mảnh của Mỹ, Supremex sẽ ngày càng chịu áp lực cạnh tranh, nhưng Công ty sẽ dựa vào uy tín vững chắc và phạm vi địa lý để thúc đẩy doanh số trong khi tiếp tục kiểm soát chi phí chủ động.

Công ty vẫn tập trung vào tối ưu hóa hiệu quả hoạt động, năng suất và sử dụng công suất trong toàn bộ mạng lưới, cũng như khai thác tất cả các lợi ích về doanh thu và chi phí từ các thương vụ mua lại gần đây.

Về phân bổ vốn, Công ty sẽ tiếp tục tìm kiếm các thương vụ mua lại, chủ yếu trong phân khúc đóng gói & Sản phẩm đặc biệt, đồng thời duy trì các khoản trả cổ tức cho cổ đông.

Ngày 19 tháng 2 năm 2026 – Hội nghị kết quả Quý 4 và Năm tài chính 2025:

Một cuộc gọi hội nghị để thảo luận về kết quả của Công ty trong quý 4 kết thúc ngày 31 tháng 12 năm 2025 sẽ diễn ra vào thứ Năm, ngày 19 tháng 2 năm 2026, lúc 10:00 sáng (giờ miền Đông). Buổi phát trực tiếp cuộc gọi hội nghị sẽ có trên website của Công ty, trong phần Nhà đầu tư dưới mục Phát trực tiếp. Để tham gia (chỉ dành cho cộng đồng đầu tư chuyên nghiệp) hoặc nghe cuộc gọi trực tiếp, vui lòng quay số theo các số sau. Chúng tôi đề nghị các tham dự viên gọi ít nhất 5 phút trước giờ bắt đầu dự kiến:

Người tham dự địa phương (Toronto) và quốc tế, gọi:        647-846-8776

Người tham dự Bắc Mỹ, gọi miễn phí:                     1-833-752-3804

Bản ghi âm của cuộc gọi hội nghị sẽ có trên website của Công ty trong phần Nhà đầu tư dưới mục Phát trực tiếp. Để nghe bản ghi âm, vui lòng gọi miễn phí 1-855-669-9658 hoặc 412-317-0088 và nhập mã số 7908289. Bản ghi sẽ có sẵn đến thứ Năm, ngày 26 tháng 2 năm 2026.

Các số liệu tài chính không theo IFRS

Các số liệu tài chính không theo IFRS không có ý nghĩa chuẩn hóa theo IFRS và do đó có thể không so sánh được với các số liệu tương tự của các công ty khác và không nên xem là các phương pháp đo lường hiệu quả tài chính thay thế. Ban quản lý coi các số liệu này là thông tin có thể giúp nhà đầu tư đánh giá lợi nhuận của Công ty và tăng khả năng so sánh kết quả qua các kỳ.

Các số liệu tài chính không theo IFRS này được định nghĩa như sau:

Chỉ số không theo IFRS	Định nghĩa
EBITDA	EBITDA thể hiện lợi nhuận trước các khoản chi phí tài chính ròng, thuế thu nhập, khấu hao tài sản cố định và tài sản sử dụng, cũng như khấu hao tài sản vô hình. Công ty sử dụng EBITDA để đánh giá hiệu suất hoạt động. Ban quản lý tin rằng chỉ số này giúp người dùng hiểu rõ hơn về lợi nhuận hoạt động của công ty.
EBITDA đã điều chỉnh	EBITDA đã điều chỉnh để loại bỏ các khoản mục quan trọng không phản ánh hoạt động bình thường hoặc không phản ánh chi phí hoạt động của Công ty, bao gồm, khi thích hợp, các khoản phí tổn thất tài sản, chi phí tái cấu trúc, điều chỉnh giá trị tồn kho mua lại, chi phí mua bán doanh nghiệp, và lợi nhuận từ bán và thuê lại. Công ty sử dụng EBITDA đã điều chỉnh để đánh giá hiệu suất hoạt động, loại trừ các khoản mục không phản ánh hoạt động bình thường hoặc không phản ánh chi phí hoạt động của Công ty.
Biên lợi nhuận EBITDA đã điều chỉnh	Tỷ lệ phần trăm của EBITDA đã điều chỉnh chia cho doanh thu. Công ty sử dụng biên lợi nhuận EBITDA đã điều chỉnh để đánh giá hiệu quả kinh doanh, loại trừ các khoản mục không phản ánh hoạt động bình thường hoặc không phản ánh chi phí hoạt động của Công ty.
Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh	Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh là lợi nhuận ròng loại trừ các khoản mục quan trọng đã nêu ở trên của EBITDA đã điều chỉnh, sau thuế thu nhập. Công ty sử dụng lợi nhuận ròng đã điều chỉnh để đánh giá hiệu quả kinh doanh và lợi nhuận mà không bị ảnh hưởng bởi các khoản mục không phản ánh hoạt động bình thường hoặc không phản ánh chi phí hoạt động của Công ty.
Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu	Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh chia cho số lượng trung bình có trọng số của cổ phiếu phổ thông đang lưu hành trong kỳ. Công ty sử dụng chỉ số này để đánh giá hiệu suất và lợi nhuận, loại trừ các khoản mục không phản ánh hoạt động bình thường của Công ty, sau thuế thu nhập, trên cơ sở mỗi cổ phiếu.
Dòng tiền tự do	Dòng tiền tự do là dòng tiền ròng liên quan đến hoạt động kinh doanh theo báo cáo dòng tiền hợp nhất, trừ các khoản chi thêm (hoặc thu hồi) vào tài sản cố định và tài sản vô hình. Ban quản lý coi dòng tiền tự do là chỉ số tốt để đánh giá sức mạnh tài chính và hiệu quả hoạt động của Công ty, vì nó thể hiện số tiền có sẵn để quản lý tăng trưởng, trả nợ và tái đầu tư.
Nợ ròng	Nợ ròng là tổng nợ của Công ty trừ đi các chi phí vay chưa sử dụng và tiền mặt. Ban quản lý sử dụng Nợ ròng như một chỉ số về mức độ nợ và đòn bẩy tài chính, vì nó phản ánh số nợ chưa được bù đắp bằng tiền mặt có sẵn.
Tỷ lệ Nợ ròng trên EBITDA điều chỉnh	Tỷ lệ này là Nợ ròng chia cho EBITDA điều chỉnh của 12 tháng gần nhất (TTM). Ban quản lý sử dụng tỷ lệ này để theo dõi đòn bẩy tài chính của Công ty và tin rằng các nhà đầu tư nhất định sử dụng tỷ lệ này như một thước đo đòn bẩy tài chính.

Các bảng sau đây cung cấp đối chiếu các số liệu tài chính không theo IFRS:

Đối chiếu lợi nhuận ròng (lỗ) với EBITDA đã điều chỉnh (tính bằng nghìn đô la, trừ các tỷ lệ biên lợi nhuận)	Kỳ kết thúc 3 tháng ngày 31 tháng 12				Kỳ kết thúc 12 tháng ngày 31 tháng 12
2025		2024		2025		2024
Lợi nhuận ròng (lỗ)	1,284		5,819		12,022		(11,743	)
Thuế thu nhập (chi phí hoặc thu hồi)	1,625		1,814		(657	)	2,797
Chi phí tài chính ròng	1,279		1,178		4,737		4,856
Khấu hao tài sản cố định	1,083		1,626		5,629		6,744
Khấu hao tài sản sử dụng	1,602		1,588		6,172		5,995
Khấu hao tài sản vô hình	1,886		1,715		6,903		6,917
EBITDA	8,759		13,740		34,806		15,566
Trợ cấp liên quan COVID hồi tố	—		—		(71	)	—
Chi phí mua lại liên quan đến hợp nhất doanh nghiệp	72		7		207		112
Chi phí suy giảm tài sản	258		—		821		23,412
Chi phí tái cấu trúc (hoặc thu hồi)	—		(828	)	289		1,297
Điều chỉnh giá trị tồn kho mua lại qua hợp nhất doanh nghiệp	—		—		—		(54	)
(Lợi nhuận) từ bán và thuê lại	—		—		(6,100	)	—
EBITDA đã điều chỉnh	9,089		12,919		29,952		40,333
Biên lợi nhuận EBITDA đã điều chỉnh (%)	12.5_%_		18.7_%_		10.9_%_		14.4_%_

Đối chiếu lợi nhuận ròng (lỗ) với lợi nhuận ròng đã điều chỉnh và lợi nhuận ròng (lỗ) trên mỗi cổ phiếu với lợi nhuận ròng đã điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu (tính bằng nghìn đô la, trừ các số trên mỗi cổ phiếu)	Kỳ kết thúc 3 tháng ngày 31 tháng 12				Kỳ kết thúc 12 tháng ngày 31 tháng 12
2025		2024		2025		2024
Lợi nhuận ròng (lỗ)	1,284		5,819		12,022		(11,743	)
Các điều chỉnh, sau thuế
Trợ cấp liên quan COVID hồi tố	—		—		(53	)	—
Chi phí mua lại liên quan đến hợp nhất doanh nghiệp	53		5		152		83
Chi phí suy giảm tài sản	191		—		608		22,615
Chi phí tái cấu trúc (hoặc thu hồi)	—		(613	)	214		959
Điều chỉnh giá trị tồn kho mua lại qua hợp nhất doanh nghiệp	—		—		—		(40	)
(Lợi nhuận) từ bán và thuê lại	—		—		(4,514	)	—
Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh	1,528		5,211		8,429		11,874

Lợi nhuận ròng (lỗ) trên mỗi cổ phiếu	0.05		0.23		0.49		(0.47	)

Xem bản gốc

Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.