Mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu: Đầu tư tài chính đổi mới
Gần đây, nhiều công ty công nghệ tài chính đã ra mắt dịch vụ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu, sáng kiến này đã thu hút sự chú ý rộng rãi từ thị trường. Hãy cùng tìm hiểu sâu về bản chất của mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu và tác động tiềm năng của nó.
Người tiên phong trong mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu
Một công ty công nghệ tài chính nổi tiếng gần đây đã ra mắt dịch vụ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trên thị trường châu Âu, cung cấp cho người dùng châu Âu một phương thức giao dịch cổ phiếu hoàn toàn mới. Dịch vụ này cho phép người dùng mua bán các sản phẩm phái sinh theo giá cổ phiếu được định giá bằng đô la Mỹ, công ty sẽ tự động thực hiện việc đổi euro, nhưng sẽ thu phí đổi tiền là 0.1%.
cơ chế cốt lõi
Giám sát và ánh xạ: Những Token này là các sản phẩm phái sinh theo dõi giá, tài sản cơ sở được giám sát bởi một tổ chức được cấp phép tại Mỹ. Công ty chịu trách nhiệm phát hành các hợp đồng này và ghi nhận chúng trên blockchain. Do tính chất phái sinh của nó, chứng khoán tương ứng chỉ có thể được giám sát trong tài khoản của công ty, người dùng không thể trực tiếp đổi lại.
Tuân thủ quy định: Dịch vụ này được cung cấp dưới dạng hợp đồng phái sinh trong khuôn khổ MiFID II (Chỉ thị về thị trường công cụ tài chính II). Công ty sở hữu giấy phép MFT (cơ sở giao dịch đa phương), đáp ứng các yêu cầu cấp phép của EU đối với các công ty cung cấp dịch vụ giao dịch phái sinh. Hiện tại, dịch vụ này chỉ áp dụng cho khu vực EU.
Thời gian giao dịch và hành vi công ty: Token cổ phiếu có sẵn để giao dịch năm ngày trong tuần, từ 02:00 thứ Hai đến 02:00 thứ Bảy theo Giờ Trung Âu/giờ mùa hè. Đối với các hành vi công ty (như chia cổ tức, phân phối cổ tức, tách cổ phiếu, v.v.), công ty sẽ thực hiện thay mặt, bao gồm điều chỉnh vị thế, phân phối tiền mặt và xử lý cổ tức.
Ứng dụng blockchain: Việc phát hành token cổ phiếu sử dụng công nghệ blockchain, ban đầu dựa trên blockchain Arbitrum, trong tương lai dự kiến sẽ chuyển sang blockchain Layer2 do công ty tự xây dựng.
Thị trường vốn tư nhân: Công ty cũng lần đầu tiên sử dụng công nghệ blockchain để tiếp cận vốn chủ sở hữu tư nhân, giới thiệu cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số của một số công ty nổi tiếng chưa niêm yết tới người dùng châu Âu.
Một giải pháp mở hơn khác
Một nền tảng giao dịch tiền điện tử khác đã phát triển thiết kế mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu gần gũi hơn với hệ sinh thái bản địa của tiền điện tử.
Ủy thác và ánh xạ: Do bên thứ ba chịu trách nhiệm mua và ủy thác cổ phiếu thực tế hoặc tài sản ETF, được lưu giữ tại các cơ sở ủy thác bên thứ ba tuân thủ quy định. Mỗi mã thông báo được neo 1:1 với tài sản cơ sở, quy trình ủy thác được giám sát chặt chẽ. Mã thông báo dựa trên blockchain Solana, đại diện cho quyền sở hữu một phần của cổ phiếu hoặc ETF cơ sở.
Tuân thủ quy định: Công ty hợp tác chặt chẽ với các cơ quan quản lý toàn cầu, thực hiện quy trình KYC và AML nghiêm ngặt. Hiện tại chỉ mở cửa cho khách hàng không phải là người Mỹ, không hỗ trợ người dùng từ thị trường Mỹ, Canada, Vương quốc Anh, Liên minh Châu Âu và Úc.
Thời gian giao dịch và hành vi của công ty: Hỗ trợ giao dịch 24/5, vượt qua giới hạn thời gian của thị trường chứng khoán Mỹ truyền thống. Người nắm giữ Token không hưởng quyền lợi của cổ đông truyền thống, nhưng cổ tức được phân phối gián tiếp thông qua cơ chế điều chỉnh giá Token.
Ứng dụng blockchain: Hiện tại dựa trên blockchain Solana, trong tương lai có kế hoạch mở rộng sang các blockchain hiệu suất cao khác. Lần đầu tiên ra mắt 60 cổ phiếu và ETF của Mỹ, có thể giao dịch trên nhiều nền tảng và giao thức DeFi.
So sánh hai phương án
Cái trước có ưu thế hơn về tính tuân thủ và độ bao phủ của nhóm người chủ yếu, đồng thời cung cấp cổ phiếu chưa niêm yết; cái sau thì bao phủ nhiều khu vực hơn, hỗ trợ giao dịch trên chuỗi gốc của tiền điện tử và các giao thức DeFi, gần gũi hơn với hệ sinh thái tiền điện tử.
Cơ hội khởi nghiệp
Đối với các đội ngũ khởi nghiệp, việc tham gia phát hành tài sản mã hóa kỹ thuật số mới có thể phải đối mặt với sự cạnh tranh khốc liệt. Nhưng vẫn tồn tại hai loại cơ hội:
Nhắm đến đối tượng hoặc khu vực phân khúc, bao phủ thị trường mà các công ty chứng khoán truyền thống không thể tiếp cận, nhưng tiền điện tử có thể tiếp cận.
Đổi mới sản phẩm tài chính, sau khi cổ phiếu được mã hóa kỹ thuật số vào quỹ tài sản, cung cấp tài sản phái sinh mới và chiến lược giao dịch, như hợp đồng đòn bẩy cao, ETF đòn bẩy, v.v., nhằm tạo ra lợi thế cạnh tranh khác biệt.
Mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu như một tiền đề đổi mới tài chính đang tái định hình cấu trúc của thị trường tài chính truyền thống, cung cấp cho nhà đầu tư nhiều lựa chọn đa dạng hơn. Tuy nhiên, các tham gia viên vẫn cần thận trọng đánh giá các rủi ro và thách thức về quy định trong lĩnh vực này.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
11 thích
Phần thưởng
11
4
Chia sẻ
Bình luận
0/400
FlippedSignal
· 14giờ trước
Lại đến lúc chơi đùa với mọi người có viền vàng rồi.
Mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu: Khám phá đổi mới tài chính và mô hình giao dịch mới
Mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu: Đầu tư tài chính đổi mới
Gần đây, nhiều công ty công nghệ tài chính đã ra mắt dịch vụ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu, sáng kiến này đã thu hút sự chú ý rộng rãi từ thị trường. Hãy cùng tìm hiểu sâu về bản chất của mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu và tác động tiềm năng của nó.
Người tiên phong trong mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu
Một công ty công nghệ tài chính nổi tiếng gần đây đã ra mắt dịch vụ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trên thị trường châu Âu, cung cấp cho người dùng châu Âu một phương thức giao dịch cổ phiếu hoàn toàn mới. Dịch vụ này cho phép người dùng mua bán các sản phẩm phái sinh theo giá cổ phiếu được định giá bằng đô la Mỹ, công ty sẽ tự động thực hiện việc đổi euro, nhưng sẽ thu phí đổi tiền là 0.1%.
cơ chế cốt lõi
Giám sát và ánh xạ: Những Token này là các sản phẩm phái sinh theo dõi giá, tài sản cơ sở được giám sát bởi một tổ chức được cấp phép tại Mỹ. Công ty chịu trách nhiệm phát hành các hợp đồng này và ghi nhận chúng trên blockchain. Do tính chất phái sinh của nó, chứng khoán tương ứng chỉ có thể được giám sát trong tài khoản của công ty, người dùng không thể trực tiếp đổi lại.
Tuân thủ quy định: Dịch vụ này được cung cấp dưới dạng hợp đồng phái sinh trong khuôn khổ MiFID II (Chỉ thị về thị trường công cụ tài chính II). Công ty sở hữu giấy phép MFT (cơ sở giao dịch đa phương), đáp ứng các yêu cầu cấp phép của EU đối với các công ty cung cấp dịch vụ giao dịch phái sinh. Hiện tại, dịch vụ này chỉ áp dụng cho khu vực EU.
Thời gian giao dịch và hành vi công ty: Token cổ phiếu có sẵn để giao dịch năm ngày trong tuần, từ 02:00 thứ Hai đến 02:00 thứ Bảy theo Giờ Trung Âu/giờ mùa hè. Đối với các hành vi công ty (như chia cổ tức, phân phối cổ tức, tách cổ phiếu, v.v.), công ty sẽ thực hiện thay mặt, bao gồm điều chỉnh vị thế, phân phối tiền mặt và xử lý cổ tức.
Ứng dụng blockchain: Việc phát hành token cổ phiếu sử dụng công nghệ blockchain, ban đầu dựa trên blockchain Arbitrum, trong tương lai dự kiến sẽ chuyển sang blockchain Layer2 do công ty tự xây dựng.
Thị trường vốn tư nhân: Công ty cũng lần đầu tiên sử dụng công nghệ blockchain để tiếp cận vốn chủ sở hữu tư nhân, giới thiệu cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số của một số công ty nổi tiếng chưa niêm yết tới người dùng châu Âu.
Một giải pháp mở hơn khác
Một nền tảng giao dịch tiền điện tử khác đã phát triển thiết kế mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu gần gũi hơn với hệ sinh thái bản địa của tiền điện tử.
Ủy thác và ánh xạ: Do bên thứ ba chịu trách nhiệm mua và ủy thác cổ phiếu thực tế hoặc tài sản ETF, được lưu giữ tại các cơ sở ủy thác bên thứ ba tuân thủ quy định. Mỗi mã thông báo được neo 1:1 với tài sản cơ sở, quy trình ủy thác được giám sát chặt chẽ. Mã thông báo dựa trên blockchain Solana, đại diện cho quyền sở hữu một phần của cổ phiếu hoặc ETF cơ sở.
Tuân thủ quy định: Công ty hợp tác chặt chẽ với các cơ quan quản lý toàn cầu, thực hiện quy trình KYC và AML nghiêm ngặt. Hiện tại chỉ mở cửa cho khách hàng không phải là người Mỹ, không hỗ trợ người dùng từ thị trường Mỹ, Canada, Vương quốc Anh, Liên minh Châu Âu và Úc.
Thời gian giao dịch và hành vi của công ty: Hỗ trợ giao dịch 24/5, vượt qua giới hạn thời gian của thị trường chứng khoán Mỹ truyền thống. Người nắm giữ Token không hưởng quyền lợi của cổ đông truyền thống, nhưng cổ tức được phân phối gián tiếp thông qua cơ chế điều chỉnh giá Token.
Ứng dụng blockchain: Hiện tại dựa trên blockchain Solana, trong tương lai có kế hoạch mở rộng sang các blockchain hiệu suất cao khác. Lần đầu tiên ra mắt 60 cổ phiếu và ETF của Mỹ, có thể giao dịch trên nhiều nền tảng và giao thức DeFi.
So sánh hai phương án
Cái trước có ưu thế hơn về tính tuân thủ và độ bao phủ của nhóm người chủ yếu, đồng thời cung cấp cổ phiếu chưa niêm yết; cái sau thì bao phủ nhiều khu vực hơn, hỗ trợ giao dịch trên chuỗi gốc của tiền điện tử và các giao thức DeFi, gần gũi hơn với hệ sinh thái tiền điện tử.
Cơ hội khởi nghiệp
Đối với các đội ngũ khởi nghiệp, việc tham gia phát hành tài sản mã hóa kỹ thuật số mới có thể phải đối mặt với sự cạnh tranh khốc liệt. Nhưng vẫn tồn tại hai loại cơ hội:
Nhắm đến đối tượng hoặc khu vực phân khúc, bao phủ thị trường mà các công ty chứng khoán truyền thống không thể tiếp cận, nhưng tiền điện tử có thể tiếp cận.
Đổi mới sản phẩm tài chính, sau khi cổ phiếu được mã hóa kỹ thuật số vào quỹ tài sản, cung cấp tài sản phái sinh mới và chiến lược giao dịch, như hợp đồng đòn bẩy cao, ETF đòn bẩy, v.v., nhằm tạo ra lợi thế cạnh tranh khác biệt.
Mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu như một tiền đề đổi mới tài chính đang tái định hình cấu trúc của thị trường tài chính truyền thống, cung cấp cho nhà đầu tư nhiều lựa chọn đa dạng hơn. Tuy nhiên, các tham gia viên vẫn cần thận trọng đánh giá các rủi ro và thách thức về quy định trong lĩnh vực này.