Degentrading

Підсумок EOD — 17 лип 26
Коротко, бо я набираю це на ходу. До початку ринку ціни позначили мінімум для кількох тикерів, як-от $SNDK, $MU, $NBIS. Під час сесії в Нью-Йорку ми мали ранній різкий спад, перш ніж ціни в цих зламаних/припасованих назвах здійснили сильний відскок. Проте це зійшло нанівець аж до закриття.
Щодо фундаментальних показників, додаткові тести показали, що Kimi K3 не дешевший за GPT. Це суттєвий зсув етапу: якщо раніше китайські були значно дешевші й наздоганяли китайські, то тепер вони такі ж дорогі. Знову ж таки, як я казав раніше, велика частина прогресу, досягнутого Kimi

Передринкові думки - 17 лип 26
Жорсткий ранок на азійській торгівлі. Сьогодні корейські ринки закриті. NKY знижувався аж до 6% у певний момент на початку ранкових торгів, що є ознакою того, що панічне зараження з ринків NY справді поширилося в Азію. Я дивлюся на це через термінал ( де ви можете налаштувати тикери, які додаєте, і це робить зв’язки між рухами ціни в тикерах дуже помітними.
$285A сьогодні вниз на 16% до 52K JPY. Я бачу сильну підтримку для цього приблизно в зоні 49-52k. На нічних ринках такі пам’ятні тикери як $SNDK досягли 1320, а $MU близько 800s. Це мої зони купівлі, і я вж

Вартість за задачу Kimi K3 і GPT 5.6 приблизно однакова? Kimi має ціну токена вдвічі нижчу, але використовує вдвічі більше токенів

Передринкові думки - 16 лип 26
Знову криваве ранок в Азії, оскільки KOSPI приходить до тями після розпродажу спогадів в $MU і $SNDK за нью-йоркським часом. $SKHYNIX впав на 12%, відкочуючи назад після попереднього відскоку від рівнів 1.7m KRW.
Несподіваним рушієм був, однак, $285A , який знизився на 15%. Це набагато суттєвіший рух, ніж $SKHYNIX.
$TSMC також повідомив про результати, сильні випередження: EPS 4.3 проти 3.77 і також було випередження в доходах. Однак під час попередньої звітності TSMC також повідомила проривні результати, але впала приблизно на 5% з 385 до 360s.
Оскільки ми н

Оновлення на кінець дня 16 лип 26
На ринку США протягом усієї сесії була бурхлива активність. Пам’ять дала збій з самого початку з $SNDK , занурившись до нових локальних мінімумів у 1479s — понад 16% за день. Це розвернулося в середині дня, коли $SNDK і $MU йшли шия-в-шию за збитками приблизно на -8%.
Неоси також були пригнічені, однак $NBIS поводився досить твердо. Після твітa Трампа про ЦОД, $NBIS відчув зсув настрою в його ціновій динаміці та розіграв доволі сильний відскок. На закінчення в п’ятницю $NBIS , у зоні 220s є певна кількість гамми — за цим, можливо, варто поспостерігати.
Стр

Оновлення ринку — 15 лип 26
Пам’ять зазнала удару в передринкових торгах без особливих новин. Однак продажі посилилися на відкритті: $SNDK знижується на 10% і $MU знижується на 6% також. Тим часом нічого не змінилося на рівні індексу, оскільки Mag 7s піднімаються вгору, підштовхуючи індекс загалом. $AAPL досягла рівнів ATH.
У інших новинах $BABA торгується зростанням на 25% вище того рівня, який я висвітлив, що навіть продажі Беррі мають означати, що тут уже дно. sep calls швидко окупилися.

Для моїх підписників, які не бачили мене вже деякий час — напишіть у коментарях! Добре сказати привіт!

Підсумок дня (EOD) - 13 лип 26
Ринки США знайшли свою опору після перших 30 хвилин: напівпровідники продемонстрували пристойне відновлення, попри те, що в Азії корейські тикери пам’яті отримали відчутне побиття. Це виглядало багатообіцяльно, аж доки ми не зіткнулися з сукупністю заголовків (Іран, ФРС), які зіпсували настрої щодо ризику. У межах різних секторів неос(neo) у цілому продавалися вниз; $NBIS повернув(ла) свою попередню позицію як найзахисніший з усіх. $GLXY торгувався(лась) несподівано слабко, попри широкі ринкові припущення щодо оголошення угоди найближчим часом.
Перед завтрашнім

Після закриття KRX — 13 липня
$0660 завершив день з округленням вниз на 15%. Це найбільша просадка для $0660 цього року з початку циклу пам’яті. Рано вранці, брокер знизив рейтинг $0660, вважаючи, що воно не дотягне до доходів через нижчі ASP, оскільки $0660 має вищу частку HBMs, які також зафіксовані в LTAs. Логічно, це має врешті зробити $0660 менш циклічним і покращити коефіцієнт PE, який інвестори готові платити. Однак реакція ринку відображає страх і надмірну вагу в $0660, оскільки він продавав $0660 у шалений шторм. Дивлячись уперед, я бачу 1.85m KRW і 1.6m KRW як хороші рівні підтримки.

Передринкові думки - 13 липня
Доходності зросли на 2 б.п. по всій кривій, нафта зростає: brent торгується біля 79, оскільки війна з Іраном знову на порядку денному.
У торгах у Азії ринки були слабкими. $KOSPI знизився більш ніж на 5% станом на цей момент, що було спричинено падінням $0660 приблизно на 12%. Решта корейських акцій спрацювала краще, допомагаючи втримати індекс відносно цього блювотного викиду в $SKHYNIX. Це несподівано, зважаючи на закриття в $SKHY у п’ятницю — очікую, що розбіжність між $SKHY і $0660 розшириться, коли корейські локали дедалі більше відчуватимуть нестачу лікві

Передринкові думки - 10 липня 26
Азійські ринки все ще проявляють тривогу з початком ранкових торгів. Незважаючи на сплеск у $SKHY , що спостерігається на ринках США, місцеві корейські акції почали стрімко падати на відкритті, втрачаючи до 6%. Це спричинило серцевий напад у багатьох учасників – хоча швидко виявилося, що це був хибний сигнал, оскільки KOSPI виріс на 4.6%. NKY продовжував торгуватися впевнено, зростаючи на 1.5%. Характер ринків явно змінився на менш імпульсивний.
Враховуючи показники KOSPI, я можу сказати, що більшість гравців з кредитним плечем, ймовірно, вимито. Останнє знижен

Ринкові думки - 9 липня 26
Цікаво, як погана та фейкова новина з’являється саме в певний момент і просувається кількома акаунтами. Через тиждень ми отримуємо зворотне - новини, які спростовують, що Meta має надлишкові потужності. Моє перше враження було, що Meta збільшить капітальні витрати - це, схоже, стає реальністю. Майбутній звіт про прибутки, якщо це відобразиться, стане ще одним попутним вітром для напівпровідників.
Щодо секторів, навіть фотоніка сьогодні отримала попит. Вона деякий час відставала від ринку. Окрім цього, пам'ять зросла на 7%, так само як і рішення для об'єднання пам

Передринкові думки - 9 липня 26
Дохідність трохи зросла по всій кривій. На мою думку, розбудова AI-капітальних витрат нерозривно пов'язана з дохідністю США, оскільки попит, спричинений капітальними витратами, підвищує вартість фінансування навіть на суверенному рівні. Сьогодні азіатські ринки показали слабкі результати порівняно із закриттям США.
KOSPI впав на цілих 5% від відкриття до мінімуму, що спричинено зниженням ризику в $SKHY , оскільки ринки починають встановлювати ціну на $SKHY для п'ятничного відкриття в Нью-Йорку. NKY виріс на 1,4%, що є хорошим показником порівняно з Кореєю.

$META вкидають 10B на будівництво дата-центру в Канаді. Так — скажіть мені, що ми не маємо структурного дефіциту обчислювальних потужностей

Підсумок дня - 7 липня 26
Важкий день для імпульсу з кульмінацією продажів у середині дня. Усі високобета-сектори постраждали, незалежно від того, чи були вони пов'язані з темою напівпровідників чи ні.
У пам'яті, $MU та $SNDK завершили день зниженням на 5% та 7%. Загалом $SNDK захистив рівень 1,5 тис., зазначений раніше. $MU торгувався дещо сильніше, зробивши кілька спроб нижче 900.
Neoclouds впали по всьому ринку приблизно на 10%, причому $CRWV виявився кращим, впавши лише на 3,5%. Знову ж таки, це другий день сильної продуктивності $CRWV у цьому секторі.
У другій половині дня $META ви

"Незважаючи на ці зусилля, META все ще потребує ще більшої обчислювальної потужності, – зазначив речник. Компанія продовжує реалізовувати плани щодо дорогих нових дата-центрів і нещодавно уклала великі угоди на обчислювальні потужності з Coreweave, Alphabet, Oracle та іншими."

"Незважаючи на ці зусилля, META все ще потребує ще більшої обчислювальної потужності, сказав речник. Компанія продовжує реалізовувати плани щодо дорогих нових центрів обробки даних і нещодавно уклала великі обчислювальні угоди з Coreweave, Alphabet, Oracle та іншими."