dYdX on-chain phát triển chương mới: Phân tích khuyến khích di chuyển giao dịch và hiệu suất thị trường
Vào ngày 13 tháng 11, dYdX v4 (còn được gọi là dYdX Chain) được xây dựng trên Cosmos SDK và Tendermint chính thức bước vào giai đoạn Beta, mở chức năng giao dịch. Hiện tại, dYdX v4 đang hoạt động song song với phiên bản v3 trên StarkEx, phần lớn khối lượng giao dịch vẫn tập trung vào v3. Chiến lược song song này vừa giữ lại các chức năng và cơ sở người dùng của v3, vừa tạo điều kiện cho sự phát triển đổi mới của v4 trên nền tảng mới.
Trong bối cảnh thị trường hiện tại đang có biến động lớn, nền tảng hợp đồng vĩnh viễn trên chuỗi đã chứng kiến sự gia tăng đáng kể về khối lượng giao dịch, và đồng coin nền tảng cũng thể hiện tốt. Tính đến ngày 16 tháng 11, giá token DYDX đạt 4,02 USD, tăng 54,45% trong vòng 7 ngày. Dữ liệu cho thấy, khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày của dYdX gần đây khoảng 1,7 tỷ USD, vượt qua đỉnh giao dịch hàng ngày của hai tháng trước trong ba tháng qua. Là dự án có vốn hóa lớn nhất trong lĩnh vực này, hiệu suất thị trường của dYdX phản ánh sự quan tâm mạnh mẽ và thái độ tích cực của nhà đầu tư đối với nó.
Đánh giá khả năng sinh lời của DYDX
Trong bản cập nhật mới nhất của dYdX, điều mà các nhà đầu tư quan tâm nhất là việc phân phối toàn bộ phí giao dịch dưới dạng USDC cho những người nắm giữ và xác thực DYDX token. Sự thay đổi này đã biến DYDX từ một token quản trị đơn thuần thành một token có khả năng chia sẻ lợi nhuận của nền tảng.
So với các giải pháp hợp đồng vĩnh viễn khác và sàn giao dịch phi tập trung giao ngay, dYdX áp dụng phương thức giao dịch sổ lệnh, không có nhà cung cấp thanh khoản thụ động, phí giao dịch có thể được phân bổ hoàn toàn cho những người đặt cược, từ đó nâng cao đáng kể khả năng sinh lời.
Theo tính toán dựa trên dữ liệu mới nhất, vốn hóa thị trường lưu thông của DYDX là 720 triệu USD, dựa trên khoản phí 8.67 triệu USD trong 30 ngày qua, phí hàng năm dự kiến là 105 triệu USD. Tỷ lệ giá phí (P/F) là 6.6, lợi suất staking ước tính là 14.6%.
Tuy nhiên, phương pháp ước lượng này có một số hạn chế, cần giả định rằng khối lượng giao dịch không thay đổi và hoàn toàn chuyển sang v4, đồng thời bỏ qua thực tế rằng DYDX đang lưu thông hiện tại không đủ 20% tổng số.
Nhiều biện pháp thúc đẩy khối lượng giao dịch chuyển từ v3 sang v4
dYdX đã thực hiện nhiều biện pháp để khuyến khích giao dịch chuyển từ v3 sang v4:
Phân bổ 20 triệu USD để khởi động động lực DYDX v4, do Chaos Labs dẫn đầu, nghiên cứu phương thức phân phối phần thưởng và ngăn chặn giao dịch thao túng.
Ra mắt mô-đun thưởng giao dịch mới, phân phối phần thưởng dựa trên phí giao dịch phát sinh từ mỗi khối, khuyến khích người dùng giao dịch.
Trong 120 ngày đầu tiên, cung cấp tỷ lệ phí giao dịch ưu đãi cho Maker (đặt lệnh).
Giảm dần mức giảm phí giao dịch, thưởng giao dịch và thưởng LP của v3, dự kiến sẽ hoàn toàn hủy bỏ thưởng v3 từ ngày 16 tháng 1 năm 2024.
Mở khóa mô-đun staking v4, cho phép người dùng chuyển DYDX từ Ethereum sang dYdX Chain và thực hiện staking.
Dự án sinh thái Cosmos được hỗ trợ rộng rãi
Vốn hóa thị trường hoàn toàn pha loãng của DYDX đạt 4 tỷ đô la, vượt qua ATOM, thu hút sự hỗ trợ từ nhiều dự án trong hệ sinh thái Cosmos:
Circle đã ra mắt USDC gốc trên Noble và sẽ hỗ trợ giao thức truyền tải chuỗi chéo (CCTP).
Stride quyết định phát triển token staking thanh khoản stDYDX cho DYDX, tự động sử dụng USDC để thưởng mua DYDX và tái đầu tư.
DYDX có thể được sử dụng trong các ứng dụng DeFi trên Cosmos như Levana và Shade Protocol, chẳng hạn như cung cấp thanh khoản hoặc tham gia giao dịch hợp đồng vĩnh viễn.
Kết luận
dYdX được ra mắt dưới dạng chuỗi ứng dụng trong hệ sinh thái Cosmos, những người nắm giữ token DYDX sẽ nhận được toàn bộ phí giao dịch dưới dạng USDC, đồng thời có quyền quản trị và chịu trách nhiệm về an ninh mạng. Mặc dù khối lượng giao dịch của v4 hiện tại còn nhỏ, nhưng với việc triển khai các biện pháp khuyến khích khác nhau, dự kiến khối lượng giao dịch sẽ chủ yếu tập trung vào nền tảng v4 vào đầu năm tới.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
7 thích
Phần thưởng
7
5
Chia sẻ
Bình luận
0/400
MetaMaximalist
· 10giờ trước
các hiệu ứng mạng hấp dẫn đang diễn ra... đường cong áp dụng của v4 phản ánh chính xác những gì tôi đã lý thuyết trong bài báo năm 2021 của mình về các cuộc di cư giao thức thật ra.
Xem bản gốcTrả lời0
fren_with_benefits
· 10giờ trước
Thời buổi này tăng lên đáng sợ quá đi.
Xem bản gốcTrả lời0
gas_fee_therapist
· 10giờ trước
Nhanh lên nhanh lên, lại là mùi vị của thị trường tăng.
Chương mới trên dYdX: Khuyến khích di chuyển giao dịch và giá trị của DYDX tăng vọt
dYdX on-chain phát triển chương mới: Phân tích khuyến khích di chuyển giao dịch và hiệu suất thị trường
Vào ngày 13 tháng 11, dYdX v4 (còn được gọi là dYdX Chain) được xây dựng trên Cosmos SDK và Tendermint chính thức bước vào giai đoạn Beta, mở chức năng giao dịch. Hiện tại, dYdX v4 đang hoạt động song song với phiên bản v3 trên StarkEx, phần lớn khối lượng giao dịch vẫn tập trung vào v3. Chiến lược song song này vừa giữ lại các chức năng và cơ sở người dùng của v3, vừa tạo điều kiện cho sự phát triển đổi mới của v4 trên nền tảng mới.
Trong bối cảnh thị trường hiện tại đang có biến động lớn, nền tảng hợp đồng vĩnh viễn trên chuỗi đã chứng kiến sự gia tăng đáng kể về khối lượng giao dịch, và đồng coin nền tảng cũng thể hiện tốt. Tính đến ngày 16 tháng 11, giá token DYDX đạt 4,02 USD, tăng 54,45% trong vòng 7 ngày. Dữ liệu cho thấy, khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày của dYdX gần đây khoảng 1,7 tỷ USD, vượt qua đỉnh giao dịch hàng ngày của hai tháng trước trong ba tháng qua. Là dự án có vốn hóa lớn nhất trong lĩnh vực này, hiệu suất thị trường của dYdX phản ánh sự quan tâm mạnh mẽ và thái độ tích cực của nhà đầu tư đối với nó.
Đánh giá khả năng sinh lời của DYDX
Trong bản cập nhật mới nhất của dYdX, điều mà các nhà đầu tư quan tâm nhất là việc phân phối toàn bộ phí giao dịch dưới dạng USDC cho những người nắm giữ và xác thực DYDX token. Sự thay đổi này đã biến DYDX từ một token quản trị đơn thuần thành một token có khả năng chia sẻ lợi nhuận của nền tảng.
So với các giải pháp hợp đồng vĩnh viễn khác và sàn giao dịch phi tập trung giao ngay, dYdX áp dụng phương thức giao dịch sổ lệnh, không có nhà cung cấp thanh khoản thụ động, phí giao dịch có thể được phân bổ hoàn toàn cho những người đặt cược, từ đó nâng cao đáng kể khả năng sinh lời.
Theo tính toán dựa trên dữ liệu mới nhất, vốn hóa thị trường lưu thông của DYDX là 720 triệu USD, dựa trên khoản phí 8.67 triệu USD trong 30 ngày qua, phí hàng năm dự kiến là 105 triệu USD. Tỷ lệ giá phí (P/F) là 6.6, lợi suất staking ước tính là 14.6%.
Tuy nhiên, phương pháp ước lượng này có một số hạn chế, cần giả định rằng khối lượng giao dịch không thay đổi và hoàn toàn chuyển sang v4, đồng thời bỏ qua thực tế rằng DYDX đang lưu thông hiện tại không đủ 20% tổng số.
Nhiều biện pháp thúc đẩy khối lượng giao dịch chuyển từ v3 sang v4
dYdX đã thực hiện nhiều biện pháp để khuyến khích giao dịch chuyển từ v3 sang v4:
Phân bổ 20 triệu USD để khởi động động lực DYDX v4, do Chaos Labs dẫn đầu, nghiên cứu phương thức phân phối phần thưởng và ngăn chặn giao dịch thao túng.
Ra mắt mô-đun thưởng giao dịch mới, phân phối phần thưởng dựa trên phí giao dịch phát sinh từ mỗi khối, khuyến khích người dùng giao dịch.
Trong 120 ngày đầu tiên, cung cấp tỷ lệ phí giao dịch ưu đãi cho Maker (đặt lệnh).
Giảm dần mức giảm phí giao dịch, thưởng giao dịch và thưởng LP của v3, dự kiến sẽ hoàn toàn hủy bỏ thưởng v3 từ ngày 16 tháng 1 năm 2024.
Mở khóa mô-đun staking v4, cho phép người dùng chuyển DYDX từ Ethereum sang dYdX Chain và thực hiện staking.
Dự án sinh thái Cosmos được hỗ trợ rộng rãi
Vốn hóa thị trường hoàn toàn pha loãng của DYDX đạt 4 tỷ đô la, vượt qua ATOM, thu hút sự hỗ trợ từ nhiều dự án trong hệ sinh thái Cosmos:
Circle đã ra mắt USDC gốc trên Noble và sẽ hỗ trợ giao thức truyền tải chuỗi chéo (CCTP).
Stride quyết định phát triển token staking thanh khoản stDYDX cho DYDX, tự động sử dụng USDC để thưởng mua DYDX và tái đầu tư.
DYDX có thể được sử dụng trong các ứng dụng DeFi trên Cosmos như Levana và Shade Protocol, chẳng hạn như cung cấp thanh khoản hoặc tham gia giao dịch hợp đồng vĩnh viễn.
Kết luận
dYdX được ra mắt dưới dạng chuỗi ứng dụng trong hệ sinh thái Cosmos, những người nắm giữ token DYDX sẽ nhận được toàn bộ phí giao dịch dưới dạng USDC, đồng thời có quyền quản trị và chịu trách nhiệm về an ninh mạng. Mặc dù khối lượng giao dịch của v4 hiện tại còn nhỏ, nhưng với việc triển khai các biện pháp khuyến khích khác nhau, dự kiến khối lượng giao dịch sẽ chủ yếu tập trung vào nền tảng v4 vào đầu năm tới.