Бернстайн прогнозує зростання ринку пам'яті до 2027 року, на чому тримається цей бичачий ринок? Відповідь ховається в потоці даних ШІ!

Якщо порівняти ШІ зі швидкісним поїздом, то пам'ять є рейками, які несуть дані.
Нещодавно Bernstein заявив, що глобальний ринок напівпровідникової пам'яті може зростати до 2027 року, і ця думка викликала обговорення на ринку. Багато хто цікавиться, чи є цей бичачий ринок короткостроковою спекуляцією, чи реальним відображенням промислової тенденції?
Відповідь, можливо, криється в самих даних.
Сьогодні тренування великих моделей щодня генерує величезні обсяги даних. Постійно з'являються нові застосування, такі як генерація відео, автономне водіння, хмарні обчислення, розумне виробництво, і масштаби даних зростають експоненціально. А всі дані потребують зберігання, зчитування та швидкої передачі, що постійно підвищує важливість мікросхем пам'яті.
Разом з тим, технічні бар'єри для високоякісних продуктів зростають. HBM, DDR5 та корпоративні SSD не тільки мають високий попит, але й відносно високий рівень прибутковості, що забезпечує міцну основу для загальної прибутковості галузі.
Крім того, провідні світові виробники останніми роками більше уваги приділяють капітальній дисципліні, зменшують неконтрольоване розширення виробництва та більше зосереджуються на оновленні продуктової структури та якості прибутку. Такі зміни з боку пропозиції також підвищують стійкість циклу зростання галузі.
Звичайно, в майбутньому все ще існують змінні. Наприклад, уповільнення зростання світової економіки, зміна темпів інвестицій у ШІ та геополітичні фактори можуть вплинути на показники галузі. Тому будь-які прогнози потребують динамічного спостереження з урахуванням реальних ринкових змін.
Однак з точки зору розвитку галузі, цифрова економіка все ще швидко розширюється, застосування ШІ все ще на ранніх стадіях, і глобальний попит на високопродуктивну пам'ять, швидше за все, продовжить зростати.
Можливо, саме тому все більше установ починають вірити, що цей ріст індустрії пам'яті — це не просто чергове циклічне відновлення, а новий етап зростання, спричинений революцією ШІ. Чи зможе індустрія пам'яті виправдати ці очікування в найближчі два роки, варто продовжувати спостерігати. #伯恩斯坦称存储牛市可持续至2027年