У наступній ротації капіталу я насамперед стежитиму за: Tesla, аерокосмічною галуззю, електроенергетикою.

Крім того, я й надалі стежитиму ще за двома старими друзями:

SanDisk SNDK, Dell DELL.

Незабаром їх включать до S&P 100.

Усе дуже просто.

Після включення до S&P 100 ETF і пасивні фонди, що відстежують індекс, мають скоригувати свої позиції відповідно до нових ваг.

Тому в період від оголошення списку до офіційного набуття чинності ринок зазвичай заздалегідь торгує в очікуванні купівлі пасивними фондами.

Тобто:

Оголошення списку
↓
Активний капітал заздалегідь випереджає рух
↓
Пасивний капітал перебалансовує позиції
↓
Обсяги торгів зростають напередодні та приблизно в момент набуття чинності

Тож за SNDK і DELL, на мою думку, варто й надалі стежити в межах чергової «торгівлі на включенні до індексу».

Але по-справжньому обережним потрібно бути після набуття чинності.

Оскільки капітал, який завчасно зайняв позиції, може скористатися входженням пасивного капіталу, щоб зафіксувати прибуток.

Тому моя стратегія — не наздоганяти рух у день набуття чинності.

А заздалегідь відіграти очікування, а що ближче до офіційного набуття чинності — тим уважніше стежити за фіксацією прибутку після різкого зростання.

Якщо дивитися далі, у наступній ротації капіталу я зосереджуся на трьох напрямках.

Перший — електроенергетика.

Зараз ШІ справді бракує не лише GPU, а й електроенергії.

GEV, ETN, VST, CEG.

Другий — аерокосмічна галузь.

SPCX, RKLB, ASTS, LUNR.

Супутниковий інтернет, комерційні запуски, оборона, орбітальний зв’язок і навіть майбутні орбітальні обчислення — усе це продовжує розширювати інфраструктуру ШІ назовні.

Третій — Tesla.

TSLA вже не можна розглядати лише як автомобільну компанію.

Robotaxi, FSD, Optimus, накопичення енергії.

Це відповідає наступному етапу — Physical AI.

Тож маршрут руху капіталу стає дедалі зрозумілішим:

NVDA — чипи
↓
MU, SK Hynix, SNDK — пам’ять
↓
DELL — сервери
↓
Оптичний зв’язок
↓
Електроенергетика
↓
Аерокосмічна галузь
↓
TSLA — Physical AI

Сам факт включення SNDK і DELL до S&P 100 також є дуже цікавим сигналом.

Гроші не залишили ШІ.

Вони лише рухаються вздовж усього ланцюжка галузі в пошуках наступного активу, який ще не був повністю оцінений ринком.

У короткостроковій перспективі я стежу за рухом SNDK і DELL на включенні до індексу.

У наступному раунді я стежу за електроенергетикою, аерокосмічною галуззю та Tesla.

Капітал ніколи не зупиняється.

Він лише перетікає з місця, де вже наївся досхочу, до наступного столу.