Cuộc chiến Gold ETF: GLD so với IAU so với GLDM – Bạn nên mua cái nào?

Vàng đã tăng mạnh trong năm 2024, tăng 12.7% tính đến thời điểm hiện tại. Trong 5 năm qua, nó đã tăng 73% kể từ khi COVID bùng phát. Đây là một quyết định thông minh khi thêm một ít vàng vào danh mục đầu tư của bạn như một biện pháp phòng ngừa lạm phát, nhưng có một điều – việc giữ vàng thỏi một cách vật lý thật là phiền phức.

Nhập: ETFs vàng. Chúng tôi đã so sánh ba ông lớn bằng cách sử dụng công cụ của TipRanks để xem cái nào xứng đáng với tiền của bạn.

Những Người Cạnh Tranh

GLD (SPDR Gold Shares) – OG và đứa trẻ lớn nhất trong khu phố

• AUM: $61.31B (quái vật tuyệt đối)
• Tỷ lệ chi phí: 0.40% (cao nhất trong ba )
• Lợi nhuận YTD: 12.71% | 1 năm: 19.87% (người biểu diễn tốt nhất)
• Holdings: 26.5M oz vàng vật chất
• Cái bẫy: Chỉ mất $513M trong các dòng chảy ra trong 3 tháng

GLDM (SPDR Gold MiniShares) – Lựa chọn tiết kiệm chi phí

• AUM: $7.38B (nimble)
• Tỷ lệ chi phí: 0.10% (rẻ nhất trong trò chơi)
• Lợi nhuận YTD: 12.39% | 1 năm: 19.68% (hiệu suất ổn định ở mức trung bình)
• Holdings: 3.17M oz vàng
• Không khí: Thực sự đã thấy $110M dòng tiền gần đây – mọi người đang chú ý đến cái này

IAU (iShares Gold Trust) – Đứa trẻ giữa

• AUM: $28.40B (đáng kính)
• Tỷ lệ chi phí: 0.25% (sweet spot)
• Lợi nhuận YTD: 12.35% | 1 năm: 19.55% ( về cơ bản là tương đồng với nhóm )
• Holdings: 12.2M oz vàng
• Mối quan tâm: $617M dòng chảy ra trong 3 tháng

Bản Án

Cả ba đều theo dõi cùng một hàng hóa cơ bản, vì vậy lợi nhuận về cơ bản là giống nhau - những khác biệt nhỏ? Đó chỉ là tỷ lệ chi phí hoạt động có lợi hoặc bất lợi cho bạn.

Nếu bạn muốn lợi nhuận tối đa: GLD nhỉnh hơn một chút, nhưng bạn phải trả 0.40% hàng năm cho nó.

Nếu bạn muốn giá trị tối đa: GLDM là con ngựa ô ở đây. Phí thấp nhất (0.10%), giá nhập vào thấp hơn mỗi cổ phiếu, và thực sự đang thu hút tiền mới trong khi những ông lớn đang mất máu.

Nếu bạn muốn con đường giữa: IAU chia sẻ chi phí nhưng gần đây không có động lực nào.

Sự thật? GLD vẫn có lợi thế về quy mô, nhưng cấu trúc chi phí thấp của GLDM khiến nó trở nên hấp dẫn cho những người giữ lâu dài. Lựa chọn phụ thuộc vào việc bạn ưu tiên sự an toàn của thương hiệu ( AUM khổng lồ của GLD ) hay hiệu quả chi phí ( phí 0,10% của GLDM ). Trong hơn 20 năm, sự khác biệt về phí đó tích lũy lại.