Twilio злетів на 94% за 6 місяців. Ось ще одна неймовірно дешева хмарна акція, яка може піти за ним і підскочити щонайменше на 34%, на думку Wall Street.

Постачальник хмарних комунікацій Twilio (TWLO +4,06%) був однією з найгарячіших акцій на ринку протягом останніх шести місяців, зафіксувавши неймовірне зростання на 94% на момент написання завдяки покращенню профілю зростання компанії, а також величезному адресному ринку, який вона може освоїти.

Хороша новина в тому, що акції Twilio залишаються привабливо оціненими навіть після вражаючого зростання останніх місяців. Їх купівля все ще виглядає очевидним рішенням, враховуючи, що компанія на шляху до використання зростаючого впровадження штучного інтелекту (ШІ) на ринку комунікаційної платформи як послуги (CPaaS). Twilio торгується за розумним мультиплікатором 26 до майбутнього прибутку, що є дисконтом до мультиплікатора прибутку Nasdaq-100 на рівні 32 (використовуючи індекс як проксі для технологічних акцій).

Отже, інвестори, які пропустили нещодавній сплеск Twilio, все ще можуть розглянути додавання цих акцій до своїх портфелів. Однак є ще одна акція хмарних комунікацій, яка дешевша за Twilio і стабільно зростала в останні квартали: Bandwidth (BAND +12,74%).

Розгорнути

NASDAQ: BAND

Bandwidth

Сьогоднішня зміна

(12,74%) $7,73

Поточна ціна

$68,40

Ключові дані

Ринкова капіталізація

$1,9 млрдРинкова капіталізація розрахована лише з використанням публічно торгованих акцій в обігу. Не включає нелістингові, приватні або двохкласові непублічні акції. Розрахункова ринкова капіталізація може відрізнятися.Ринкова капіталізація розрахована лише з використанням публічно торгованих акцій в обігу. Не включає нелістингові, приватні або двохкласові непублічні акції. Розрахункова ринкова капіталізація може відрізнятися.

Денний діапазон

$60,74 – $68,40

52-тижневий діапазон

$12,50 – $75,98

Обсяг

33,3 тис.

Середній обсяг

1,2 млн

Валова маржа

35,00%

Давайте розглянемо причини, чому ті, хто шукає альтернативу Twilio, можуть розглянути купівлю акцій Bandwidth, навіть якщо вони показали гірші результати за останні шість місяців.

Здорове зростання Bandwidth вказує на кращі часи

Коли Bandwidth оприлюднила свої результати за третій квартал у жовтні, вона повідомила про вражаюче зростання виручки на 28% у річному обчисленні до рекордних $194 млн. Більше того, її прибуток на акцію (EPS) майже подвоївся до $0,43 у кварталі порівняно з $0,23 у аналогічному періоді минулого року.

Зростання компанії в останньому звітному кварталі свідчить про те, що вона набирає обертів. Серединна точка останнього прогнозу виручки Bandwidth у розмірі $737 млн до $747 млн означала б зростання на 23% порівняно з 2023 роком – і вище попереднього прогнозу в $700 млн на початку 2024 року. Крім того, аналітики очікували, що її EPS зросте майже на 64% у 2024 році. Сильне впровадження хмарних комунікаційних інструментів компанії пояснює, чому вона підвищила свій річний прогноз у міру розвитку року.

Середній щорічний дохід на одного клієнта Bandwidth у розмірі $212 000 у третьому кварталі 2024 року зріс на 20% порівняно з аналогічним кварталом минулого року, що не дивно, враховуючи, що існуючі клієнти збільшили свої витрати на пропозиції Bandwidth. Зокрема, чистий коефіцієнт утримання Bandwidth зріс до 117% протягом кварталу зі 104% у тому ж кварталі минулого року. Цей показник порівнює дохід, отриманий від клієнтів компанії в кварталі, з доходом, отриманим від тієї ж когорти клієнтів у аналогічному періоді минулого року.

Отже, значення понад 100% є ознакою того, що клієнти Bandwidth або збільшили використання її рішень, або прийняли більше її пропозицій. Таке покращення витрат клієнтів пояснює, чому зростання прибутку Bandwidth було значним у 2024 році. Подібна тенденція може повторитися й у 2025 році, враховуючи, що компанія оцінила свої можливості адресного ринку в $17 млрд у 2023 році, що свідчить про те, що вона може бути на початку чудової кривої зростання.

Ці каталізатори пояснюють, чому Bandwidth має 12-місячну медіанну цільову ціну $22, що означало б стрибок на 34% від поточних рівнів. Однак не дивуйтеся, якщо акції покажуть сильніше зростання і після 2025 року.

Оцінка та потенційне зростання роблять цю хмарну акцію вартою покупки

У середньому аналітики очікують, що прибуток Bandwidth зросте на 14% у 2025 році до $1,55 на акцію. Однак оцінки на 2024 та 2025 роки останнім часом підвищилися.

Прогнози EPS BAND на поточний фінансовий рік дані YCharts

Графік також показує, що аналітики очікують прискорення зростання прибутку Bandwidth у 2026 році. Припускаючи, що це справді так, і її EPS стрибне до $2,21 у 2026 році, ціна акцій Bandwidth могла б більш ніж потроїтися до $58 (на основі мультиплікатора майбутнього прибутку Nasdaq-100 на рівні 26,4).

Враховуючи, що Bandwidth зараз торгується приблизно за 23 рази від майбутнього прибутку, інвестори отримують хорошу угоду на цю технологічну акцію; вона не лише дешевша за своїх аналогів, але й торгується з дисконтом до конкурента Twilio.

Тож інвестори, які шукають акцію зростання, яка торгується за привабливою оцінкою, зроблять добре, якщо придивляться до Bandwidth, враховуючи потенційне зростання, яке вона пропонує.