Мені щойно стало зрозуміло, що багато новачків на ринку все ще трохи неясно щодо поняття leverage — що це таке. Сьогодні я поділюся тим, що вивчив за багато років торгівлі, можливо, це буде корисним для вас.

Найпростіше, що таке leverage — це інструмент, який дозволяє вам контролювати значно більшу суму грошей, ніж фактичний капітал, який ви вкладаєте. Наприклад, у вас є 1000 доларів на рахунку, але з leverage 100:1 ви можете торгувати на суму до 100 000 доларів. Звучить занадто добре, щоб бути правдою, так? Насправді, так і є, але пастка полягає в тому, що ризик також збільшується у тому ж співвідношенні.

Що таке маржа або депозит — це мінімальна сума, яку потрібно мати на рахунку для використання leverage. Якщо ви хочете торгувати ф’ючерсним контрактом EUR вартістю 100 000 доларів з leverage 200:1, вам потрібно внести приблизно 500 доларів. Решту — це позика від брокера.

Кожна біржа пропонує різні рівні leverage. Найпоширеніші — 20:1, 50:1, 100:1, 200:1 і 400:1. Рівень 100:1 або 200:1 досить поширений для стандартних рахунків. Але будьте обережні з рівнем 400:1, якщо ви новачок, оскільки навіть невелика коливання може за кілька хвилин знищити весь ваш капітал.

Щоб зрозуміти, як працює leverage на практиці, уявіть, що ви інвестуєте 1000 доларів у акцію за ціною 100 доларів. Без leverage ви можете купити лише 10 акцій. Якщо ціна зросте на 20 доларів, ваш прибуток становитиме 200 доларів, тобто 20% від вкладених коштів. Але якщо ви використовуєте leverage з маржею 10%, вам потрібно лише 100 доларів, щоб відкрити позицію на 1000 доларів. Прибуток все ще 200 доларів, але від початкового капіталу 100 доларів це становить 200%. Чудово, правда? Але якщо ціна знизиться на 20 доларів, ви втратите 200 доларів, тобто подвоїте свій початковий капітал.

Leverage можна використовувати на багатьох ринках. На форексі невеликі коливання цін дуже підходять для leverage, оскільки ви можете отримати вигоду навіть від малих змін. У криптовалютах, таких як Bitcoin або Ethereum, leverage також широко застосовується. Ринки товарів, індекси, навіть опціони — всі підтримують leverage.

Переваги leverage очевидні — збільшує вашу купівельну спроможність. Вам не потрібно великих капіталів для участі у торгівлі. Витрати також нижчі, оскільки потрібно внести лише невеликий депозит. Крім того, ви можете отримувати прибуток навіть при зниженні цін, що називається короткою позицією. А деякі ринки, як форекс і криптовалюти, працюють цілодобово, дозволяючи торгувати будь-коли.

Але недоліки теж є. Leverage збільшує не лише прибутки, а й збитки. Невелика коливання може знищити весь ваш капітал. Якщо ваша позиція йде проти вас, брокер може вимагати додатковий депозит — так званий margin call. Якщо грошей немає, вашу позицію закриють примусово. Крім того, якщо ви тримаєте позицію через ніч, доведеться платити нічну комісію.

Управління ризиками — це ключ. Завжди ставте стоп-лосс, щоб обмежити збитки, якщо ринок йде проти вас. Встановлюйте тейк-профіт для фіксації прибутку, коли досягнете цілі. Деякі брокери пропонують рахунки з обмеженим ризиком, що гарантує, що ви не втратите більше, ніж внесений депозит.

Обираючи рівень leverage, ретельно зважуйте. Вищий leverage дозволяє гнучкіше ставити стоп-лосс, але й ризик більший. Нижчий — безпечніший, але менш гнучкий. Leverage — це як кредитна карта: ви знаєте, що можете позичити більше, але це коштує грошей. Не обов’язково використовувати весь доступний рівень leverage.

Мій порада для новачків: починайте з демо-рахунку. Добре зрозумійте, що таке leverage і як він працює, навіщо потрібне управління ризиками, і вже потім торгуйте реальними грошима. Створіть свою стратегію, не поспішайте. Ринок завжди буде там, і нічого страшного в тому, щоб щось пропустити. Бажаю вам успіхів у торгівлі!