Vì tôi đã đặt vé máy bay để thăm người bạn thân từ lâu, và thành thật mà nói, tôi gần như đã bỏ qua bảo hiểm du lịch. Nhưng rồi tôi nghĩ về nó, trả thêm một chút phí, và cuối cùng tôi thực sự vui vì đã làm vậy. Gia đình bạn tôi dương tính với COVID ngay trước khi tôi dự định khởi hành, và bảo hiểm thực sự đã bù đắp cho mất mát của tôi. Trải nghiệm đó khiến tôi bắt đầu suy nghĩ về các đảm bảo nói chung.

Chúng ta đều mua bảo hành cho điện thoại và thiết bị gia dụng mà không suy nghĩ nhiều, đúng không? Chỉ đơn giản là để yên tâm. Hóa ra, các quỹ niên kim hoạt động cũng giống như vậy—chúng về cơ bản là bảo hiểm cho thu nhập hưu trí của bạn. Nhưng vấn đề là: hầu hết mọi người tôi nói chuyện đều không biết chính xác chúng là gì, và thành thật mà nói, ngành tài chính khiến chúng nghe có vẻ phức tạp hơn nhiều so với thực tế.

Tôi bắt đầu tìm hiểu về điều này vì tôi nhận ra rằng các quỹ niên kim đã tồn tại từ rất lâu rồi. Như, thực sự từ thời La Mã cổ đại. Lúc đó, công dân sẽ chuyển tiền trước và đổi lại nhận các khoản thanh toán đều đặn suốt đời. Khái niệm này không thay đổi nhiều, ngoại trừ giờ đây có hàng chục biến thể khác nhau, mỗi loại có các đặc điểm và đảm bảo riêng. Thị trường cũng rất lớn—chúng ta đang nói đến hàng trăm tỷ đô la doanh thu hàng năm.

Dưới đây là những gì tôi đã học được: quỹ niên kim về cơ bản là một hợp đồng giữa bạn và một công ty bảo hiểm. Bạn đưa tiền cho họ (hoặc một lần hoặc theo từng đợt), và họ hứa sẽ trả lại cho bạn các khoản thanh toán định kỳ. Đơn giản vậy thôi. Điểm hấp dẫn thực sự? Bạn biết chính xác mình sẽ nhận được gì. Không cần phải đoán xem thị trường chứng khoán có hợp tác với kế hoạch hưu trí của bạn hay không.

Về các loại. Thật ra có ba loại chính. Quỹ niên kim cố định là đơn giản nhất—công ty bảo hiểm cố định một mức lãi suất, và đó là số tiền bạn nhận được. Ví dụ, nếu bạn chọn quỹ niên kim cố định, bạn có thể nhận lợi nhuận đảm bảo 3% trên số tiền của mình. Các khoản thanh toán có thể bắt đầu ngay lập tức, hoặc bạn có thể để nó phát triển trước rồi mới nhận sau. Thời gian chờ đó gọi là giai đoạn tích lũy, và bạn thậm chí có thể thêm tiền trong thời gian này để tăng thu nhập tương lai.

Tiếp theo là quỹ niên kim biến đổi, về cơ bản là các khoản đầu tư được đóng gói trong một hợp đồng niên kim. Bạn chọn từ các lựa chọn đầu tư (thường là quỹ tương hỗ), và lợi nhuận của bạn phụ thuộc vào hiệu suất của chúng. Rủi ro cao hơn so với ví dụ quỹ cố định, nhưng bạn có khả năng thu lợi lớn hơn.

Quỹ niên kim theo chỉ số nằm ở giữa—chúng liên kết với một chỉ số như S&P 500, vì vậy bạn được bảo vệ phần nào nếu thị trường sụp đổ, nhưng cũng giới hạn lợi nhuận nếu thị trường bùng nổ. Đó là một sự thỏa hiệp.

Tại sao lại cân nhắc một trong số này? Lý do chính là sự an toàn. Nếu bạn lo lắng về việc sống quá lâu và hết tiền, một quỹ niên kim trả suốt đời thực sự mang lại sự yên tâm. Bạn đang đặt cược rằng mình không sống quá lâu, và công ty bảo hiểm sẽ chịu rủi ro đó. Thêm vào đó, các khoản này tăng trưởng theo chế độ hoãn thuế, nghĩa là bạn không phải trả thuế cho đến khi bắt đầu rút tiền.

Nhưng cũng có nhược điểm. Những thứ này có thể rất đắt đỏ với tất cả các khoản phí—phí rút tiền sớm, phí bảo hiểm, phí quản lý, phí bảo hiểm bổ sung. Và bạn đang đổi lấy khả năng đầu tư sinh lợi cao hơn để có thu nhập đảm bảo. Đôi khi, sự đánh đổi đó khiến lợi nhuận thấp hơn so với các nơi khác.

Câu hỏi thực sự là liệu quỹ niên kim có phù hợp với tình hình của bạn không. Bạn có các nguồn thu nhập hưu trí khác không? Bạn đã tối đa hóa khoản đóng góp 401(k) chưa? Bạn có bao nhiêu tiền dự phòng khẩn cấp? Những điều này rất quan trọng. Nếu bạn đang cân nhắc nghiêm túc, thành thật mà nói, hãy làm việc với ai đó hiểu rõ về lĩnh vực này. Quỹ niên kim không phải là tốt hay xấu cố định—chúng chỉ là một công cụ, và việc chúng có phù hợp hay không hoàn toàn phụ thuộc vào tình hình và mục tiêu cụ thể của bạn.