Nhà phân tích của Bitunix: Thị trường bước vào "Tuần Rủi ro Dữ liệu", sau khi BTC tăng lên 80.000 USD, đòn bẩy và tâm lý vĩ mô cùng tăng nhiệt, cần cảnh giác xảy ra tình trạng đẩy giá quá mức của phe mua

BlockBeats Tin tức, ngày 4 tháng 5, thị trường chính thức bước vào giai đoạn các sự kiện vĩ mô và địa chính trị dồn dập xen kẽ. Số liệu việc làm phi nông nghiệp của Mỹ, phát biểu của các quan chức Cục Dự trữ Liên bang, rủi ro thuế quan giữa Mỹ và châu Âu, cùng tình hình eo biển Hormuz, đồng thời trở thành tâm điểm chú ý của dòng vốn toàn cầu. Quân đội Mỹ tuyên bố bắt đầu “Hoạt động tự do”, cử 15.000 nhân viên cùng lực lượng hải không quân can thiệp vào an toàn hàng hải eo biển Hormuz, trong khi Iran cảnh báo mọi can thiệp đều có thể bị xem là phá vỡ lệnh ngừng bắn, xung đột có thể leo thang hơn nữa.

Trong bối cảnh này, BTC tiếp tục phục hồi sau lệnh ngừng bắn, vượt qua mốc 80.000 USD. Qua biểu đồ nhiệt thanh khoản thanh lý, khu vực trên 79.500–81.000 đã hoàn thành việc ép chặt thanh khoản các lệnh bán khống mật độ cao, còn phía dưới 77.000–78.000 là vùng phòng thủ của các lệnh mua ngắn hạn, thị trường bước vào trạng thái phòng hộ đòn bẩy cao điển hình.

Đáng chú ý, dữ liệu vĩ mô tuần này sẽ trực tiếp ảnh hưởng đến đồng USD, lợi suất trái phiếu Mỹ và tâm lý rủi ro chung của các tài sản. Nếu số liệu phi nông nghiệp và kỳ vọng lạm phát tiếp tục mạnh, kỳ vọng thị trường duy trì lãi suất cao của Cục Dự trữ Liên bang có thể tăng trở lại, làm giảm định giá các tài sản rủi ro; ngược lại, nếu dữ liệu hạ nhiệt, dòng vốn có thể chảy trở lại cổ phiếu công nghệ và thị trường tiền mã hóa.

Nhìn chung, hiện tại BTC không đơn thuần bị thúc đẩy bởi tâm lý nội tại của thị trường tiền mã hóa, mà đã bước vào giai đoạn “sự kiện vĩ mô + cấu trúc thanh khoản” cùng định giá. Giá ngắn hạn dù duy trì mạnh mẽ, nhưng thanh khoản tập trung ở mức cao cũng đồng nghĩa với khả năng biến động trong tuần này vẫn có thể tiếp tục mở rộng.