260710 «Квантове мислення. Понад очікування»

Падіння A-акцій! Проаналізуймо причини:[淘股吧]

Перш за все, раніше Сектор для підприємств на первинному ринку (创业板) та STAR Market (科创板) упродовж короткого часу поспіль сильно виросли, накопичивши величезні обсяги прибуткових позицій. Інституції, користуючись зростанням, масово фіксували прибуток; у вихідні посилилися настрої уникнення ризику, що спричинило тиск продавців.
По-друге, позитивна новина для комерційної аерокосмічної сфери: успіх із ракетою-носієм, що здійснює повернення. Це відтягнуло на себе більшу частину ліквідності.
У відповідних секторах удень майже суцільно було кількаразове “цільове” масове зростання до стелі. Кошти шалено кинулися заходити. Після запуску комерційних аерокосмічних ініціатив багато популярних напрямів у创业板 та科创板 почали синхронно слабшати.

Як визначити, коли настав пік дивідендів???

Чому вчора вдень я вже опублікував “день, коли на одного — акції як у акції-генія”, а от на наступний день після піку — точка входу відкладена???

Якщо зростання сектору перевищує п’ять відсотків, а ті, хто йде ззаду, не можуть переграти зростання індексу сектору в той же день, то це означає, що ти надто пасивний, якщо таке “можна скинутися” через це

Але, якщо чесно, чому ETF теж так сильно падає? Ех

Якщо не можеш обіграти ETF на секторі, то сьогодні все одно не можна його гнати (доганяти), бо вчора вже був пік;

Це мій список ключових об’єктів уваги на минулі вихідні. Втрати вже “виморочили” — середня 5-денна прибутковість: -8.97%

Це означає, що технологічний сегмент надто сконцентрований; подумавши, я навіть не поважаю пакування чіпів. Та все ж 588170 також заробив — непогано. Але за MLCC — найбільше ненависті: суб’єктивно я був “за”, але об’єктивно кошти пішли з ринку (вийшли).

Те, що Торчі Електронік (火炬电子) того дня пішов у ліміт падіння, було видно, що звіт із середини року може не виправдати очікувань. Головне все одно — падіння в сегменті PCB, яке напряму “зносить” підсегментні спекуляції.

Сектор оптичного волокна впав з перевищенням очікувань — я цього не очікував: головний лідер галузі №1, а другий номер (друга компанія), Хен Тун (亨通) вбив аж до “бабусиного дому”.

Ханчжоуська акція (杭电股份) просто пішла по схемі “A-kill” (різке вбивство з відкриття). У понеділок я був у режимі “збірного аукціону” і натискав ядерну кнопку (відкрив/віддав наказ). Ех, я на вихідних ще думав, що ж це мають бути два “одностельні” (one-word limit up) туди-сюди… ха-ха-ха-ха-ха

Коли в понеділок відкрилося, я сказав: “що за дурницю відкрили?”

江波龙: суб’єктивно — як така “заклепка” (зафіксувальна)

太极实业: там у SK hynix — це або “sell off” (зменшення частки), або ж падіння від SK hynix; блокувати, блокувати

江化微 не вийшов з цього. Кошти в 华亚智能 не такі вже “круті”

有研硅 справді подобається, але я не робив

有研新材 перекинувся (перевернувся) на 15% — нормально

火炬电子, 艾华集团 — A-kill

風華高科被中际旭创、兆易创新带崩了

Роботи — це моя вина. Найпередовіший, найголовніший пішов “що за дурницю”, блокувати, блокувати, блокувати

冰轮环境, 长裕集团: друга — блокувати, перший — “робота” від домінуючого гравця (чіп-партія)

Повний підрахунок 5-денного зростання для 20 акцій
I. Деталі 5-денного зростання по акціях

1. 有研硅：+34.16%
2. 有研新材：+10.50%
3. 东山精密：+4.11%
4. 冰轮环境：+1.56%
5. 中际旭创：-1.97%
6. 埃斯顿：-4.44%
7. 江波龙：-4.92%
8. 雷赛智能：-5.09%
9. 风华高科：-5.09%
10. 华亚智能：-6.02%
11. 宝鼎科技：-7.71%
12. 长飞光纤：-12.64%
13. 太极实业：-15.69%
14. 江化微：-17.21%
15. 诺德股份：-18.60%
16. 艾华集团：-20.26%
17. 中国巨石：-21.44%
18. 杭电股份：-28.14%
19. 长裕集团：-30.03%
20. 火炬电子：-30.45%
    II. Узагальнені середні дані
    Середнє 5-денне зростання: -8.97%
    Після останніх п’яти торгових днів сектор загалом зробив різкий відкати; сукупний прибуток від позицій явно від’ємний.

Сьогодні новини з інформаційного фону

Ключові погляди брокерів по кожному сектору
(1) Комерційна космонавтика (兴证)
Успішно здійснено повернення ракети-носія довжиною 10B: наша країна стала другою в світі, яка опанувала технологію повернення ракет; ключові позитиви — для трас: супутники, термінали, вимірювання/керування.

1. Логіка витрат: багаторазовість ракети знижує вартість кожного запуску більш ніж на 60%, знімає вузьке місце “потужності” в виробництві супутників, прискорює нарощування XW другого покоління та G60 супутників; у 2027 році пряме з’єднання телефону із супутником — на етапі реалізації в індустрії.
2. Прогрес галузі: у межах року проводитимуться випробування для кількох багаторазових ракет, як-от Blue Arrow (蓝箭) Zhuque 3 (朱雀三号) та Deep Blue Xingyun 1 (深蓝星云一号); швидкість копіювання технологій у галузі прискорюється.
3. Зарубіжні аналоги SpaceX: виторг Starlink і прибутки ростуть безперервно; у 2026 Q1 кількість користувачів підписок супутників перевищить 10 млн; охоплення обладнання для прямого з’єднання телефону із супутником — 30 країн.
4. Детальні фокуси:

• Виробництво супутників: лазерний зв’язок, фазовані антенні решітки;
• Супутникові термінали: апаратне забезпечення для прямого з’єднання телефону;
• Послуги вимірювання/керування;
• Комплектуючі для ракети: 3D-друк, спеціальні матеріали металів.
  (2) Інноваційні ліки (天风医药)
  У другому кварталі зросла жвавість замовлень у ланцюжку постачання; очікується, що результати CRO та CDMO можуть перевершити прогноз: у країні виробничі потужності насичені, ціни на замовлення відновлюються; вітчизняні компанії прискорюють вихід у зарубіжні ланцюжки постачання фармпідприємств.
  Ключові об’єкти уваги: 皓元医药, 药康生物, 纳微科技, 药明康德, 药明生物, 普洛药业, 翰宇药业 тощо.
  (3) Розведення свиней (国海农业)
  У червні швидкість “зменшення” поголів’я маточного поголів’я прискорилася; виробничі потужності продовжують скорочуватися, а в середньо- та довгостроковій перспективі ціни на свинину мають логіку підтримки.
  (4) Полікремній
  З боку регуляторів введено політику галузевого регулювання: спільно ринок і нагляд, Міністерство промисловості та інформатизації (工信部) та Нацкомісія з енергетики (能源局) проводять спільну дію проти “цінових війн” у сегменті кремнієвих матеріалів (硅料) — низькокостових оборотів: визначено нижню межу цін у котируваннях; підприємства, що вдаються до демпінгу, змушені скорочувати виробництво; паралельно перевіряють енергоємність, податки та дані виробництва/продажів; результати покарань мають бути впроваджені до кінця липня; у період пікової водності масштаби хеджових запасів (套保仓单) у підприємств великі, а на перспективну пропозицію впливають змінні.
  (5) Сектор оптичного зв’язку
  Після корекції два тижні поспіль настав “вікно для входу”, ключовий фокус на трьох підсегментах: оптичні модулі, оптичні чіпи та оптичне волокно:

1. Оптичні модулі: у провідних виробників прибутковість замовлень у наступному році — оптимістична; об’єкти: 中际旭创, 东山精密, 新易盛, 华工科技;
2. Оптичні чіпи: пропозиція дефіцитна, до середини року є шанси на підвищення цін;
3. Оптичне волокно: ціни від держзакупівель піднялися суттєво; зарубіжні виробники синхронно підвищують ціни. Потужності по “волоконним заготовкам/палки” мають три бар’єри: екологічна оцінка (環評), обладнання та матеріали з германію (锗材料). У майбутні три роки дефіцит попиту 15%-30%; у 2-й половині 2026 року впровадження супервузла 8192 (8192 超节点服务器) додатково підштовхне попит на оптичне волокно.

Тоді я надалі буду більше публікувати “тези знань”, щоб розбагатіти

[font=-apple-system, BlinkMacSystemFont, quot]жарт, **** ротація секторів як одна пара штанів — по черзі одягають[/font]
(1) Це справді важко: що таке світло? Світло — це вже важко, якщо ти живеш. А що таке зберігання? Його зберегти вже не вийде — зовсім немає маленького прибутку. А що таке рахунок? Це коли тебе розрізали (cuty)… (2) A-акційні громадяни — “екзамен” 2026 липня том 1. На цьому етапі, найсумніше, що я ще не можу бути винним — все одно ____ .2. Поверніть мені гроші, я більше не граю, я — . 3. Зараз ____ ще встигнути? 4. А ось і__ прийшло! 5. Будь ласка, припиніть ____ , я маю годувати____ .6. ____ — це просто дилетант, він взагалі не розуміє AI… 7. Згадав! Я все згадав! Я не ____, я не ____ , я не ____ , я не ____ , я ____ !8. Така ось , навпаки ____ .9. У селі є лише одна пара штанів, сьогодні її забрав хто? .10. Час доведе ____ . （3）Вітаю з тим, що 長十乙 успішно реалізував повернення через мережу! Також вітаю A-акції з тим, що на акаунт вдалося здійснити повернення грошей через мережу! (4) Згадав: я ні в якому разі не “вовк із Волл-стріт”, я не “посланець світла”, я не “спадкоємець чіпів”, я не “король пам’яті”, і не астронавт. Я — кур’єр з доставки їжі! (5) Зараз A-акції — як бідна сім’я. У хаті п’ятеро братів і сестер, але лише одні штани: хто виходить — той і одягає. Сьогодні штани носять модулі оптичного зв’язку, завтра — інноваційні ліки, післязавтра — зберігання, але кожного разу може носити лише одна людина. Якщо один одягнув, інші мають сидіти вдома голими. Найстрашніше — кілька місяців ходити голими. Та ніколи не черга тобі вдягати! Сьогодні штани носять комерційні космічні. (6) І ніхто не сказав мені, що якщо є “повернення ракети”, то я теж маю зробити свій внесок. Дякую за підтримку, розбагатій

@牛而比之@永抓大牛@Lunhyra@炒股买车OoO@夏野无殇@丁蟹狂徒@lskyy@88kkl@Chee3e@ningnnnnn@一只落水狗@摩多@G化茧成蝶@流沙2026@底部悟道@清风LL@哈基米欧也@楚凤歌@韩立修仙传@会飞的母牛@八爪苗苗鱼@我的十年之约@peter攀@打败恶龙@八转鸿运齐天蛊@那只黑鸦@山水80@123巳@濤有在努力减肥鸭@mzxzz@韩三万@新生的芽@lion77@汤加三勺@Rj5313@冰川688@那个马小小@灼灼335@yyxxl@twicefs@不漂亮的翡石头@股手AAAA@不见长安秋@漫漫ym@哈基米欧@单刀直入刀上红色匝岸@绝地挣米@王诗允@吉星高照123456@001武@思绪走了光8@方展博来啦@太阳一样@258A@紫靓@暗裔剑魔亚托克斯@理论支撑战胜情绪@子虚无有@永不休止的奋斗@炒股别做设计@郑杰@QwertyuiopF@小cute@沉不冒@橘子2026@王jun@JKqwe@失眠的床@林双双二@画家梓豪@布丁牛@晴天已注册@零距离666@蒋十七@肖家一耙@lily787501@辞别春山晚晚@梦想猪猪侠@项闯@匝岸@走走停停该怎么走@锤柠檬茶的韭菜@Deal16@黄叶便碎落213@lily787501@小张多喝水@张利强@哆来b梦@失眠的床@应丞钰8619@peter攀@唔昂王m@韩立修仙传@一只落水狗@comeonmoney@酸溜溜的富贵花@爱唱歌的兔兔@TtH长@Renaa@扣肉kk@回本iam股@SakurajiMaYi@红红合众人@我悟道了吗@愿乐欲闻@我不是阳明@哆来b梦@爱旅游的CC@258A@lion77@G化茧成蝶@ccl半路炒股@悠米七喜
@十八线柚子悟道录
@風止意難平@八爪苗苗鱼 @趋势88

Список без пріоритетів: усі друзі, які раніше робили чайові/підтримку, тут. Вдячний усім за підтримку — разом розбагатіємо!

Бажаю всім, щоб рахунки йшли безперервно “вгору”, а чиста вартість щомісяця була на новому максимумі!

Тепле нагадування: цей матеріал призначений лише для обміну думками та довідкової інформації, не є жодною інвестиційною порадою; усі прибутки/збитки від торгів я беру на себе самостійно.

Наприкінці: поставте лайк, розбагатій!

Давно не оновлював “чорний список”. Тож оновлю: це означає, що я поганий. Для мене відчуття так собі — не подобається, тому не потрібно оформляти відписку.

Кодекс предків (пряма відповідність: великий ріст у США — обережно на A-акціях, не женись за ціною)

Роздрібний інвестор робить “доганяючий” ріст — користується визначеністю лідера, а змінюючи на доганяючого, береш невизначеність; на вигляд це низький ризик, а насправді — висока волатильність, легко “заробити дрібні гроші й втратити великі”.

Міркування перед покупкою:

Перед “low buy” (дешевий набір): якщо після купівлі не росте, або якщо купив, а завтра пішло в ліміт падіння — як тоді вийти?

Перед “півдорозі” (mid trade): він сам активно посилюється, чи пасивно слідує за посиленням сектору? Коли заходиш “на півдорозі”, яка глибина його можливого збитку — чи зможеш це прийняти? Коли він досягає стелі зростання (涨停), як він впливає на сектор і яке в нього місце всередині сектору.

Перед “купівлею на стелі” (打板): після того, як він стає涨停, чи зможе він стати лідером?

1、перед святами впродовж перших трьох днів бути переважно без позицій або в межах 30% (бо зовнішні фактори невизначеності)

2、ніколи не купуй “одностельні” (一字板)! НІКОЛИ НЕ КУПУЙ “ОДНОСТЕЛЬНІ”!

Якщо вже купуєш — лише на пізньому торзі заходиш шарами 1-2, і ні в якому разі не грайся з one-word board. Навіть якщо логіка залізна — усе одно не заходь у 一字板!!! (Бо фішки прибутку в 一字板 надто товсті)

3、у голові немає очікування на збірний аукціон (集合竞价) — “s” — не фантазуй!!! (особливо для випадкових кліків)

4、якщо на периферії дуже сильне падіння, особливо коли Nasdaq падає більше ніж на 1.5% — тоді збірний аукціон “s” (продавати); (залежить від ситуації)

5、емоційний сегмент: якщо ліміт падіння більше ніж 10 акцій у той день — тоді тільки продавай, НЕ купуй!!! (залишаємо право на продаж)

6、обсяг менше ніж 2w (20 тис.?) мільйонів — позиція в межах 50%!!! (дуже важливо, дуже важливо, дуже важливо, дуже важливо, дуже важливо,)

7、якщо є базова логіка, і фундамент не зламав 10-денну лінію — не виходь!!! Є базова логіка, і фундамент не зламав 10-денну — не виходь!!!

Особливо для “кінця на підвищенні цін” — ядра!!! Важливість сегменту з підвищенням цін!!!

8、акції, які потрапили в чорний список, не дивитися не купувати не додавати в обране;

9、сильне — ріжемо в ядро, слабке — ріжемо в групове тримання; у спірній ситуації — завжди бери головного дракона.

10、якщо він “виб’є дошку” (炸板) — чи може твоя втрата бути прийнята, і який буде твоє очікування на низьке відкриття на 2-й день.

Зазвичай, коли я роблю ставку на акцію, я думаю: про тему, що стоїть за нею; її “акційну поведінку” (швидкість/норов); її ціну; ринкову капіталізацію; включно зі структурою “стиску/старту” (筹码结构); її графік. А також — чи є в ній активні гроші/учасники, чи вона найсильніша, яка її впізнаваність, ініціативність, агресивність і вплив на ринок. І ще — контроль розміру позиції.

11、на етапі ротації ринку: це час “дешево забирати” ядро різних секторів — логічні й ті, кому гроші довіряють “хайпові акції”, особливо ті, що мають логіку й базову логіку.

Додам акції, які вже потрапили в мій чорний список. З цими акціями я не зміг заробити гроші — це лише означає, що я надто слабкий. Не подобається — не критикуйте, просто відпишіться!

ЧОРНИЙ СПИСОК
Шаньдун Молон (重点拉黑)
Тяньшунь Фененг (重点拉黑)
Групшинг Тойз (A杀骨性差)
Хуанрі Сіші (重点拉黑)
Чжаочі Гувен (重点拉黑)
Вей Кехі Тех (не ядро цього раунду)
Data 港 X (без двох поразок поспіль? 无二连败)重点拉黑
Гофен Сіньцай (重点拉黑)
Чжунго Хе́цзянь (重点拉黑)
Фенхуа Гаокe (重点拉黑, ех ти ще нормальна)
Гоґдянь Нанцзи — блокувати блокувати-
Шунна Юґу (костистість погана) (永久拉黑)
Синьсинь Енерджі (GCL) робить T дуже багато — але атрибути коштів погані
Джєньенг Феньдянь (节能风电) не можна доганяти на часовому графіку — важко
Основний тайлд — Базова економіка кошти не визнають,重点拉黑
Груп Лі Джі (中利集团) — квантова гра:天下
Синьнэн Тайшань (新能泰山) — квантова гра:天下
Цзінкай Сіньнэн — ти бридке сміття
Шухуа Спорт — “костистість”…
Датуннань можна купувати лише зелене; лише коли падає до точки b
Лінинська фарма (金陵药业) заблокована — я програв майже 20%
Гуаньдянь Енерджі (华电能源) блокувати блокувати (я помилився)
Вансуо Ґеґі — блокувати блокувати,永久拉黑
Китайська Велика Стіна (中国长城) блокувати блокувати — атрибути коштів погані
Кайшэн Тех (凯盛科技) блокувати — премія занадто низька
Лісінь Прецизіон (立讯精密) блокувати блокувати — атрибути коштів погані
Шаньдун Скловолокно: я не можу з ними грати — квантових забагато
Тайхе Сіньцай — чому рухаються то так, що одразу “тиснуть глибину” і потім піднімають...
Чжунцзянь Баобянь (润建股份) — лайно в поведінці акції, нічого не сказати
Сай Цзінь Ґуань (赛腾股份) блокувати блокувати — найогидніший напівпровідниковий equipment; я такий слабак
Кангцянь Електронік (康强电子): справді вміє “вимивати” ринок, без слів; хоча я навіть не купував
Тайцзін Тех (泰晶科技) блокувати, блокувати
再升科技 — блокувати блокувати, прямо блокувати, огидно, навіть показали по央视 і все одно пішли в A杀
Шиїн Ґуаньш (石英股份) теж блокувати; це теж не люди, огидно
Рон’цзе інвест (融捷股份) — неправильно: блокувати блокувати за сектором літієвих руд
Куайке Smart (快克智能) — огидно до смерті
Лунпан Тех (龙蟠科技) теж блокувати: заміток про батареї занадто багато; хоча я не купував
Цзянь У обладнання (江钨装备) — годі, все ж заробляло, але A杀. Тайцзі індустрія блокувати не тому, що вони sell off (зменшення частки), або що SK hynix падає;
Нещодавно нові в чорний список — ось ці. Якщо ще додадуться — тільки одне: я не підходжу, щоб грати в те, що вище;

Усі 23 акції: середнє значення 5-денного зростання: -8.45%